Lagen om rättvisa och korrekta kredittransaktioner (FACTA)
Lagen om rättvisa och korrekta kredittransaktioner (FACTA) är en amerikansk resolution som antogs 2003 som syftar till att förbättra skyddsåtgärderna för identitetsstöld genom att skapa standarder för hantering av kreditkortsnummer. Denna handling ger individer fri tillgång till sina egna kreditrapporter och har skapat ett rikstäckande varningssystem.
Denna rättsakt är en ändring av den befintliga lagen om rättvis kreditrapportering.
BREAKING NED Rättvisa och exakta lagar om kredittransaktioner (FACTA)
När FACTA har gått, får människor nu begära sina kreditrapporter gratis en gång per år från alla de tre stora kreditrapporteringsbyråerna (Equifax, Experian och TransUnion).
Inte bara ställdes krav på hypotekslångivare för att släppa konsumentinformation om kreditpoäng och faktorer som påverkar priset på ett inteckningslån. Detta inkluderar frisläppande till konsumentmeddelanden om "riskbaserad prissättning" samt kreditbetyg i förhållande till kreditförnekningar eller mindre gynnsamma krediterbjudanden.
Hur FACTA tillämpas av tillsynsmyndigheter och verkställighetsorgan
Standarder infördes som kräver att långivare och tillsynsmyndigheter är mer proaktiva när det gäller att upptäcka identitetsstöld innan det inträffar genom att leta efter misstänkta mönster. Insatser för att skydda identitetsstöld inkluderar att låta konsumenter sätta varningsmeddelanden på sina kreditfiler och information.
FACTA inkluderade befogenheter för tillsynsmyndigheter att vidta åtgärder mot de så kallade ”Red Flag reglerna”, som kräver att borgenärer och finansinstitut, som banker och kreditföreningar, ska skapa och vidta åtgärder för att förebygga identitetsstöld för att upptäcka, mildra och förhindra fall av identitetsstöld som kan uppstå när en kund öppnar nya konton eller får åtkomst till befintliga. Till exempel måste emittenterna av kredit- och betalkort vidta åtgärder för att validera eventuella ändringar av kundernas adresser.
Olika röda flaggor inkluderar införandet av misstänkta dokument eller personlig identifierande information vid hantering av konton. Skapa misstänkta konton eller annan tvivelaktig aktivitet i förhållande till ett täckt konto kan också utlösa röda flaggor
Efterföljande policyer som infördes senare enligt Dodd-Frank Act överförde många regelverk och ett pågående studiekrav från Federal Trade Commission, som infördes under FACTA, till Consumer Financial Protection Bureau. Federal Trade Commission bemyndigades att studera noggrannheten i kreditrapporter och effekterna av frågor som hänför sig till lagen om rättvis kreditrapportering. Även med nyare akter och ändringar, fortsätter Federal Trade Commission att ansvara för övervakningen av reglerna om röda flaggor och avyttring av datasäkerhet, tillsammans med regelverk som tillhandahålls av FACTA som gäller vissa motorfordonshandlare.