Hur påverkar mitt deltidsjobb social trygghet?

Kommer du ihåg de dagar då du faktiskt kunde gå i pension när du nådde en viss ålder? Du kan resa, spendera tid med dina barnbarn och ansluta igen med din make efter decennier av hårt arbete. Med ett ökande antal människor som inte kan spara tillräckligt för att leva ut sina senare år och spela golf och resa, spenderar många sina pensioner för att jobba ett annat jobb - om de går i pension alls. Naturligtvis tycker vissa människor bara om att arbeta och vill fortsätta sin karriär (vi pratar om dig, Warren Buffet).

Om du fortsätter att arbeta efter att du börjat få socialförsäkringsförmåner blir din berättigande till full betalning komplicerad. (Se mer när börjar och slutar socialförsäkringsförmåner? )

Det handlar om krediterna

Att kvalificera sig för social trygghet är inte så svårt. Under ditt arbetsliv behöver du 40 högskolepoäng för att vara berättigade till fulla förmåner. Före 1978 motsvarade det tio års heltidsarbete, men idag är krediter bundna till lön.

“Du behövde minst 1 260 USD i intäkter för att få en socialförsäkringskredit 2016 [1.360 dollar 2019]. Det maximala antalet krediter du kan tjäna under ett visst år är fyra, säger Mark Hebner, grundare och ordförande för Index Fund Advisors, Inc., i Irvine, Kalifornien, och författare till "Indexfonder: 12-stegs återhämtningsprogram för aktiva investerare. ”Du kan få ditt högsta kredit per år efter tre månaders arbete, medan andra kan arbeta alla 12 månaderna för att få dem. (Mer information finns i Introduktion till social trygghet .)

Socialförsäkring beräknar ditt förmånsbelopp baserat på erhållna intäkter, oavsett om du var egenföretagare eller arbetade för ett företag. Ju mer pengar du tjänade, desto mer betalade du in i socialförsäkring, vilket innebär att du har mer att ta ut. Matten är mycket mer komplicerad än det låter, men det är i princip hur det fungerar.

Kan jag arbeta när jag samlar in socialförsäkring?

Din ålder

Full pensionsålder är mellan 65 och 67 år, beroende på vilket år du föddes. Om du antar att din fulla pensionsålder är 67 kan du börja ta förmåner redan 62 år, men ditt belopp kommer att vara 30 procent mindre än om du väntat tills du fyllt 67 år. Om du inte behöver dina socialförsäkringsförmåner vid full pension ålder, kan du vänta till 70 år för att öka din betalning. När du fyller 70 år får du ingen kredit för att skjuta upp betalningar.

Nu, om det jobbet

Låt oss titta på hur ett jobb kan påverka dina basfördelar. Först beror det på när du tar dem. Kom ihåg att även om din fulla pensionsålder kan vara 67, kan du börja få förmåner vid 62, även om du fortfarande arbetar. Men det finns en fångst: Om du väljer att få förmåner före full pensionsålder kan du bara tjäna upp till $ 17 640 (gränsen för 2019). När du tjänar mer än gränsen drar socialförsäkring $ 1 från dina förmåner för varje $ 2 du tjänar.

Under året du når full pensionsålder blir socialförsäkringen mycket mer förlåtande. När du tjänar mer än $ 45.360 dras $ 1 för varje $ 3 du tjänar men endast från intäkterna före den månad du nådde full pensionsålder. Från och med den månad du når full pensionsålder kan du tjäna så mycket pengar som möjligt utan att förlora några förmånsbetalningar.

”När man ska kräva förmåner måste noggrant övervägas, särskilt om du går i pension före din fulla pensionsålder och planerar att fortsätta arbeta, " säger Peter J. Creedon, CFP®, ChFC, CLU, verkställande direktör för Crystal Brook Advisors i New York, NY

Hur vet socialförsäkring?

Alla dessa nummer verkar ganska specifika, men hur har Social Security Administration tid att spåra dig och dina intäkter? Svaret: det gör det inte. Det är ditt jobb att rapportera dina intäkter. Matt Ahrens, biträdande finansiell rådgivare på Integrity Advisory Group säger: ”Det största att komma ihåg om du arbetar är att meddela socialförsäkringsadministrationen om du ska tjäna lön utöver inkomstgränsen. De kommer inte att meddelas om dina intäkter förrän du lämnar in dina skatter året efter, och om du fick överskottsförmåner kan du bli böter, tvingas betala tillbaka överskottet eller få lägre framtida förmåner. ”

Arbetar utanför USA

Om du är yngre än full pensionsålder, förvarar socialförsäkringen förmåner för varje månad du arbetar mer än 45 timmar. Dessa regler kan bli komplicerade, så fråga en socialförsäkringsrepresentant om hjälp.

Poängen

Om du betalade in socialförsäkring tillräckligt länge för att tjäna 40 poäng och har nått din fulla pensionsålder kan du tjäna så mycket pengar som du skulle vilja utan att bli straffad. Om du börjar få förmåner tidigare, gör beräkningarna för att avgöra om det är ekonomiskt vettigt att arbeta och få ett reducerat belopp i tidiga förmåner. Situationen är annorlunda för dem som får socialförsäkringsförmåner, så kontakta ett socialförsäkringsbyrå för hjälp.