Investeringsstil
Investeringsstil är metoden och filosofin följt av en institutionell penningförvaltare vid hantering av separata konton eller förvaltade fonder. En fonds investeringsstil hjälper till att ställa förväntningar på risk- och resultatpotential. Investeringsstil är också en viktig aspekt som används av institutionella chefer vid marknadsföring och marknadsföring av fonden till investerare som letar efter en specifik typ av exponering på marknaden.
BREAKING NOWN Investment Style
Investeringsstilar kan variera stort över hela marknaden, där institutionella investeringsförvaltare erbjuder investerare ett stort urval av förvaltade fondstrategier för olika tilldelningar av en portfölj. Institutionella investeringsstilar kan först generellt segregeras av risk. Risk och riskallokering som passar investerare är vanligtvis en primär differentierare som hjälper fondbolag att marknadsföra till investerare. Investerare kommer vanligtvis att börja sina val av investeringstilar genom att först överväga sin risktolerans, som kan vara antingen konservativ, måttlig eller aggressiv. Bland dessa kategorier kan förvaltare erbjuda både aktiva och passiva investeringsstrategier som utvidgar investeringsalternativen ytterligare för investerare.
Konservativ
Konservativa fonder kommer ofta att ha investeringsstilar fokuserade på inkomster och ränteplaceringar. Investeringar i denna kategori kan inkludera penningmarknadsfonder, lånefonder och obligationsfonder. Konservativa fonder är i allmänhet bra som inkomstinvesteringar också, med många betalande räntefördelningar eller återinvesteringar i kapitalökningstillväxt.
I kategorin för ränta kommer chefer att fokusera på att erbjuda medel efter varaktighet och kreditkvalitet. Medan ränteinvesteringar i allmänhet anses vara konservativa, skulle investeringar med högre avkastning med lägre kreditkvalitet vara den mest aggressiva stilen med medel som erbjuds för investerare med konservativ till måttlig risktolerans.
Måttlig
Många måttliga riskinvesterare kommer att lockas till förvaltade fonder med storkapital, blue chip-värdepapper eller en värdeinvesteringsstil. Large-cap, blå chip-aktier kan locka inkomstinvesterare eftersom de är mogna företag med engagerade utdelningsgrader och stadig utdelning. Värde fonder kan också erbjuda inkomst. Generellt har värdelagren måttlig risk med grundläggande egenskaper som visar deras marknadsvärden diskonterade från deras inre värde. Baserat på djup grundläggande analys och långsiktiga antaganden kan värdeinvesteringar vara ett bra kärninnehav för alla typer av investerare och är särskilt attraktiva i den måttliga riskkategorin.
Aggressiv
Tillväxtfonder, aggressiva tillväxtfonder, kapitalmöjlighetsfonder och alternativa hedgefondinvesteringsstilar som har bredare flexibilitet för att utnyttja hävstångseffekter och derivat är några av de mest tilltalande förvaltningsfonderna för aggressiva investerare. Dessa fonder är vanligtvis aktivt förvaltade fonder som försöker överträffa marknadens riktmärken. Aggressiva fonder kan också omfatta breda investeringsunivers för större avkastningspotential. I vissa fall kan detta omfatta globala värdepapper eller internationella värdepapper som aktivt förvaltas och fokuseras på regioner med hög tillväxt i världen, till exempel tillväxtmarknaderna, BRIC-länder eller Asien ex-Japan.
Upplysningar om investeringstil
Fonder som förvaltas av alla typer av förvaltare i investeringsbranschen inkluderar investeringsdokument som ger djupgående detaljer om en fonds investeringsstil. Registrerade fonder är mer öppna, enligt instruktionerna i värdepapperslagen från 1933 och lagen om investeringsbolag från 1940. Hedgefonder och andra alternativa fonder kommer också att ge information om investeringsstil i olika former för sina investerare.
I det registrerade universum måste fonder lämna in ett prospekt och uttalande om ytterligare information med sin registrering. En fonds prospekt är vanligtvis den primära informationskällan för investerare som försöker förstå en fonds investeringsstil. Tillsammans med investeringsstil kommer prospektet också att avslöja detaljer om risknivåer en investerare kan förvänta sig med fonden och de typer av investerare som skulle hitta fonden bäst passande.
Jämför investeringskonton Leverantörs namn Beskrivning Annonsörens upplysning × Erbjudandena som visas i denna tabell kommer från partnerskap från vilka Investopedia erhåller ersättning.