Hur man handlar 2019: s bästa ETF: s hävstångssektor

Lager har hoppat ut ur grinden under årets två första månader, och har tillbaka den största delen av förra årets branta förluster för tredje kvartalet. I synnerhet har cykliska sektorer som teknik, energi och fastigheter haft betydande inflöden när investerare hejar på en mer dumlig Federal Reserve, pågående handelsförhandlingar mellan USA och Kina och en omgång av kvartalsintäkter som har överträffat Wall Street förväntningar. Dessutom ser chanserna att ekonomin glider i lågkonjunktur ha minskat.

"Eftersom marknaderna försvagades och Fed-tjänstemän nu ser att ekonomin och inflationen är svag har det skett en övergång till en enklare hållning, " skrev Ray Dalio, grundare av Bridgewater Associates, en Connecticut-baserad hedgefond. "Jag har sänkt mina odds för en amerikansk lågkonjunktur före USA: s presidentval till cirka 35%, " fortsatte han, per en anmärkning på LinkedIn.

De som vill dra fördel av 2019: s toppresultat bör överväga att använda skuldsatta valutahandlade fonder (ETF) som är specifikt utformade för att förstora de kortsiktiga prisrörelserna. Till exempel, om ett index som omfattar teknikaktier är upp 1%, skulle en spårningssäkrad ETF som ger tre gånger exponering upp 3%. Näringsidkare bör vara medvetna om att hävstångsfinansierade ETF: er återställs dagligen - därför kan avkastning under en innehavstid på mer än en dag inte återspegla fondens annonserade hävstång på grund av sammansatta effekter. Låt oss överväga flera handelsidéer relaterade till hävstångsfria ETF: er.

Direxion Daily Technology Bull 3X ETF (TECL)

Direxion Daily Technology Bull 3X ETF (TECL) skapades 2008 och försöker ge tre gånger den dagliga avkastningen för Technology Select Sector Index. Jämförelseindexet består av amerikanska stora cap-tekniknamn som Apple Inc. (AAPL), Microsoft Corporation (MSFT) och Googles moderbolag Alphabet Inc. (GOOGL). Fondens snäva genomsnittliga spridning på 0, 08% och den dagliga omsättningen på mer än 400 000 aktier gör den till ett lämpligt instrument för alla former av kortvarig handel. TECL, med förvaltade tillgångar (AUM) på 550, 57 miljoner dollar och erbjuder en utdelningsavkastning på 0, 39%, är upp 45, 76% hittills i år (YTD) från 28 februari 2019. ETF tar ut en förvaltningsavgift på 1, 17%, som har en minimal påverkan på korta vistelser.

Efter att ha bott på 68, 96 dollar i slutet av december har TECL: s aktiekurs ökat nästan 80% för att stänga på 123, 56 dollar den 27 februari. Handlare som vill dra nytta av denna starkt trendande marknad bör leta efter inträdespunkter för återkallelser till 20-dagars enkel rörelse medelvärde (SMA). Om fondens pris fortsätter högre kan SMA sedan användas som ett släpstopp för att låta vinsten gå. De som har öppna positioner bör överväga att flytta stoppet till breakeven-punkten när priset närmar sig $ 130 - ett område där det kan hitta motstånd från 200-dagars SMA.

Direxion Daily Energy Bull 3X ETF (ERX)

Direxion Daily Energy Bull 3X ETF (ERX), med nettotillgångar som överstiger 400 miljoner dollar, syftar till att returnera tre gånger de dagliga investeringsresultaten från Energy Select Sector Index. Tungvikt inom energisektorn Exxon Mobil Corporation (XOM) och Chevron Corporation (CVX) dominerar det underliggande indexet och har en sammanlagd vikt på 41, 75%. Täta spridningar och djup likviditet gör denna ETF till en energihandlares favorit. Fonden ger 2, 29% och har en utgiftskvot på drygt 1%. Från den 28 februari 2019 har ERX avkastat 46, 27%.

ERX-aktiekursen föll från en klippa under det fjärde kvartalet 2018, efter oljepriserna kraftigt lägre. Fonden sjönk i slutet av december på klimatvolymen och har sedan dess spårat högre med endast mindre återinträden. De som vill rida uppåt, bör komma in på dopp till $ 22, där priset hittar ett sammanflöde av stöd från en tvåmånaders uppströmslinje och 20-dagars SMA. Handlare skulle kunna beställa vinstvinster på viktiga motståndsnivåer som $ 26 och $ 32. Stäng öppna positioner om priset faller mycket under trendlinjen, eftersom det ogiltigför den korta terminsuppsättningen.

Direxion Daily MSCI Real Estate Bull 3x ETF (DRN)

Direxion Daily MSCI Real Estate Bull 3x ETF (DRN) lanserades 2009 och försöker replikera tre gånger den dagliga utvecklingen av MSCI US REIT Index. Fonden, med AUM på 43, 66 miljoner dollar, passar näringsidkare som vill ha ett aggressivt spel i förvaltningen av fastighetsinvesteringar (REIT). Det lutar mer mot kommersiella REIT än det spårade indexet men ger fortfarande god exponering för bostadsfastigheter.

De bästa fördelningarna i riktmärket inkluderar Simon Property Group, Inc. (SPG) på 6, 61%, Prologis, Inc. (PLD) på 4, 70% och Public Storage (PSA) på 4, 04%. En genomsnittlig spridning på 0, 63% kan äta för mycket i vinster för scalpers men bör inte alltför påverka swing-handlare som kan låta vinnande handel löpa under flera dagar för att täcka något högre handelskostnader. DRN tar ut en förvaltningsavgift på 1, 09% och har returnerat 41, 86% YTD från 28 februari 2019.

DRN-aktier ökade ovanpå deras topp i augusti 2018 tidigare denna månad men har nyligen backat bort från dessa höjder för att ge en möjlighet till swing trading. Fondens pris borde hitta ett starkt stöd till det nuvarande priset från en horisontell linje som förbinder svänghöjderna i juli och december. Handlare kanske vill vänta på ett vänd ljusstake-mönster, som hammare eller piercinglinje, för att bekräfta att uppåtmomentet har återupptagits innan en position öppnas. Tänk på att placera en stop-loss-order under den här månadens låga och boka vinster på ett test av 2016-höjden på 28, 64 $.