Varför ditt rådgivande företag misslyckas och hur du åtgärdar det

Har du varit ekonomisk rådgivare i några år (eller mer) och bara känt att du aldrig träffade ditt spår? Eller har du upptäckt att även om du brukade ha lyckats, har den nya eran med teknik och robotrådgivning gjort vad du gör nästan föråldrat? Jag känner många människor i den finansiella rådgivningsbranschen som kämpar. De förlorar klienter till vänster och höger och de kunder som återstår faller mer och mer i PITA-kategorin. Vissa kommer till och med ut ur branschen helt eftersom de tror att de inte längre kan lyckas.

Så finns det några goda nyheter mitt i allt detta dåligt? Naturligtvis finns det. Även om det kan finnas många rådgivare som kämpar just nu, finns det också många som åtnjuter enastående nivåer av framgång. Vad skiljer de två grupperna? Många gånger är det bara några förändringar i deras affärsplan och vissa tankesätt tweaks. Jej, det är det. Om din ekonomiska rådgivande verksamhet kämpar, här är några sannolika skäl till varför.

Key Takeaways

• Inte alla finansiella rådgivare har en första framgång - det är ett tufft jobb och mycket av det arbete som handlar handlar om att marknadsföra dig själv och prospektera kunder snarare än att ge råd om ekonomi.
• Samtidigt gör automatiserade investeringsverktyg som robo-rådgivare intrång i traditionella rådgivares expertis.
• För att sticker ut och vända ditt företag måste en rådgivare stärka deras mervärde, fokusera på mjuka färdigheter och reignite din passion för att betjäna kunder.

Dina kunder ser inte ditt värde

När de kan få samma finansiella planeringstjänster från ett automatiserat system som de kan från sin rådgivare kommer kunderna med rätta att ifrågasätta ditt värde. Borta är de dagar där en rådgivare kan ge värde till sina kunder genom att helt enkelt hjälpa dem att handla aktier eller lägga pengar i sina IRA: er. Idag måste du visa dina kunder mycket mer (som att lära dem och ansluta dem med andra yrkesmän) för att vara en värderad del av deras liv.

Du får skylden för marknaden

Du vet att du inte har någon kontroll över vad marknaden gör och det är troligt att dina kunder vet det också. Men det kommer inte att hålla några av dem för att skylla dig när deras lagertankar eller deras portfölj tar en hit. När du inte ger mervärden till dina kunder tenderar fokus att vara kvar på pengarna och de marknader som du inte kan kontrollera.

Du jagar ständigt monetära mål

Arbetar du fortfarande med en kommissionsbaserad struktur? Arbetar du för ett stort företag som blåser upp dina försäljningsmål varje år så att du ständigt jagar den bonusen? Om så är fallet, har du helt enkelt inte rätt tankesätt för att hjälpa dina kunder som du borde. Medan de vill lyssnas till och förstås, tänker du på det nästa stora målet du behöver för att nå och hur deras pengar hjälper dig att komma dit.

Du har tappat passion för vad du gör

PITAs, skylden för marknaden och den ständiga jakten på mål kan enkelt suga all passion ut ur din karriär. När du har tappat kärleken till det du gör visar det. Du kanske tror att du gömmer det väl för dina kunder, men de kommer alltid att veta när du inte länge är upphetsad om att komma på jobbet varje dag. Vi vet alla hur det är att arbeta med någon som inte gillar vad de gör och det borde inte bli någon överraskning att detta kommer att leda till förlust av affärer.

Vad du kan göra för att göra en förändring

Om du upplever någon av ovanstående situationer, ge inte upp hoppet. Du kan fortfarande vända saker och förnya den passion du en gång kände för ditt företag. Här är några sätt du kan göra en förändring på.

Överväga ett rådgivningsföretag. Om du har arbetat med en kommissionsbaserad struktur kan denna förändring göra hela skillnaden i världen. När du blir en rådgivningsbaserad finansiell konsult kan du bara fokusera på dina kunders behov och sluta oroa dig för att jaga mål och öka dina provisioner.

Fokusera på klienten, inte pengarna. Många rådgivare glömmer att vi inte är i pengarbranschen. Vi är i folkbranschen. Det är vårt jobb att lyssna på våra kunder, att verkligen höra vad deras mål och drömmar är och att hitta sätt att hjälpa dem att komma dit. Ja, pengarna är det fordon vi ofta använder, men de bör aldrig vara det enda fokuset.

Studera de mjuka vetenskaperna. Dina kunder letar efter dig för råd, inte bara i pengarfrågor, utan om olika ämnen. När du studerar de mjuka vetenskaperna och lär dig mer om mänskligt beteende, känslor och sårbarhet kan du vara en mycket bättre mentor för dem. Detta ökar inte bara ditt värde i deras ögon, utan det gör också en mycket mer uppfyllande karriär.

Om din ekonomiska planeringsverksamhet kämpar betyder det inte nödvändigtvis att du behöver leta efter en ny karriär. Ibland behöver du bara göra några förändringar och titta på ditt företag i ett nytt ljus. När du blir mentor för dina kunder, förstår dem djupt och leder dem mot en bättre framtid, då har du lärt dig en finansiell vårdares sätt. Du har lärt dig veta vad det betyder att vara en verklig leverantör av råd och hur man kan använda pengar som en ledning till ett mer uppfyllande liv för dig själv och de du tjänar.