Hur skiljer sig FINRA från SEC?
Med alla de finansiella organisationerna där ute kan veta vad de alla gör vara lika komplicerat som att veta var de ska investera. Securities and Exchange Commission (SEC) och Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) - tidigare National Association of Securities Dealers (NASD) - är två av de viktigaste tillsynsorganen i det amerikanska finansiella systemet, men de har mycket olika tillämpningsområden och syften.
SEC
SEC: s primära uppgift är att skydda investerare och upprätthålla integriteten på värdepappersmarknaderna (både formella börser och diskotek). SEC steg upp ur asken av det stora aktiemarknadsbrottet 1929. Efter kraschen och det efterföljande stora fördjupningen sjönk allmänhetens förtroende för aktiemarknaden till en låg tid genom tiden. Som ett resultat antog kongressen värdepapperslagen från 1933 och lagen om värdepappersbörsen från 1934. Dessa handlingar utformades för att återställa investerarnas förtroende genom två huvudprinciper:
- Företag som erbjuder värdepapper till allmänheten måste vara sanningsenliga och öppna om sina företag och riskerna med att investera.
- Företag som säljer och handlar värdepapper (mäklare, återförsäljare och börser) måste behandla alla investerare rättvist och ärligt.
När dessa värdepapperslagar antogs upprättades SEC för att verkställa dem. Deras fokus var och är fortfarande att främja stabilitet på marknaderna och, viktigast av allt, att skydda investerare.
FINRA
Även om det har regleringsbefogenheter är FINRA inte en del av regeringen. Det är en icke-vinstdrivande enhet och den största självreglerande organisationen (SRO) i värdepappersindustrin i USA (en SRO är en medlemsbaserad organisation som skapar och upprätthåller regler för medlemmar baserade på federala lagar). FINRA är i frontlinjen när det gäller licensiering och reglering av mäklare-återförsäljare. SEC övervakar FINRA.
Poängen
Sammanfattningsvis ansvarar SEC för att säkerställa rättvisa för den enskilda investeraren, och FINRA ansvarar för att övervaka praktiskt taget alla amerikanska aktiemäklare och mäklarföretag.
Jämför investeringskonton Leverantörs namn Beskrivning Annonsörens upplysning × Erbjudandena som visas i denna tabell kommer från partnerskap från vilka Investopedia erhåller ersättning.