Portföljavkastning
Vad är Portfolio ReturnPortföljavkastning avser vinst eller förlust realiserad av en investeringsportfölj som innehåller flera typer av investeringar. Portföljer syftar till att leverera avkastning baserat på de angivna målen för investeringsstrategin, liksom risktoleransen för den typ av investerare som portföljen riktar sig till.
BREAKING DOWN Portfolio Return
Portföljavkastning strävar efter att uppfylla de angivna riktmärkena, vilket innebär en diversifierad, teoretisk portfölj av aktie- eller obligationsinnehav, och i vissa fall en blandning av de två tillgångsklasserna. Investerare har vanligtvis en eller flera typer av portföljer bland sina investeringar och försöker uppnå en balanserad avkastning på investeringar över tid.
Det finns många typer av portföljer tillgängliga för investerare, allt från småkapitalfonder till balanserade fonder som består av en blandning av aktier, obligationer och kontanter. Många portföljer kommer också att inkludera internationella aktier, och vissa fokuserar uteslutande på geografiska regioner eller tillväxtmarknader.
Många investeringschefer väljer portföljer som försöker kompensera minskningar i vissa investeringsklasser genom ägande av andra klasser som tenderar att röra sig i motsatta riktningar. Till exempel tenderar många investeringsförvaltare att blanda både obligationer och aktier, eftersom obligationspriserna tenderar att stiga när aktierna upplever branta neddragningar. Detta hjälper till att uppnå portföljens önskade avkastning över tid och för att jämna ut volatiliteten.
Åldern då en investerare avser att ta ut pengar från en portfölj förblir en avgörande faktor för att välja ett lämpligt investeringsmål. Till exempel vill en investerare bara några år från pensionering skydda sina portföljintäkter och kommer sannolikt att investera i en blandning av kontanter, penningmarknader och kortfristiga obligationer. Omvänt försöker en ung investerare att ta på sig relativt högre risk, och investerar i en blandning av aktier, högavkastande obligationer och kanske förvaltade terminer, som var och en har potential att överskrida inflationstakten över tid.
Observera att tillkomsten av internetåldern gav investerare nästan realtid tillgång till marknadsavkastning, liksom lättillgängliga relativa prestationsdata. När de investerar i en fond, kan investerare dra diagram och fondernas avkastning jämfört med ett jämförelseindex, liksom ett genomsnitt för grupppersoner, som vanligtvis går tillbaka tio år eller mer, liksom de bästa tillgångarna för vissa fonder.
Portföljavkastning och återbalansering
En bästa praxis som följs av många investerare är att granska sina portföljer i slutet av varje år och göra justeringar för att fortsätta uppfylla sina investeringsmål. Till exempel kan en investerare ha ett exceptionellt år med en tillväxtfond och besluta att överföra några av dessa vinster till en värdefond och förvänta sig att andra investerare så småningom kan rotera tillbaka till värde.
Jämför investeringskonton Leverantörs namn Beskrivning Annonsörens upplysning × Erbjudandena som visas i denna tabell kommer från partnerskap från vilka Investopedia erhåller ersättning.