Vad kunder med hög nettovärde värderar och behöver

Undersökningar från US Trust om attityder och preferenser för individer med högt nettovärde (HNW) finner att deras strategi för att investera och bygga förmögenhet formas av deras prioriteringar och synpunkter, vilket i vissa fall hindrar dem från att planera korrekt för att nå sina ekonomiska mål.

2015 års amerikanska förtroendeinsikter om rikedom och värd undersökning identifierar vad de rika anser vara väsentliga för ett vällivat liv och rangordnar hälsa, familj och ekonomisk säkerhet som nyckel. Forskningen baseras på en landsomfattande undersökning av 640 HNW-individer med minst 3 miljoner dollar i placerbara tillgångar. (För mer, se: Hur man lockar individer med hög nettovärde till din övning. )

”De rika drivs av en känsla av syfte och önskan att lyckas, men det som får livet att uppfylla är inte pengar; det är vad de gör med det, ”sa Keith Banks, president för US Trust, i ett uttalande. "Som förmögenhetsförvaltare har vi möjlighet att inte bara hjälpa våra kunder att växa sin förmögenhet, utan också att hjälpa dem att planera i enlighet därmed."

Här är några av de viktigaste resultaten från undersökningen som finansiella rådgivare bör beakta när de ger råd om förvaltningsförvaltning till eller söker kunder med högt nettovärde. (För mer, se: Kapitalskydd för individer med hög nettovärde. )

Behövande råd

Forskningen fann att en majoritet av de rika söker råd om en teknisk aspekt av planering, såsom portföljprestanda och skatte- och fastighetsplanering. Men bara cirka en tredjedel pratar med en rådgivare om strategier kring de mål de anser vara grundläggande viktigare. Dessa inkluderar identifiering av familjens behov och mål (36%) och planering för ökad livslängd (34%). Ännu färre diskuterar den strategiska användningen av kredit (21%), strategisk filantropi (18%) och investerar för social påverkan (11%).

De som får professionella råd går längre med åtgärder som de beskriver som väsentliga för ett uppfyllande och meningsfullt liv. De känner sig mer ekonomiskt säkra och mindre konflikter av konkurrerande prioriteringar. Det är också mer benägna att de säger att deras familj har en sund relation med pengar och att deras handlingar stämmer överens med deras avsikter när det gäller att växa, bevara och vidarebefordra välstånd och göra en skillnad i världen.

Bygga rikedom

HNW-investerare är något mer optimistiska i sin syn på marknaderna i år än förra, men deras åsikter är fortfarande blandade. Millennials och kvinnor är de mest osäkra och bekymrade över förluster. Medan mer än hälften (55%) av HNW-investerarna säger att deras högre prioritet är tillväxt framför skyddet av tillgångar, är 64% inte villiga att söka högre avkastning om det innebär mer risk. (För mer, se: Toppskattefrågor för individer med hög nettovärde. )

Sex av tio har mer än 10% av sina portföljer kontant, inklusive 22% med mer än 25%. Fyra av tio har flyttat eller planerar att flytta ännu fler av sina investeringar till kontanter i väntan på stigande räntor. Cirka 20% letar efter råd om det bästa sättet att investera i en miljö med låg ränta. Men bara 34% diskuterar nu finansiella yrkesverksamma om hur man gör detta.

Medan män och kvinnor fokuserar lika på att växa sin rikedom, fann USA Trust att kvinnor är mer konservativa med 25% av sina portföljer kontant. Kvinnor är också mindre benägna än män att beskriva sig själva som opportunistiska investerare och strategiska kreditanvändare som ett sätt att växa sin rikedom. De flesta av de rika, yngre HNW-investerare, i synnerhet använder eller är intresserade av att lägga till icke-traditionella tillgångar till sina portföljer, inklusive private equity och venture-fonder (48%). Sju av tio äger eller är intresserade av att äga konkreta investeringar som mark, fastigheter, olje- och gasfastigheter och timmer, främst för att diversifiera sina portföljer. Studien påpekar dock att en brist på förståelse och upplevd risk håller tillbaka en av tre HNW-investerare från dessa typer av investeringar. (För mer, se: Diversifiering utöver lager. )

Leaving a Legacy

Undersökningen visade att även om tre av fyra rika föräldrar säger att det är viktigt att lämna en arv till nästa generation, är bara en av fem mycket överens om att deras barn kommer att vara beredda att hantera den. Nästan två tredjedelar av föräldrarna har under tiden avslöjat lite eller ingenting om familjens rikedom för sina barn. Detta beror främst på att de är oroliga för att det kommer att påverka deras arbetsetik och familjens integritet. Även om 54% av de rika tror att deras familj skulle ha nytta av att utveckla en formell uppsättning principer för att vägleda syftet och betydelsen av deras rikedom, har bara en av tio gjort det.

Andra nyckelfynd

Här är några av de andra viktiga resultat som rådgivare bör tänka på: (För mer, se: En snabbguide för fastighetsplanering med hög nettovärde. )

• Hälsa är det första elementet i ”ett väl levt liv.” I själva verket är 98% överens om att den mest värdefulla tillgången de har är deras hälsa och att investera i hälsa är lika viktigt som att investera för att bygga förmögenhet.
• Nio av tio svarande är villiga att spendera mer pengar på sin hälsa och 31% över 70 år säger att de skulle spendera något belopp om de kunde ha god hälsa. Trots detta har hälften inte planerat ekonomiskt för en oväntad eller degenerativ hälsoproblem.
• Om långtidsvård behövs förväntar sig mer än hälften av de rika att stanna i sina egna hem. Ytterligare 23% skulle flytta till en lyxig vårdinrättning. Men 445 av de tillfrågade med långtidsvårdsplaner har ännu inte planerat för kostnaden för den vården, inklusive sjukvårdskostnader utanför fickan.
• Sammantaget säger 28% av de svarande och 53% av millennials att deras förmögenhet kommer på bekostnad av deras hälsa.
• Den yngre generationen är främst inriktad på arbete och ekonomisk säkerhet. Hälsa och familj blir viktigare senare i livet. Nästan sex av tio av undersökningsdeltagarna totalt och 83% av millennials säger att de kämpar för att balansera prioriteringarna i deras arbete, familj, sociala och ekonomiska liv.
• Kvinnor och män delar i allt högre grad beslutsfattande och bidrag till familjens välstånd och ekonomisk säkerhet med varje efterföljande generation. Hälften av kvinnorna bidrar med en lika stor andel av hushållens inkomster eller mer inkomst än deras partners, och en fjärdedel av män har tagit det primära ansvaret för barnomsorg i HNW-millennialhushållen.
• Åttiosex procent säger att ge tillbaka till samhället är en viktig eller viktig del av deras liv.

Poängen

Många HNW-individer konsulterar inte rådgivare på områden som de anser vara prioriterade. När det gäller att hantera deras rikedom måste rådgivare särskilt fokusera på att se till att rika kunder har en ordentlig arvplan på plats. De bör också hantera sin risktolerans så att prioriteringar som tillväxt över skydd av tillgångar uppfylls. (För mer, se: Varför rådgivare ska fokusera på rika arbetare. )