Se upp för dessa omvända inteckningar

Av alla finansiella konstnärer är omvända inteckningssvikare utan tvekan de värsta. De missbrukar deras ställning som pålitliga rådgivare eller långivare - eller förment professionella entreprenörer - för att dra nytta av äldre människor som behöver pengar. De övertygar dem att registrera sig för en finansiell produkt som är komplicerad även för välutbildade, helt medvetna människor att slå om huvudet, mycket mindre någon vars mentala förmåga kan ha minskat med åldern. Sedan stjäl de intäkterna och lämnar låntagaren med lite men ny skuld på hemmet och till och med - i värsta fall - förlusten av den.

Det finns situationer där en omvänd inteckning är en bra lösning. Det finns många andra när denna typ av finansiering är ett fruktansvärt val. I den här artikeln kommer vi att berätta om några vanliga omvända inteckningssvikter så att du också kan undvika dem och varna andra.

Leverantör och entreprenörsbedrägeri

I denna bedrägeri riktar skrupelfria hemförbättringsförsäljare och entreprenörer de äldre med ett system som innebär att försöka sälja dem reparationer, ett ombyggnadsprojekt eller en annan hemförbättringstjänst. När målet uttrycker oro över att betala för det, har svindlaren lösningen: en omvänd inteckning. Det är sant att det kan vara ett bra sätt för säljaren eller entreprenören att få betalt, men det kanske inte är i husägarens bästa.

Om du verkligen behöver reparationer i hemmet och inte har något annat sätt att betala för dem, kan ett lån med hemmakapital eller ett kreditkrediter för hemmet vara ett mycket billigare och mindre konsekvent alternativ än en omvänd inteckning. Varje hemförbättringsförsäljare eller entreprenör som föreslår att du betalar för arbetet med omvänd inteckning intäkter är förmodligen inte någon du vill arbeta på ditt hus. Vem vet: Deras arbete kan vara lika litet som deras råd.

(Se även de 5 bästa alternativen till ett omvändt inteckning för mer idéer.)

Bedrägeri av släktingar, andra

I likhet med leverantörs- och entreprenörsbedrägerier, innebär bedrägeri av en finansiell planerare eller annan investeringsrådgivare att någon försöker sälja dig en finansiell produkt som du kanske inte behöver och föreslår att du tar en omvänd inteckning för att betala för den. Om denna person är skrupelfri eller dåligt informerad för att föreslå en omvänd inteckning för att finansiera köp av aktier, en livränta eller hela livförsäkring, säljer de förmodligen inte dig något som är i ditt bästa intresse.

Var försiktig med att ge ut din - eller en nära och kära - fullmakten. Detta dokument gör det möjligt för innehavaren att bedriva ekonomiska angelägenheter på din (eller deras) vägnar, inklusive att ta en omvänd inteckning på ditt / deras hus. Barn och andra personer som äldre har anförtrott att hantera sina angelägenheter har säkerställt omlån i äldre husägares namn och sedan vidarebefordrat intäkterna till sina egna konton. Vissa svindlare har till och med lyckats säkra omvända inteckningar för döda släktingar.

Vändande bedrägeri

I denna omvända hypotekslam bedrägeri söker snygga fastighetsmäklare äldre och får dem att ta ut en omvänd inteckning för att köpa ett lägre hus utan att behöva lägga ner några pengar. Tyvärr är dessa hem ofta nödställda egenskaper som har fått en ansiktslyftning men är verkligen i dåligt skick. Svindlarna hjälper husägare att få en speciell typ av omvänd inteckning som kallas "HECM (Home Equity Conversion Mortgage) för köp" för att betala för huset och sedan hitta ett sätt att vidarebefordra en del av eller hela intäkterna till sig själva. Seniorerna tror att de får bostäder genom ett bostads- och stadsutvecklingsprogram när de verkligen tas till städare.

Rånar Peter och (inte) betalar Paul

I juli 2009 erkände ett titelförsäkringsbolag i Orlando att stjäla 1 miljon dollar i omvänd inteckning från seniorer. I stället för att överföra pengarna för att betala låntagarnas vanliga inteckningar, som det lovade, behöll företaget pengarna. Resultatet var de omvända inteckningshållare som trodde att en del av deras intäkter användes för att betala ner sina skulder och öka sitt eget kapital i sina hem, och oväntat och ironiskt nog hamnade i avskärmning eftersom de hade betalat sina inteckningar.

Andra vilseledande taktik

Även om högtrycksförsäljning inte nödvändigtvis är bedrägerier eller bedrägerier, är de inte heller i ditt bästa intresse. Att ta en omvänd inteckning är ett beslut som kräver noggrann övervägande och en fullständig förståelse för detaljer och konsekvenser. Om en omvänd hypotekslånare gör att du känner dig rusad, stressad eller obekväm på något sätt, vänd dig och hitta en annan långivare; de är inte så svåra att komma med. Vet också att, om du går igenom affären och omedelbart ångrar det, kan du avbryta inom tre arbetsdagar efter att du har stängt lånet under din uppsägningsrätt genom att meddela din långivare skriftligen.

Falsk eller vilseledande reklam som övertygar en husägare att få en omvänd inteckning utan att helt förstå implikationerna - eller när en annan lösning kan ge ekonomisk säkerhet utan att offra hemmet - fortsätter att plåga marknaden. I en rapport från Consumer Financial Protection Bureau (CFPB) anges att många av de nästan 100 omvända hypoteksannonserna som den analyserade ”innehöll förvirrande, ofullständiga och felaktiga uttalanden angående låntagarens krav, statliga försäkringar och låntagarisker.”

I fokusgruppsintervjuer med 59 husägare som är tillräckligt gamla för att kvalificera sig för en omvänd inteckning fann CFPB att kändisuttalarna som vissa omvända hypotekslångivare använde kan skapa en falsk känsla av säkerhet kring omvända inteckningar. Studien fann också att vissa annonser inte klargjorde att en omvänd inteckning är ett lån; att annonser såg ut som om det är omöjligt för en låntagare att förlora sitt hem (inte sant); och att omvända inteckningar är statligt finansierade och -opererade (inte heller sant, även om den vanligaste typen, Home Equity Conversion Mortgage (HECM), är försäkrad av Federal Housing Administration).

Poängen

Brottsbekämpning misslyckas ibland att fånga eller tillräckligt straffa omvända inteckning svindlare. Som ett resultat har vissa kunnat gå från stat till stat eller till och med stanna kvar i samma stad medan de begick omvänd hypoteksbedrägerier upprepade gånger under många år och samlat dussintals offer. Var särskilt försiktig med alla som närmar dig dig om att ta en omvänd inteckning eller som pressar dig att avsluta affären.

Fortsätt läsa

• Komplett guide till omvänd inteckning
• Jämförelse av omvända inteckningar kontra framåtlån
• Kvalificerar du dig för ett omvändt inteckning?
• Omvända inteckningstyper
• Hur man väljer en omvänd hypoteksbetalningsplan
• Omvänd hypotekslån eller hemmakapitallån?
• 5 bästa alternativ till ett omvändt lån
• 5 tecken på ett omvändt inteckning är en bra idé
• 5 undertecknar ett omvändt inteckning är en dålig idé
• Hur man undviker att överleva ditt omvända inteckning
• En titt på regleringen av omvända inteckningar
• Regler för att få ett FHA-omlån
• Omvänd inteckning: Kan din änka (er) förlora huset?
• Omvända inteckning fallgropar