Shoppa för hypoteksräntor

För många människor utgör en bostadslån den största långsiktiga skuldskyldigheten i deras liv. Av detta skäl är det viktigt att säkerställa den mest gynnsamma möjliga hypoteksräntan för att minimera de totala kostnaderna för hushållet. Bara 0, 5% räntedifferens kan antingen spara eller kosta ett husägare tiotusentals dollar under lånens livslängd. Att låsa in bästa möjliga ränta kan innebära lite tid och forskning, men det kommer att betala för husägaren på lång sikt.

Få ditt kreditpoäng

Kreditresultat hjälper långivare att avgöra vem som är kvalificerade för lån och räntorna de ska betala. Generellt sett, ju högre kreditpoäng, desto bättre är villkoren. Av denna anledning bör låntagarna ta initiativ till att granska sina kreditrapporter minst sex månader innan de ansöker om en inteckning för att ge dem tillräckligt med tid för att korrigera synliga fel.

Vissa människor oroar sig för att varje långivare gör en utredning om kreditpoäng försvinner det en låntagares kreditbetyg. Men kreditbyråer kan veta när en husägare helt enkelt gör rundorna, och de inser att hypoteksrelaterade frågor vanligtvis resulterar i ett enda lån. Följaktligen minskar byråerna husjägare en del slak och tillåter inte att de flera frågorna påverkar kreditpoängen negativt, förutsatt att lånet jakt sker inom en snäv tidsperiod. FICO-poäng ignorerar till exempel flera förfrågningar när de inträffar inom ett 45-dagars fönster.

Key Takeaways

• Låntagare som letar efter lån bör känna till sina kreditresultat för att korrigera misstag innan de närmar sig långivare.
• Låntagarna bör veta om en fast ränta eller en justerbar ränta bäst passar deras behov.
• Låntagare bör odla en användbar kontaktpunkt med en utlåningsinstitution för att underlätta en smidig transaktion.

Tänk på inteckningstyper

När du handlar för lån är det kritiskt viktigt att avgöra vilken av de två följande lånetyper som bäst passar dina behov.

• Konventionella lån. Dessa lån representerar cirka 65% av alla emitterade inteckningar och erbjuds av privata långivare som affärsbanker, hypoteksföretag och kreditföreningar. De kan också garanteras av de federalt sponsrade byråerna Fannie Mae och Freddie Mac.
• Statsstödda lån. På samma sätt erhålls genom privata långivare skiljer sig dessa lån på att de delvis eller helt är försäkrade av den amerikanska regeringen. Sådana lån tenderar att ha mindre styva lånebehov, mindre utbetalningar, låga kreditförväntningar och mer flexibla inkomstkrav. Köpare måste emellertid använda de köpta fastigheterna som ägarbostad primära bostäder och inte som investeringar eller hyresfastigheter. Statsstödda lån stöds av Federal Housing Administration och är mest populära bland första gången köpare och låginkomstindivider.

Granska finansieringsalternativ

Låneköpare måste också välja mellan följande två finansieringskategorier:

• Fastighetslån. En fast ränta (alias vanilj) är ett lån med en fast ränta som aldrig kan variera under lånets löptid. Denna finansieringsmodell är idealisk för köpare som tröstar sig med att veta att de kommer att göra förutsägbara månatliga betalningar under längre perioder.
• Lån med justerbar ränta (ARM). Även kallad ”variabel ränta” eller ”rörlig ränta” avser en justerbar ränta till ett lån vars ränta periodvis förändras, vanligtvis i förhållande till ett index. Även om den inledande räntan i allmänhet är lägre än den för fast räntelån, kan denna ränta ändras vid bestämda tidpunkter efter det att introduktionsperioden upphör, vilket dramatiskt kan öka en låntagares månatliga inteckning. Dessa lån gynnas av köpare som förväntar sig en sänkande räntesats som planerar att betala av lånet innan räntejusteringar sker.

Kontakta flera långivare

Lån officerare är inte allvetande. Därför gör skarpa låntagare sina läxor för att verkligen förstå för- och nackdelarna med de olika inteckningsprodukter som finns på marknaden. Låntagare kan få hjälp på denna avdelning genom att betala avgifter till hypoteksmäklare, som kan källa lämpliga långivare och hjälpa till att underlätta transaktionerna. Men sådana mäklare tar också avgifter från långivare, i utbyte mot att skicka affärer sin väg, så det är viktigt för låntagare att titta på rekommendationer med ett kritiskt öga, snarare än att blint ta en mäklares råd.

Lägg till de extra kostnaderna

Låga annonserade räntor distraherar låntagarna från de många avgifterna som avsevärt kan öka den totala kostnaden för en inteckning. Därför bör låntagare sträva efter att bli fullt medvetna om eventuella extra kostnader, till exempel ansökan, utvärdering, lånets ursprung, garanti och mäklare samt eventuella avvecklingskostnader.

Poäng är avgifter som betalas till långivare eller mäklare, som vanligtvis är kopplade till räntesatser. Ju fler poäng som betalas, desto lägre blir räntan. Till exempel kostar en enda punkt 1% av lånebeloppet och sänker räntan med cirka 0, 25%. För att förstå hur mycket de faktiskt kommer att betala, bör låntagare begära att poäng anges i dollarbelopp.

I allmänhet bör människor som planerar att bo i ett hem i tio år eller mer överväga att betala poäng för att hålla sina räntesatser lägre under lånets livslängd. Att betala en stor summa pengar i förväg för poäng kan emellertid inte vara finansiellt förnuftigt för låntagare som tänker flytta efter en kort tid.

Förhandla

Långivare är juridiskt skyldiga att tillhandahålla en tre-sidars låneskattning (LE) av kostnadsinformationen för en inteckning inom tre arbetsdagar efter det att en ansökan har mottagits. Detta inkluderar information om månatliga utgifter, beräknade räntor och totala stängningskostnader. Även om en låneskattning inte är ett lånerbjudande, åligger det långivare att acceptera de listade villkoren, om låntagaren har tillgängliga medel och uppnår det erforderliga kreditgodkännandet.

När långivarna ger uppskattningar, har låntagare rätt att förhandla fram för bättre villkor, särskilt om de kan göra en utbetalning över genomsnittet eller om de har en utmärkt kredithistoria. Detta kan inkludera att be långivare att raka räntor eller sänka vissa avgifter.

Låntagarna bör vara säkra på att diskutera om de redan gör affärer med en finansiell institution för att säkerställa en bättre hypoteksränteavtal. Till exempel erbjuder Bank of America Corporation reducerade avgifter baserade på mängden kontanter som en kund har på ett Bank of America-bankkonto eller ett Merrill Lynch-investeringskonto.

Slutligen kan en låntagare skapa ett budkrig genom att avslöja de bättre priser som erbjuds av konkurrenterna, särskilt på nedmarknader.

Få det med att skriva

Låntagare som är nöjda med de föreslagna villkoren bör begära skriftliga inlåsningar eller ”räntelås” på LE, som inkluderar den överenskomna räntan, lånets tidsperiod och antalet poäng (om några) som ska betalas. De flesta långivare tar ut en återbetalningsavgift för att låsa i dessa villkor, men med tanke på de hastighetsbultar som kan uppstå på vägen till godkännande är det ofta väl värt det.

Efter att ha sett sig på en viss långivare får en låntagare sedan ett förhandsgodkännandebrev, som är ett juridiskt bindande avtal om att låna ut pengar, som långivare beviljar låntagare, trots allt, inkomstskontroll, kreditkontroller och finansiering säkerställs.

Välj bästa pris

Låntagare kan odla en uppfattning om vad långivare vanligtvis erbjuder genom att göra digitala sökningar och använda räntebärare. Det är dock viktigt att notera att räntorna varierar och att olika långivare kan erbjuda kampanjer för vissa låneprodukter.

Att välja den bästa långivaren

När du väljer en långivare är kundtjänst nyckeln. När allt gäller att ansöka om ett lån krävs betydande pappersarbete och insamling av information. Att ha en tillförlitlig kontaktpunkt för att svara på frågor går långt mot att underlätta denna besvärliga upplevelse. Detta kommer också att säkerställa att godkännande scheman hålls på rätt spår och att all slutlig dokumentation undertecknas och genomförs av alla relevanta parter på ett snabbt och effektivt sätt.

Online-alternativet

Även om mänsklig interaktion generellt är att föredra, kan låntagare spara pengar genom att välja att strikt handla med långivare på nätet, som teoretiskt sett har lägre omkostnader och kan erbjuda konsumenterna lägre priser och avgifter. Men låntagare som föredrar handhållning kan göra det bättre med traditionella långivare.

Poängen

Att shoppa för den bästa hypoteksräntan kräver disciplin och fokus. Låntagarna måste förstå ordet terminologin, välja den typ av inteckning som bäst passar dem och ta med alla kostnader och avgifter i sina beslut. En inteckning är något som låntagare kommer att leva med under många år framöver, därför är det viktigt att välja klokt.