Fidelity Vs. Vanguard: Jämföra 401 (k) leverantörer

Fidelity och Vanguard är bland de största fondbolagen i världen och båda erbjuder 401 (k) planer som delar av deras tjänster. Eftersom 401 (k) planer fungerar enligt samma skattelagar och förordningar finns det tre huvudområden för jämförelse: företagen själva, de erbjudna medlen och leverantörsfunktioner.

Företagsstruktur

Vanguard ägs av de kunder som investerar i dess fonder; det liknar en kundägd kreditförening i detta avseende. Eftersom det inte finns några externa ägare som hoppas kunna tjäna vinster, sätts avgifterna precis tillräckligt höga för att bära de faktiska driftskostnaderna och hålla företaget friskt, men inte mer än så. Fidelity-ägarstrukturen är mer traditionell med externa ägare, särskilt en serie familjetrusts. Denna grundläggande skillnad förklarar varför Vanguard-avgifter konsekvent underskrider marknadsgenomsnittet med en bred marginal. Fidelity är dock inte på något sätt ett högkostnadsföretag. Många av dess fonder är betydligt billigare än marknadsgenomsnittet och till och med slår Vanguard i några anmärkningsvärda fall.

Fidelity har tidigare fått kritik för sin praxis att underentreprenera fonder, vilket i princip möjliggör för tredje parter att märka sina fonder "Fidelity" och ta en nedskärning av intäkterna samtidigt som de säger en lägre avkastning på investeringen till investeraren. Eftersom fonderna inte behöver lämna samma upplysningar som riktiga Fidelity-fonder skulle, hölls investerare i mörkret om det faktum att de bilkades, enligt Ken Himmler, en Los Angeles-baserad finansiell planerare, författare och grundare och VD för H&H Retirement Design and Management.

En ny uppsättning regler för offentliggörande trädde i kraft 2012 som skulle göra 401 (k) avgifter betydligt mer öppna. Varje leverantör av 401 (k) är nu skyldig att lämna ut varje cent som den tar ut i det årliga prospektet som det skickar till sina kunder.

Jämför fonderna

Från och med februari 2016 erbjuder Vanguard över 124 fonder i sin sortiment, medan Fidelity har cirka 575. Fidelity driver också ett fondnätverk med tillgång till över 10 000 fonder från hundratals olika leverantörer.

Vanguards främsta styrka är dess rakknivtavgifter, särskilt för sina indexfonder, vilket hjälper investerarnas topplinje. En avgiftsskillnad på 0, 5% kan verka obetydlig vid första rodnen, men många år eller kanske till och med decennier av sammansättning gör storleksskillnaden på boetägget ganska betydande i slutändan.

Samtidigt har Fidelity en möjlighet att locka till sig begåvade fondförvaltare och har flera exceptionellt framgångsrika aktivt förvaltade fonder. Avgifterna kan vara högre, men de kan vara värda det för nissektorer och regional expertis.

Vem som har det bättre erbjudandet kommer till vilken typ av investerare du är. En aktiv näringsidkare som gillar att sniffa ut fynd och undervärderade sektorer kommer att uppskatta Fidelitys stora urval. Däremot kan en passiv investerare som bara tittar på årsredovisningen en gång om året bättre betjänas av det smalare men billigare urvalet av grundval som erbjuds av Vanguard.

Funktioner

Båda företagen erbjuder massor av utbildningsmaterial om pensionssparande, allokering av tillgångar, sammansättning avkastning och grunderna på sina webbplatser. Vanguard har mer skräddarsydda resurser för specifika situationer, medan Fidelity har ett renare gränssnitt, vilket gör navigering till en bris.

Var och en erbjuder en-mot-en telefonkonsultationer och hjälp för att starta nya konton, och var och en erbjuder ett enkelt alternativ för övergång för vilande 401 (k) kapital från tidigare arbetsgivare. Fidelity upprätthåller ett antal investeringscentra i de flesta storstadsområden och driver gratis investeringsseminarier om allt från ekonomiska grunder till avancerade strategier för inkomstdiversificering vid pensionering. Vanguard erbjuder personliga rådgivare som underhåller kundprofiler och kan nås via telefon eller e-post för investeringskonsultationer.

I själva verket ger båda företagen mycket hög användarvänlighet på sina webbplatser och i sina tjänster. Nyckeln som klient är att ta reda på vilka funktioner som är viktigast för dig, vilken typ av medel du letar efter och vilka kostnader som är.