Jämför en Edward Jones-rådgivare med en Robo-rådgivare

När det gäller penninghantering saknas val. För investerare som är intresserade av avancerade avgifter och automatiska plattformar finns det många robotrådgivare eller digitala rådgivare att välja mellan. Om du letar efter den traditionella ekonomiska rådgivande relationen med en dedikerad ekonomisk planerare för att hjälpa till med din pengarhantering finns det också ett överflöd av val.

Jämförelse av en finansiell rådgivare som anställs av populära finansiella tjänster, Edward Jones med en robotrådgivare jämför på vissa sätt äpplen med apelsiner. Den traditionella Edward Jones-rådgivaren står hög i skarp kontrast till den robotrådgivande typen av automatiserad förvaltningsförvaltning.

Här är varför.

Vad investerare gillar om Edward Jones

Företaget har sitt huvudkontor i Missouri och har 11 000 kontor i USA och 550 kanadensiska kontor genom dess Edward Jones Canada-anslutna. Till skillnad från många av dess konkurrenter som servar institutioner och företag, nollar Edward Jones in på enskilda kunder. Var och en av sina 13 500 finansiella rådgivare tillhandahåller en personlig service till kunderna. Fram till 2013 guidade Edward Jones investerare mot allmänt tillgängliga aktier, obligationer och fonder. 2013 skapade Edward Jones sin första egna fond som är tillgänglig för kunder som deltar i Jones avgiftsbaserade Advisory Solutions-plattform.

Edward Jones tillvägagångssätt börjar med ett personligt möte mellan klient och rådgivare med rådgivarens mål att lära känna dig. Jones-rådgivaren ser ut till att förstå varför du investerar och försöker förstå dina korta, medelhöga och långsiktiga mål. Rådgivaren lär dig din risktolerans, hjälper dig att sätta mål och utvecklar en personlig plan. Jones-rådgivaren rekommenderar sedan investeringar och taktik som han eller hon hoppas passa in i dina mål.

Edward Jones-rådgivare kompenseras generellt på många olika sätt. Rådgivare får provision när du köper och säljer ett värdepapper och de kompenseras genom en produktpåslagning - som när du köper en obligation. I rådgivarprogrammen kompenseras Edward Jones-proffsen med en procentavgift av tillgångar som förvaltas. Slutligen finns det ytterligare arrangemang från tredje part som betalar rådgivaren när han eller hon säljer en viss investeringsprodukt.

Jones mot en Robo-rådgivare

Robo-rådgivningsmodellen har tagit finansbranschen och vänt den på huvudet. Den övergripande robotplattformen ger investerare tillgång till tekniska algoritmer på hög nivå som påstås hantera dina investeringar bättre för högre avkastning och lägre avgifter. Under paraplyet för robo-rådgivare finns det variationer med vissa tjänster som Personal Capital som erbjuder tillgång till finansiella rådgivare - tillgångar under förvaltning måste överstiga ett visst belopp - och ett datorassisterat program. I allmänhet gör en robo-rådgivare en snabb bedömning av individens tidshorisont och komfort med risk. Från dessa uppgifter skapar det en meny med fonder - och ibland individuella aktier - för investeraren.

Andra skillnader mellan robo-rådgivare: De flesta kontrollerar konsumenternas investeringar genom reglerade clearinglokaler, även om några, som SigFig och Jemstep (som också erbjuder sina vitlistade tjänster till finansiella rådgivare), tillåter investeraren att hålla sina befintliga konton. De flesta roboter erbjuder regelbunden ombalansering av portföljer och många sköter skatteförluster för att minska skatter och öka avkastningen. Robo-rådgivarna tar i allmänhet ut avgifter baserade på tillgångar under förvaltning, och vissa rådgivare kommer att hantera de första 10 000 USD gratis. Robos har ett begränsat antal investeringslösningar för konsumenten. (För relaterad läsning, se: Hantera ett kontantvindfall .)

Edward Jones är en traditionell finansiell rådgivningstjänst som skräddarsyr kunddrivna investeringsportföljer. Däremot kommer en robo-rådgivare att tränga en användare i en viss kategori baserat på det första frågeformuläret. Edward Jones-metoden kommer i allmänhet att kosta konsumenten mycket mer än en robos låga avgift. Det finns också en möjlighet att en Jones-rådgivare kan frestas att investera i en produkt baserad på rådgivarens uppdrag utan att överväga om den specifika produkten är bäst tillgänglig för hans eller hennes klient.

Det diskuteras avkastning. Robos lovar att på grund av deras låga avgifter och datoriserade investeringsprogram kommer investeraren att få bästa avkastning för de lägsta avgifterna. Dessutom, genom rebalancing och proprietary algoritms, robos pantsätter mindre investeringsvolatilitet eller risk. Traditionella rådgivande företag motiverar avgiftsstrukturer med den personliga prägel som de erbjuder kunder.

Roboter är attraktiva för yngre investerare som troligen har färre dollar att placera på finansmarknaderna. Med sina låga krav på lägsta investeringar ger robo-rådgivare mindre investerare tillgång till toppinvesteringsinstruktioner.

Poängen

Edward Jones består av tusentals rådgivare. För personer som vill ha en personlig touch kan den rätta Jones-rådgivaren mycket väl vara ett bra val. Å andra sidan ger låga avgifter och testade investeringsstrategier för roboter investerare mer nettodollar att distribuera på marknaderna. Det beror på vilken typ av relation en investerare vill skapa med en rådgivare. (För relaterad läsning, se: Varför vårdplanering är avgörande för pensionering.)