Varför HSA vädjar mer till höginkomsttagare

Om du tittar på skattefördelade sätt att spara pengar kan du ha hört talas om HSA. Ett hälsobesparingskonto, eller HSA, är ett sparkonto med en unik trippelskattförmån. Bidrag minskar beskattningsbar inkomst, deras tillväxt inom kontot är skattefri och kvalificerade uttag (det vill säga de som används för medicinska utgifter) är också skattefria. Men investeringsalternativ i en storlek passar sällan alla. Skulle en HSA vara ekonomiskt vettigt för dig?

Hur de fungerar

För att vara berättigad att bidra till en HSA måste skattebetalaren vara registrerad en högt avdragsgill hälsoplan, definierad som en plan med en egenandel på minst 1 350 $ (individ) eller 2 700 dollar (familj), senast den 1 december året (bidrag beloppen beräknas för skattebetalare som är berättigade till delår; dessa siffror är för 2018 och 2019). En enskild individ kan sätta in upp till 3 450 $ till en HSA under 2018 (3 500 $ 2019). Skattebetalarna som är 55 år och äldre kan ge ytterligare ett uppsamlingsbidrag på 1 000 dollar per år. För en familj är bidragsgränsen satt till 6 900 $ för 2018 och 7 000 $ för 2019. Gemensamma HSA-konton är inte tillåtna; varje person måste ha sitt eget konto. En del av bidraget kan vara i form av medel från skattebetalarens arbetsgivare - i praktiken.

Hela insättningsbeloppet är avdragsgilla på avkastning för det året, även för filers som inte specificerar sina avdrag. Bidrag från en anställd direkt från lönecheck görs med förskattdollar, vilket minskar deras bruttoinkomst. Arbetsgivaravgifter dras av från beskattningsbar inkomst av arbetsgivaren, inte specificerad av arbetstagaren.

Fonder på kontot betalar för sjukvårdskostnader nu eller i framtiden. Uttag beskattas inte så länge de används för kvalificerade utgifter, inklusive alternativ vårdbehandling (akupunktur eller kiropraktik, till exempel), recept, läkarbesöksavgifter, psykisk hälsa och beroende, tandvård och synvård, program för rökavvänjning, tjänstdjur, vårdpremier för långtidsvård och många andra medicinska varor och tjänster. IRS uppdaterar regelbundet de tillåtna utgifterna; se Pub 502 eller kolla med din försäkringsgivare om den senaste listan.

Till skillnad från flexibla utgiftskonton har HSAs ingen funktion för att använda eller förlora det. Kontot tillhör skattebetalaren och går inte förlorat när personen byter jobb eller inte använder medlen före kalenderårets slut. Fonder överförs från år till år, vilket gör HSA: er till ett stort sparande medel för allt högre medicinska räkningar som kan uppstå under kommande år.

En bonusförmån är att kontoägaren efter 65 års ålder kan ta ut distributioner från HSA för något syfte, hälsorelaterat eller inte; han eller hon kommer att betala vanlig inkomstskatt, men utan straff.

Fördelarna

HSAs kommer att gynna många skattebetalare, särskilt mot bakgrund av det faktum att ett typiskt par som fyller 65 år idag kommer att betala i genomsnitt 280 000 $ i medicinska kostnader utanför fickan innan de dör, enligt en studie från Fidelity Benefits Consulting 2018. Enligt anställningsförmånsforskningsinstitutet (EBRI) kunde en 55-årig skattebetalare som bidrar med det maximala beloppet till en HSA varje år fram till 65 års ålder se en balans på $ 60 000 från totala bidrag på cirka $ 42 000, förutsatt en 5% avkastning . Många stora HSA-värdepappersfonder uppnår en avkastning på 10 år som är betydligt högre än 5%.

En aggressiv 45-åring med högt förtjänande som sparar det maximala, inklusive infångningsavgifter när det är berättigat, kunde se ett saldo på $ 150 000 vid 65 års ålder. Om avkastningen är 7, 5%, vilket verkar vara helt genomförbart, är balansen stiger till 193 000 dollar.

Millennial entreprenörer noterar: En HSA-ägare i 28% skattesats som började vid 25 års ålder och tjänade 7, 5% på kontot över tid kunde ha sparat nästan $ 350 000 i federala inkomstskatter ensam, för att inte tala om statliga skatter eller andra löneskatter. (Observera: den här fästen slutade 2018; enligt den nya skatteräkningen är de närmaste parenteserna 24% och 32%; sparare skulle samla mer eller mindre än exemplet ovan.)

Vem gynnar mest

HSA: er fungerar bäst för storinkomsttagare och personer med höga inkomster. Varför? Först och främst, som med alla skattefördelade investeringsstrategier, måste du vara i en av de höga skattemyndigheterna för att spara betydande pengar med skatteavdrag.

För det andra krävs djupa fickor - och inte bara på grund av att du tappar din lön. HSAs arbetar med en högt avdragsgill sjukförsäkringsplan, kom ihåg. Det betyder att du behöver förmågan att betala ut ur fickan minst 1 350 $ (och ofta mycket mer, beroende på policy) i årliga medicinska räkningar - innan försäkringen startar.

Nyckeln är att hitta ett solidt investeringskonto för HSA-fonder. Många finansinstitut erbjuder HSA, men inte alla investerar medel aggressivt eller tillåter kontoinnehavaren att ha någon kontroll över hur fonderna investeras. En administratör behövs som kan erbjuda investeringsalternativ som matchar kontohavarens risktolerans. Egenföretagare kan ytterligare sänka beskattningsbar inkomst genom att betala sjukförsäkringspremier ur fickan och spara HSA-medel för framtiden.

Vem gynnar mindre

HSA: er är inte stora pengesparare för människor i låginkomstparenteser. Till att börja med är det osannolikt att låginkomstfamiljer har de extra kontanterna att rensa bort i en HSA. Ironiskt nog står de som väljer de billigaste Affordable Care Act-planerna fast med höga självrisker.

Låt oss säga att en 35-årig Kalifornien som tjänade $ 25 000 per år gick på statens sjukförsäkringsmarknad (alias "utbytet") för att köpa en HSA-stödberättigad Blue Shield Bronze-plan med en $ 50000 avdragsgilla för $ 143 per månad. Eller kanske den personen valde en Blue Shield-förbättrad Silver-plan för $ 187 per månad och minskade den medicinska avdragsgillingen till $ 1 900. Eftersom 25 000 $ är mindre än 250% av den federala fattigdomsnivån 2018 för en familj på en ($ 30 150), skulle individen sannolikt kvalificera sig för ett subvention för kostnadsdelning som skulle minska de månatliga kostnaderna för täckning och hjälpa till att sänka avdrag och andra kostnader ( Du måste köpa en Silver-plan för att få detta).

Medelinkomstfamiljer och de som förväntar sig betydande medicinska kostnader kommer också sannolikt att gynnas genom att inte gå den höga avdragsgilla HSA-rutten. Det krävs siffror för att ta reda på vad som är bäst.

Poängen

"HSA: er fungerar bäst för personer som inte är berättigade att köpa [försäkring] på börsen", säger Craig Gussin, vice ordförande för offentliga frågor för California Association of Health Underwriters. ”Skattebetalare med låg inkomst sparar inte betydande pengar varje månad; de ger upp billiga tjänster utan mycket besparingar. Allt kommer ner till siffrorna. HSA: er fungerar bäst för personer över 50 på en gruppplan, med hög inkomst och ingen skattesubvention. ”

Naturligtvis kommer en frisk person i någon inkomstgrupp som förväntar sig att behöva lite eller ingen medicinsk vård under året alltid komma framåt genom att välja den övergripande billigare planen och betala skillnaden.

Och medan HSA: er är skatteförmånliga fordon, är andra bättre. Ekonomiska planerare är överens om att individer först ska maximera ut 401 (k) plan och IRA-bidrag för året. Sedan kan de börja finansiera en HSA, som ger ytterligare pensionsförmåner.