Utplåna
Expunge är att eliminera ett formellt kundklagomål som inlämnats mot en värdepappersmäklare från Financial Industry Regulatory Authoritys (FINRA) offentliga register. Dessa register över mäklare hålls i Centrala Registreringssystemet (CRD) som ett sätt att övervaka mäklarnas professionella uppförande. En mäklare som anser att ett orättvist klagomål har registrerats i CRD mot honom eller henne kan vidta åtgärder för att få det svarta märket utvisat. Varje mäklare skulle vilja ha ett rent register för att hjälpa till att genomföra sina affärer.
BREAKING NED Expunge
Kundklagomål som lämnats in till FINRA om dåligt mäklars beteende införs i CRD-systemet, placeras på FINRA: s offentliga BrokerCheck-webbplats och registreras på mäklarens formulär U-4. Kanske orättvist avslöjas klagomål oavsett om det har fastställts att mäklaren faktiskt har begått något fel. Även om ett klagomål senare släpps eller FINRA-skiljemännen drar slutsatsen att ett klagomål saknar meriter kommer klagomålet fortfarande att visas i BrokerCheck. Den kommer att stanna kvar såvida inte mäklaren framgångsrikt får FINRA att ta bort klagomålet.
Det är inte lätt att expungera
Processen att ta bort ett klagomål regleras av FINRA-reglerna 12805 och 2080. FINRA kallar expungement för en "extraordinär åtgärd", så en mäklare börjar med att stirra på en hög mur för att klättra. Mäklaren måste hålla en personlig eller telefonisk session med en skiljedom för att väcka talan. denna panel måste då gå med på att vidarebefordra ärendet till en annan uppsättning av domare, och om de instämmer med mäklaren måste de återvända till FINRA för att söka bort det oönskade rekordet. Hela processen kan ta upp till tio månader.
Från och med februari 2018 hade FINRA föreslagit ändringar på bordet för utökning. Dessa ändringsförslag, om de godkänns, kommer att göra det ännu svårare för ett klagomål att utvisas. Bland de nya reglerna kommer att vara endast utfrågningar (inga utfrågningar via telefonkonferens); betalning av en avgift på minst 1 450 $; tidsbegränsning på ett år för att få en begäran om utökning; krav på ett enhälligt beslut i motsats till det nuvarande majoritetsbeslutet. och övertyga skiljepanelen om att ett kundklagomål "inte har något investerares skydd eller regleringsvärde." Vagheten i denna beskrivning ökar bara höjden på väggen.
Enligt FINRA: s försvar har mäklare som jagar pengar för att leva har visat att de inte alltid agerar etiskt. Potentiella långvariga (eller till och med permanenta) poster i BrokerCheck som skulle spegla dåligt på dem fungerar som avskräckande mot oprofessionellt beteende. Detta är kanske anledningen till att expansionsprocessen för en mäklare redan är skrämmande, och FINRA strävar efter att göra det ännu mer.
Jämför investeringskonton Leverantörens namn Beskrivning Annonsören × Erbjudandena som visas i denna tabell kommer från partnerskap från vilka Investopedia erhåller ersättning.