Merchant Bank

Vad är en handelsbank?

En handelsbank är ett företag som bedriver försäkring, lånetjänster, finansiell rådgivning och insamlingstjänster för stora företag och individer med högt nettovärde. Till skillnad från detaljhandels- eller affärsbanker tillhandahåller inte handelsbanker tjänster för allmänheten. De tillhandahåller inte vanliga banktjänster som att kontrollera konton och tar inte in insättningar.

Dessa banker är experter på internationell handel, vilket gör dem till specialister i att hantera multinationella företag. Några av de största handelsbankerna i världen inkluderar JP Morgan, Goldman Sachs och Citigroup.

Förstå Merchant Banks

Begreppet handelsbank som används i Storbritannien för att beskriva investeringsbanker, men har ett snävare fokus i USA. De kan fungera som investeringsbanker i USA men tenderar att fokusera på tjänster skräddarsydda för multinationella företag och individer med högt nettovärde som bedriver verksamhet i mer än ett land.

Handelsbanker i USA är finansinstitut som hanterar internationell finansiering för multinationella företag. Handelsbanker utför traditionellt internationell finansiering och garanti inklusive fastigheter, handelsfinansiering, utländska investeringar och andra internationella transaktioner. De kan vara involverade i att utfärda kreditbrev och vid överföring av medel. De kan också konsultera om handel och teknik för handel.

Låt oss säga Company ABC - baserat i USA - vill köpa Company XYZ i Tyskland, det skulle hyra en handelsbank för att underlätta processen. Den banken skulle ge företag ABC råd om hur man strukturerar transaktionen. Det kan också hjälpa ABC i finansierings- och garantiprocessen.

01:07

Merchant Bank

Hur handelsbanker underlättar handeln

Om ett multinationellt företag är verksamt i många olika länder, kan en handelsbank finansiera affärsverksamhet i alla dessa länder och hantera valutaväxlingen när medel överförs och tillhandahålla medel för att köpa med hjälp av en kreditbrev (LOC).

Med hjälp av exemplet ovan får säljarna i Tyskland en LOC utfärdad av handelsbanken anställd av Företag ABC som betalning för köpet. Handlaren kan också hjälpa företagets ABC att arbeta genom de juridiska och reglerande frågor som krävs för att göra affärer i Tyskland.

Merchant Banks vs. Investment Banks

Handelsbanker använder mer kreativa finansieringsformer. De arbetar vanligtvis med företag som kanske inte är tillräckligt stora för att samla in pengar från allmänheten genom ett börsintroduktion. Handelsbanker hjälper företag att emittera värdepapper genom privat placering, som kräver mindre offentliggörande och säljs till sofistikerade investerare.

Investeringsbanker, däremot, garanterar och säljer värdepapper till allmänheten genom börsnoteringar. Bankens kunder är stora företag som är villiga att investera den tid och pengar som krävs för att registrera värdepapper för försäljning till allmänheten. Investeringsbanker tillhandahåller också rådgivningstjänster till företag om fusioner och förvärv och tillhandahåller investeringsundersökningar till kunder.

Handelsbanker skiljer sig också från kommersiella banker, som tjänar allmänheten och företagskunder.

Medan handelsbanker är avgiftsbaserade har investeringsbanker en tvåfaldig inkomststruktur. De kan samla in avgifter baserade på rådgivningstjänsterna de tillhandahåller, men kan också vara fondbaserade, vilket innebär att de kan tjäna intäkter från ränta och andra leasingavtal.

Oavsett hur ett företag säljer värdepapper finns det några minimikrav på informationen för att informera investerare. Både börsnoteringar och privata placeringar kräver en företagsrevision av ett externt CPA-företag som ger ett yttrande om bokslutet. Reviderade finansiella rapporter måste innehålla flera års finansiell information tillsammans med upplysningar. Potentiella investerare kan använda denna information om riskerna och potentiella fördelarna med att köpa värdepapper.

Key Takeaways

• Handelsbanker bedriver försäkring, lånetjänster, finansiell rådgivning och insamlingstjänster för stora företag och individer med högt nettovärde.
• De tillhandahåller inte tjänster för allmänheten som kontroll av konton.
• Exempel på världens största handelsbanker inkluderar JP Morgan, Goldman Sachs och Citigroup.

Relaterade villkor

Så fungerar en investeringsbank (IB) En investeringsbank (IB) är en finansiell förmedlare som utför olika tjänster, inklusive komplexa finansiella transaktioner, t.ex. fusioner. mer UBS UBS (härrörande från Union Bank of Switzerland) är ett multinationellt diversifierat finansföretag med huvudkontor i Zürich och Basel. UBS används nu som företagsnamn, inte som förkortning. Läs mer om Investment Banking Investment banking är en specifik division av banker relaterad till skapandet av kapital för andra företag, regeringar och andra enheter. mer Bulge Bracket: Big Time Securities Uttrycket "bulge bracket" beskriver ett företag eller företag i ett försäkringssyndikat som emitterar det största värdet på en nyemission. mer Primär marknadsdefinition En primärmarknad är en marknad som emitterar nya värdepapper på ett börs, underlättat av försäkringsgrupper och som består av investeringsbanker. mer Ins och outs of Banks En bank är en finansiell institution som är licensierad som mottagare av insättningar. Banker kan också tillhandahålla andra finansiella tjänster, såsom förmögenhetsförvaltning. mer Partnerlänkar