Vad är den trebenade pallen?

Den ”trebentade avföringen” är en gammal fras som många ekonomiska planerare en gång använde för att beskriva de tre vanligaste källorna till pensionsinkomster: social trygghet, anställdas pensioner och personliga besparingar. Det förväntades att dessa tre inkomstkällor skulle kombineras för att ge en säker pensionsinkomst. Ingen av de tre förväntades stödja de flesta amerikaner i pension på egen hand.

Snabb fakta

En benpall, en pension, har till stor del ersatts av 401 (k) s och andra avgiftsbestämda planer.

Den trebenade pallen har förändrats: Farväl, pensioner

Tiderna har dock förändrats, och det har även den trebentade pallen. För yngre arbetare har pensionsbenet mest ersatts. Istället för pensioner, även kallade ”förmånsbestämda planer”, som finansierades av en kombination av företagens och anställdas bidrag, har arbetarna nu 401 (k) och andra avgiftsbestämda planer, även kända som pensionssparekonton.

Ursprungligen var 401 (k) s och andra pensionssparande planer aldrig tänkt att tjäna som pension; de skulle vara kompletterande sparkonton och bygga upp den tredje benen på avföringen. Vissa arbetsgivare matchar medarbetarnas bidrag upp till en viss procentsats, men många eliminerar till och med den grad av hjälp.

Staten för social trygghet

När det gäller social trygghet varnade 2019 års årsrapport för styrelsen för de federala ålders- och överlevandeförsäkrings- och federala fonderna för funktionshinderförsäkring att socialförsäkringsfonden skulle kunna torka på 16 år med den nuvarande produktionen: "Under förvaltarnas mellanliggande antaganden beräknas OASDI-kostnaden överstiga de totala inkomsterna från och med 2020, och dollarnivån i de hypotetiska kombinerade trustfonderna minskar tills reserverna tappas 2035."

Naturligtvis ligger tonvikten på det hypotetiska; framskrivningen tar inte hänsyn till förändringar i systemet, till exempel senare pensionsålder, som redan genomförs, och det är osannolikt att den amerikanska regeringen kommer att låta en nedbrytning hända utan att gå in. Prognoserna står inte heller för stigande intresse priser, ökade intäkter eller flera andra faktorer. Ändå är det ett datum som fortfarande väcker oro. Arbetstagare i USA kan gå online och granska sina socialförsäkringskonton för att se hur mycket i förmåner de får vid förtidspensionering, full pension och 70 års ålder.

Finansiella rådgivare rekommenderar att du regelbundet investerar upp till 20% av din lönecheck på ett pensionskonto.

Personliga besparingar för pensionering förblir låg

De personliga sparandesatserna har varit extremt låga för amerikanska arbetare under det senaste decenniet. Individer kommer att behöva börja rädda en större del av sina inkomster och fortsätta att använda skattefördelade pensionsplaner som IRA och livränta för att bygga sina ägg för pensionering.

Finansiella rådgivare rekommenderar att du regelbundet investerar upp till 20% av din lönecheck på ett pensionskonto. Ju tidigare du börjar, desto bättre inställning är du att dra fördel av sammansatt avkastning på investeringen. Åtminstone rekommenderar rådgivare att du bidrar tillräckligt med din 401 (k) för att maximera arbetsgivarens match, om din arbetsgivare erbjuder en.

Poängen

När pensioner ersätts av pensionssparekonton är vi nästan ner till en tvåbent pall - inte något du faktiskt kan vila på säkert. Regeringen har diskuterat möjliga lösningar, inklusive hybridpensionsplaner, skapat nationella eller statliga planer för pensionssparande för människor som inte har en som erbjuds genom sitt arbete, och till och med öppna den federala sparningsplanen för alla amerikaner.

Pensionering är svårt att finansiera, eftersom problemet i allmänhet är i framtiden, vilket gör det lättare att sparka i burk på vägen än att införa kostsamma reparationer. Under tiden kan det hjälpa att tänka på skattefördelade pensionsplaner som avföringens andra ben och arbeta med att bygga upp en tredje ben med andra besparingar, inklusive investeringar som fastigheter. Eller kanske vi bara behöver en ny metafor.