Budgettering för de fyra faserna för pensionering

Om du är beredd ekonomiskt och fysiskt friskt kan pensionering pågå i årtionden. De fyra stadierna i en lång pension har olika utgifter och kräver distinkta metoder för budgetering. Även med en kortare pension går du igenom samma etapper, bara i en kondenserad tidsram. Här är hur dessa stadier ser ut och hur du hanterar din ekonomi i enlighet därmed.

Peri-Pensionering (50 till 62)

Peri-pension är scenen strax före pension. Du arbetar fortfarande, men pensioneringen närmar sig och du får äntligen en klar bild av hur ditt boägg, inkomst och utgifter kommer att se ut. Du kommer också närmare att ta reda på vad du gör med dina dagar när du är fri att fylla dem som du vill. Det som verkade bara teoretiskt tidigare i ditt arbetsliv börjar verka verkligt. Vi lägger 62 års ålder på den, den ålder då folk först kvalificerar sig för minskade sociala avgifter. Men vissa människor kan gå i pension vid 60, medan andra fortsätter att arbeta över 70.

Key Takeaways

• Pensionering kan pågå i årtionden när man är fysiskt frisk och ekonomiskt beredd.
• De fyra stadierna i pensionen är olika och kräver distinkta strategier.
• Fasen före pensionering - peri-pensioneringsstadiet - inträffar mellan åldrarna och 50 till 62; Det är en viktig tid att börja planera pensionsbehov som månatliga utgifter och husägare.
• Förtidspensionering kan hända mellan 62 och 70 år, vilket är en tid då vissa människor överväger att delta på deltid för att hantera utgifterna.
• Det är mycket meningsfullt att gå igenom tillgångsfördelningen under mellanpensionsfasen - åldrar till 70 och 80 - och se till att fastighetsplanering är i ordning.
• Efter 80 års ålder börjar den sena pensionen och långtidsförsäkring kan lindra några av bördorna för sjukvårdskostnaderna.

I det här skedet bedömer du dina sannolika inkomster och utgifter efter att du lämnat arbetskraften. Vad får du från en pension eller socialförsäkring? Vad är saldona i dina pensionsplaner, till exempel 401 (k) s, 403 (b) s eller IRA, och hur mycket kommer du att kunna dra ut varje månad? Kommer du att betala av din inteckning, och om inte, hur mycket är du fortfarande skyldig och hur länge?

Du kan vara i en tillräckligt stark position ekonomiskt för att på allvar utvärdera om du har råd att gå i pension tidigt. Din arbetsgivare kanske minskar och du kanske funderar på om du vill acceptera ett utköp eller tvingas acceptera ett. Om du driver ett familjeföretag är detta en bra tid att skapa en successionsplan. Och om du ännu inte har nått dina ekonomiska mål är det en bra tid att arbeta fler timmar, byta jobb eller aktivt bedriva en marknadsföring så att du kan lägga till pensionssparande.

Peri-pensionering är också en bra tid att omvärdera dina månatliga och årliga utgifter och minska kostnaderna som har krök upp under åren. Eliminera eventuella slösande utgifter och ge din pensionsbudget lite andningsrum. Även i detta skede (såväl som möjligen i de tidiga stadierna av din pension) kan du fortfarande ha stora utgifter som att sätta dina barn genom college, göra en utbetalning på ett hem eller betala för ett bröllop. Slutligen kanske du vill byta ut dina vanliga semestrar med resor till platser som du föreställde dig själv flytta till under pensioneringen.

Hur mycket ska jag spara för pensionering?

Förtidspensionering (62 till 70)

Några av de största förändringarna i din budget kommer att inträffa när du går i pension. Du får inte längre en stadig lönekontroll om du inte har pension. Du behöver en plan för att hantera dina inkomster under pensionen och du måste bestämma när du ska börja kräva socialförsäkringsförmåner. Du kan också tappa arbetsgivarsponserad sjukförsäkring. Se till att planera för hur din make och alla anhöriga kommer att få sjukförsäkring om de följer din hälsoplan. Om du eller din make inte blir gammal nog för att registrera dig i Medicare ännu, måste du se om du kvalificerar dig för Medicaid eller om du kanske köper en privat sjukförsäkringsplan.

Du kanske också vill köpa sjukvårdsförsäkring om du inte redan har gjort det (vissa experter rekommenderar att du köper den i mitten av 50-talet för de bästa valen och bästa priserna). Premien kan uppgå till flera tusen dollar per år, men det är en bra affär om du tycker att du behöver vårdhem eller annan långvarig vård.

Du kan bli frestad att gå på en utgifta i detta tidiga stadium av pensioneringen. Du har mycket ledig tid, medan du fortfarande är frisk och energisk. I den här fasen kanske du vill köpa den sportbil du alltid har drömt om, ta en längre europeisk semester, gå på kulinariska skolan eller åka segling. Med mer frihet att resa, kanske du vill köpa en semesterfastighet på din favoritplats eller ett andra hem i ett soligt landskap att fly till under hårda vintrar. Håll tillbaka på enorma utgifter - du kan snabbt blåsa igenom dina sparande om du behandlar pension som att vinna lotteriet.

Ett sätt att hantera nya utgifter i förtidspension är att ta ett deltids- eller säsongsarbete, starta ett företag som ger dig flexibilitet i dina timmar eller kanske ta en paus en stund innan du hoppar in i en ny karriär - den du kan aldrig komma in förut eftersom det inte betalade tillräckligt. Att tjäna $ 35 000 per år går inte att klippa av när du behöver $ 70 000, men när du har gått i pension ser det bättre ut än att tjäna ingenting, och i det här läget handlar det mer om personlig tillfredsställelse. Du kan också balansera de dyra aktiviteterna du vill spendera tid på med billiga eller gratis aktiviteter: Volontär att träna servicehundar, lära en fotograferingskurs i ditt lokala samhällscenter eller leda cykelturer.

63 år gammal

Enligt US Census Bureau är den genomsnittliga pensionsåldern i USA.

Det kan vara dags att flytta någon annanstans önskvärt nu när ditt jobb inte längre binder dig till en viss plats. Det kommer att finnas kostnader förknippade med att flytta, liksom möjliga transaktionskostnader i samband med att sälja ditt hem. Har du någonsin drömt om att gå i pension i Ecuador, Frankrike eller Monaco? Beroende på levnadskostnaderna där du för närvarande bor i förhållande till att dit du är på väg kan flytta vara en välsignelse för din ekonomiska situation - eller en stor bältesdragare!

Mellan pensionering (åldrarna 70 till 80)

Vid medelpension kommer du förmodligen att få socialförsäkringsförmåner (det längsta du kan hålla på att kräva förmåner - och få ökade betalningar - är 70 år). Vid 70 års ålder måste du börja ta nödvändiga minimifördelningar från vissa typer av pensionskonton: vinstdelning, 401 (k), 403 (b), 457 (b) och Roth 401 (k) planer, liksom planer de flesta typer av IRA: er (men inte Roth IRA). Detta är också en idealisk tid att gå igenom din tillgångsallokering, om du inte är i en investering som gör detta automatiskt, till exempel en måldatafond.

Förutom att du får mer inkomst i detta skede, kan du vara trött på några av de resor och nya aktiviteter du genomförde vid förtidspensionering, så att dina utgifter kan minska. Du kanske vill resa mindre och stanna mer hemma, eller din resa kan vara centrerad kring billigare resor för att besöka dina barnbarn och andra vänner eller familj. Med tur är dina barn etablerade nog i sin karriär att de inte längre vänder sig till dig för pengar. Dessutom betalar du förmodligen inte längre livförsäkring eller långvarig funktionsförsäkring eftersom dessa försäkringar vanligtvis löper ut när du fyller 65 år.

Du kanske har skapat en testamente eller en boendeplan när dina barn var yngre eftersom du ville se till att om något hände med dig, skulle de tas om hand. Har du uppdaterat dessa dokument sedan dess? Medan du fortfarande är frisk och mentalt kapabel, se till att din fastighetsplan är i ordning, så att dina pengar och tillgångar fördelas som du vill efter att du har gått bort.

Du kanske vill ge någon ekonomisk fullmakt som sparkar in om du inte kan hantera dina pengar och vårdfullmakt, om du behöver någon annan för att fatta dina medicinska beslut.

Sen pensionering (80 och uppåt)

Vid sen pensionering kommer du sannolikt att ha ökat sjukvårdskostnader eftersom medicinska utgifter tenderar att vara högsta under de senaste åren av livet. Medicare täcker några av dina utgifter, men du har fortfarande kostnader för sådana saker som sambetalningar, avdragsgilla, myntförsäkring och / eller recept.

18 år

Den genomsnittliga pensionslängden enligt US Census Bureau.

Du kan ha nya utgifter för sen pension om du flyttar till en fristående eller assistentboende eller om din hälsa innebär att du måste flytta till ett vårdhem eller hyra en hälsoassistent. Om du har långtidsvårdsförsäkring, kommer det att underlätta bördan för alla sjukhus- eller hemhjälpsräkningar. Bortsett från en eventuell ökning av sjukvårdskostnaderna, kommer dina övriga utgifter att vara liknande vid sen pensionering som vad de var i medelpension om du inte gör en större förändring, som att flytta.

Du vill ompröva ditt boägg och bestämma om du ska ta ut pengar i en snabbare eller långsammare takt. Om du har lite kontanter och fortfarande bor i ditt hem kan du betrakta en omvänd inteckning som en källa till medel. Om du tittar på vad du har kvar måste du tänka på vad du vill spendera under din livstid och vad du vill lämna åt andra. Se till att alla välgörenhetsgrupper är på plats.

Poängen

Pensionering är både en händelse och en process. I ett troligt scenario måste dina fördelar och besparingar täcka dina utgifter i tre decennier eller mer. Kostnaderna vid varje pensioneringsstadium är förknippade med hur du väljer att spendera din tid, var du bestämmer dig för att bo och hur din hälsa håller sig. Om du tar hänsyn till dessa faktorer och utvärderar hur de kommer att förändras under pensioneringen kan du budgetera i enlighet därmed.

I varje steg, spendera tid på att knuffa siffrorna och utarbeta dessa budgetar. Det är det bästa sättet att förstå var du är och vad du ska göra nästa.