5 finansiella misstag som nyutexaminerade måste undvika
Enligt siffror från USA: s folkräkning deltog mer än 20 miljoner studenter på college 2017, med hundratusentals studenter som förutsåg sina grader nära årets slut. Dessa unga vuxna är till stor del begränsade till den relativt säkra, säkra och strukturerade miljön i akademin, men nya lektioner lärs när studenterna övergår till den verkliga världen. Hur kandidaterna närmar sig ekonomisk planering under de första åren efter högskolan kan sätta tonen för deras ekonomiska vanor på vägen. Genom att följa en strategi och en plan kan nyutbildade studenter undvika misstag i hur de hanterar sin personliga ekonomi.
Real World Lesson # 1: Plan to Save
Nyligen utexaminerade firar deras erövring av examensarbete, examina och avhandlingar på högskolan. Utan tvekan tar en stor bit av dessa nypräglade graderingar de jobb de kan hitta. Vissa är disciplinerade nog för att bedriva rätt fält för dem. Men de senaste graderingarna tycker för ofta att den traditionella arbetsplatsrutinen är ouppfyllande eller otydlig. Oskäliga utgiftsvanor tar ofta över som en flykt från den dagliga malningen, och hela lönekontroller spenderas på vanliga utgifter (som hyror och verktyg), inköp (som bil och möbler) och lyxvaror (som resor och en stor TV) ). (Se: Budget utan att blåsa bort dina vänner )
Även om du bör njuta av din nyfundna frihet, bör du också sträva efter att spara en fin del av dina lönecheck. Det återkommande kassaflödet kan placeras i en kombination av aktie-, obligations- och penningmarknadsinvesteringar. När du inte längre bor i bekvämligheten i föräldrarnas hem är det klokt att planera för händelser, till exempel bilolyckor, personskada, permitteringar och andra oförutsedda utgifter.
Real World Lesson # 2: pengar som spenderas är pengar förlorade
Efter att ha varit trasig i fyra år eller så på universitetet, liknar de nyutexaminerade naturligtvis en stadig lönecheck med nyvunnen rikedom. Unga vuxna är inte längre utsatta för den obehagliga smaken av sovsal mat och sena kvällssnacks på heta nudlar, och de bildar lätt en ny vana att omvandla sina återkommande inkomster till vanliga restauranger på exklusiva restauranger, barer och klubbar.
I den verkliga världen uppskattar eller avskrivs tillgångar. Köpet av en bil är köp av en avskrivningstillgång eftersom bilen minskar i värde så snart den lämnar partiet. Detsamma gäller för möbler, kläder och expansiva TV-skärmar. Att flyga till Cabo San Lucas under vårresan är en kostnad - det är kontanter som lämnar din plånbok, aldrig för att återvända. Detsamma gäller för dyra lägenheter, god mat och barhopping i helgen.
Flera faktorer kan bidra till att skapa verklig ekonomisk säkerhet:
- Prestandan hos tillgångar som uppskattar över tid, såsom blue-chip-aktier, utdelningsräntor och bostäder.
- Investera i dig själv som professionell för att förbättra dina möjligheter till tillväxt och ökade inkomster. Genom att investera pengar varje månad för att förbättra dina prestationer inom ditt valda område kan du förvänta dig att tjäna fler kampanjer och högre lön på längre sikt än dina självvilliga motsvarigheter. Dessa personliga investeringar kan ta form av utbildning, onlinekurser, branschcertifieringar, böcker och seminarier.
På en dynamisk och konkurrenskraftig marknad ger lönecheck en illusion av säkerhet; det är hur du använder dina lönecheck som avgör ditt ekonomiska välbefinnande. (Se: Avdrag för löneavdrag )
Real World Lesson # 3: Kontrollskuld innan den styr dig
Avskrivning av tillgångar och vårdslös utgifter leder ofta bara till en sak: skuld. Skulden slukar ditt kassaflöde och förnekar dina tillgångar och snedvrider ditt personliga nettovärde mot den negativa sidan. Ställ in tidslinjer för att eliminera dina olika skulder, inklusive skola, bil, kreditkort och bostadslån. Betala först skulderna med de högsta räntorna - det är bara sunt förnuft.
Det finns god skuld; du kan använda andras pengar för att köpa uppskattande tillgångar, i huvudsak använda andra människors pengar för att tjäna pengar för dig själv. Det är så private equity-människorna gör det. Men tumregeln är att disciplinera dig själv när du genomför din attackplan. Döda skulddjuret, oavsett dess form, inom en viss tidsfrist.
Om en lönekontroll bara ger illusionen av säkerhet, bör skulden ge verklig rädsla för de negativa saker som kan hända en nyutbildad om oförutsedda händelser inträffar. (Se: Hur man investerar när du är djup i skulden )
Real World Lesson # 4: Bli en bra kreditrisk
Lönecheck är känsliga för att reduceras eller avskäras helt. I lektion 3 påpekar vi att om dåliga vanor och konsumtionsbeteenden inte hålls i kontroll, kan skulden vara ekonomiskt katastrofala. Det finns emellertid stora transaktioner som kräver användning av skulder - ekonomins hjul skulle stoppa om konsumenterna skulle behöva ta in säckar med kontanter för att betala det fulla värdet på en bil eller hem framme. Det är där kredit kommer in.
Hanterbar skuld, som ett sätt att skapa en god kredithistoria och förvärva uppskattade tillgångar, hjälper de senaste graderingarna att bli finansiellt trovärdiga för långivare när det är dags att ta ett autolån eller inteckning. Dessutom kan förmildrande omständigheter kräva att en nyutbildad tar ett nödlån. Hanterbar skuld innebär att betalningar och huvudbalansen är lätt överkomliga och att det finns en måltid för eventuell betalning. Det är inte en ursäkt att kasta pengar vid craps-bordet i Vegas. Det är ett ännu otäckare kaninhål. (Se: 5 steg för att få ett inteckning )
Real World Lesson # 5: Face Facts - Get Life Insurance
Döden är stressande och dyr för överlevande. Brist på framsyn och planering kan leda till ekonomiska besvär för dina familjemedlemmar. Livförsäkring kan hjälpa till att lindra mycket av denna stress vid en kritisk tid. (Se: Vad du kan förvänta dig när du ansöker om livförsäkring )
Poängen
Personlig ekonomi är ett kritiskt område för ditt mentala och emotionella välbefinnande. Som student är IQ, betyg, standardiserade testresultat, popularitetsbedömningar och tolerans för alkohol riktmärken som dina lärare och kamrater bedömde din framgång. När du har examen bör personlig ekonomi bli en av dina dominerande prioriteringar.
Tyvärr ger utbildningssystemet - även om det tillhandahåller intressanta teorier och insikter om universum - lite i vägen för verkliga förberedelser för studenter inom områdena personlig ekonomi, arbetsplatsutmaningar eller livets andra motgångar. En stark personlig balansräkning och resultaträkning kommer att hjälpa dig att övervinna dessa utmaningar och kanske till och med hitta nya och spännande möjligheter att öka ditt nettovärde.