Costco-investerare har köpt aktier i bulk

En vinst på 38, 48% 2019 för aktier i Costco Wholesale Corporation (COST) berättar en historia om en aktie som vinner tillsammans med en hög mängd ovanlig handelsaktivitet. Det är hausseartad aktivitet eftersom aktierna går högre på ökande volymer, vilket indikerar att en köpare är involverad.

Jag skrev faktiskt om Costco för ett år sedan, och du kan se den artikeln här. Aktiviteten som vi märkte då såg mycket ut som att köpa. Vi märker samma signaler nu. Detta lager är intressant eftersom sektorn för konsumentklamrar i allmänhet är en dämpad. Costco-aktien har dock stigit i pris med fart. En sak som Wall Street gillar är en bra berättelse för en tillväxtbestånd.

Smarta pengarförvaltare är alltid ute efter att satsa på nästa outlier-aktier ... de bästa i klassen. De viktigaste kriterierna vi ser efter när vi satsar på uppside i en aktie är en historia av starka grundläggande faktorer, solid teknik och ovanlig handel med aktierna.

Jag kommer att gå in på den grundläggande bilden senare, men den verkliga berättelsen om aktiens långsiktiga bana ligger i dess handelsaktivitet. Enkelt uttryckt, det handlar om utbud och efterfrågan. När efterfrågan är högre än utbudet stiger beståndet. När efterfrågan är lägre än utbudet sjunker lager. För 2019 har Costco-aktien helt klart varit efterfrågad.

När vi letar efter en post på ett ledande aktie för Mapsignals vill vi se en ökning av potentiella köp. Bara för att visa hur våra ovanliga handelsaktivitetssignaler ser ut, titta på alla ovanliga institutionella signaler (UI) som Costco har gjort under det senaste året.

Med fokus på 2019 kan du se en hel del köpssignaler (grön), som står i linje med en hiss i aktierna. Detta är exakt den typ av installation vi letar efter hos vårt forskningsföretag. Vi vill satsa på den bästa ... perioden. Detta drag är anmärkningsvärt eftersom lager flyttas baserat på utbud och efterfrågan. Detta är ett diagram som visar stor efterfrågan:

Hittills 2019 har Costco-aktien loggat 11 ovanligt stora volymdagar, vilket tyder på att köpa in aktierna (se diagram ovan). Men det som får vår uppmärksamhet nu är att Costco fortfarande vinner tyst men på ett ovanligt sätt, vilket antyder att efterfrågan på aktien ökar.

Om du kommer att satsa på riktningen för en aktie är det skonsamt att vara uppmärksam på hur aktierna handlas. Precis som om du inte vill kämpa mot trenden, vill du inte heller slåss mot en aktie som visar stigande pris tillsammans med en ökning av den omsatta volymen. Någon kan potentiellt få en position.

Mapsignals mål är att identifiera morgondagens topplager idag. Vi letar i grunden efter överlägsen företag med sunda grundläggande åtföljt av överdimensionerad ovanlig institutionell handelsaktivitet. Genom att studera dessa datapunkter kan vi göra en utbildad gissning om vilka aktieinstitut som handlar med och gifter sig med denna information med grundligt sunda företag. Vi vill ha oddsen på vår sida när vi letar efter aktier av högsta kvalitet.

När vi bestämmer oss för en stark kandidat överväger vi tidigare ledare som har en historia av teknisk överträfflighet. När de visar ledarskap ser vi dessa som möjligheter. Nedan följer några områden där Costco-aktien har tagit upp vår uppmärksamhet hittills (YTD):

• YTD-prestanda jämfört med marknaden: + 19, 08% mot SPDR S&P 500 ETF (SPY)
• YTD-prestanda jämfört med sektor: + 18, 83% mot konsumentklamrar Välj sektor SPDR-fond (XLP)
• Nyligen hausseartade ovanliga handelssignaler

Nu tar vi det ett steg längre och får de bästa aktierna som visar ovanlig handelsaktivitet. Nedan ser du de historiska tiderna sedan 2014 då Costco gjorde köpssignaler för Mapsignals. Dessa är de högst rankade signalerna i vårt aktieunivers. Vi har helt klart varit över hela den massiva uppstarten de senaste åren. Vi skulle till och med våga kalla denna aktie som en outlier:

Ovanpå en teknisk bild som är stark bör man också titta under huven för att se om den grundläggande bilden stöder en långsiktig investering. Som ni kan se visade Costcos senaste resultatrapport en solid tillväxt från år till år:

• Q3 2019 Nettoomsättningshastighet: + 7, 4%
• Q3 2019 Nettoinkomst per utspädd tillväxttakt: + 20%

Costco bryter ut till höga nivåer och har en historia med stora grundläggande faktorer. Vi gillar den långsiktiga historien om aktien. Berättelsen för Costco och andra högkvalitativa konsumentföretag är en enorm tillväxt. Vi är alltid på jakt efter bra företag som visar vanliga handelsaktiviteter i aktierna. De bästa företagen tenderar att tendera högre på lång sikt. Allt detta pekar på en långsiktig möjlighet för aktien.

Poängen

Costco-aktie utgör en potentiell köpmöjlighet för den långsiktiga investeraren. Med tanke på prishöjningen, historisk grundläggande prestanda och de ovanliga ovanliga ackumuleringssignalerna kan detta lager vara värt en plats i en tillväxtorienterad portfölj.

Offentliggörande: Författaren har en lång position i Costco-aktier vid tidpunkten för publiceringen.

Ansvarsfriskrivning om investeringsforskning