Reperforming Loan - RPL - Definition
Ett återpresterande lån är en inteckning som blev kriminell eftersom låntagaren stod bakom betalningar med minst 90 dagar, men det "fungerar" igen eftersom låntagaren har återupptagit betalningarna.
Hur fungerar ett omformerande lån
Även om en låntagare har börjat göra lånebetalningar igen, kan det hända att de missade betalningarna inte nödvändigtvis har betalats. Ofta har låntagaren av ett återpresterande lån ansökt om konkurs och har fortsatt att göra betalningar till följd av konkursavtalet. I vissa fall kan låntagare bli aktuella på sina inteckningar genom ett lånmodifieringsprogram som sponsras av regeringen. Alternativt kan en långivare godkänna en lånemodifiering för att undvika en potentiell avskärmning. Låntagare vars lån klassificeras som reperforming kommer att ha färre refinansieringsalternativ på grund av deras tidigare brott.
En låntagare som har ett återpresterande lån kommer att ha färre alternativ för att återfinansiera på grund av deras tidigare brottslighet.
Hur hypoteksinvesterare ser på repreformerande lån
För hypoteksinvesterare anses återpresterande lån vara riskabla - ungefär som subprime-lån. De ingår i en kategori som kallas "repor och lån". Kreditvärderingsinstitut tittar på låntagarens återbetalningsmönster och långivarens förmåga att hantera lånet i att bestämma investeringsrisken för återpresterande lån. Det står i motsats till ett lån som inte uppfyller resultatet, vilket är ett lån som låntagaren inte har betalat i mer än 90 dagar och inte har återupptagit lånets återbetalning.
Förpackning och försäljning av omformerande lån
Fannie Mae (officiellt, Federal National Mortgage Association, eller FNMA), det regeringssponserade företaget (GSE) som hjälper till att göra inteckningar och hyresbostäder överkomliga för miljontals amerikaner, har funnit miljarder dollar av kriminella inteckningar sedan bostadskrisen . Med återhämtningen i ekonomin presterar många av dessa lån igen - det vill säga betalningar på inteckningarna har blivit aktuella med eller utan hjälp av ändring av lånevillkor. För att få dessa inteckningar från sina böcker paketerar Fannie Mae och marknadsför de återpresterande lånen till investerare, vanligtvis genom en pengecentralbank.
I september 2018 avslutade Fannie Mae sin åttonde sådan försäljning av ett paket med återpresterande lån, bestående av cirka 18 300 lån på totalt 3, 58 miljarder dollar i obetalda huvudsakliga saldon, uppdelade i fyra grupper eller pooler. De vinnande anbudsgivarna inkluderade Nomura Corporate Funding Americas LLC och Goldman Sachs Mortgage Company. Villkoren för den återpresterande lånesäljningen är utformade för att skydda hushållsägare genom att köpare är skyldiga att erbjuda alternativ för att minska förluster som är hållbara för en låntagare som kan återbetala inom fem år efter den återformerande lånesäljningen stängs. Köpare är också skyldiga att rapportera om resultat för minskning av förluster.