3 digitala plattformar FA ska hålla på deras radar

Framväxten av digital rådgivning stör störningen mellan kunderna och den finansiella rådgivande världen som aldrig tidigare; först kom virtuella rådgivningsplattformar direkt till klient i form av roboadvisers som de som erbjuds av Betterment och Wealthfront. En affärsverksamhet (B2B) -version dyker upp som ger samma virtuella rådgivningsupplevelse men med en finansiell rådgivare som mellanhand. Roboadvisers är utformade för att interagera direkt med konsumenterna och tillhandahålla billiga investeringsrådgivning, medan "hybrid" -rådgivaren skapar möjlighet för konsumenter att praktiskt taget interagera med tillgång till en mänsklig rådgivare för personlig rådgivning.

Även om roboadvice-marknaden hittills bara är en liten bråkdel av den rådgivande marknaden för flera biljoner dollar, har den hastighet som den växer med att traditionella finansiella rådgivare skurrar för att hitta sätt att dra nytta av trenden. Under de senaste åren har flera finansiella teknikföretag introducerat digitala plattformar som tillgodoser finansiella rådgivare som vill utnyttja den växande efterfrågan på digital rådgivning.

Key Takeaways

• Roboadvisors har ändrat ansiktet på finansiell rådgivning för enskilda investerare.
• Dessa är automatiserade, endast digitala, investeringsplattformar som erbjuder extremt låga kostnader och låga startminimum.
• Även om traditionella rådgivare kan vara rädda för inlösen från dessa algoritmiska plattformar, har många av dem skapat B2B-rådgivare-fokuserade versioner för traditionella rådgivare att tjäna till sina egna kunder.
• Här tittar vi på bara några av dessa nya digitala verktyg som traditionella rådgivare kan använda för att få en fördel i detta snabbt rörande teknologiska armslag.

Detaljhandel jämfört med professionella plattformar för Roboadvisor

Den primära skillnaden mellan de två versionerna av roboadvisors - det vill säga de som riktas direkt till enskilda investerare kontra de som riktar sig till professionella rådgivare - är hur kunderna interagerar med plattformen. I detaljhandelsversionerna direkt till klient interagerar kunderna enbart med en roboadviser med liten eller ingen mänsklig kontakt.

Med de rådgivare-fokuserade B2B-versionerna kan kunderna driva det mesta av sin planering och investeringar på en digital plattform, men de har också tillgång till en traditionell finansiell rådgivare som kan ge mer personlig ekonomisk rådgivning vid behov. I de flesta fall kan plattformarna vara märkta med rådgivare, vilket ser ut för kunderna som en specialbyggd applikation. Kunder kommer in via sin egen portal där de kan komma åt riskbedömning och portföljmodelleringsverktyg. Portföljhanteringsverktyg inkluderar automatisk handel, ombalansering, skörd av skatteförluster och automatisk registrering.

Enligt Fidelity-forskning har mer än 100 företag redan gått in i det digitala rådgivningsutrymmet, men bara ett fåtal har kommit ut med en B2B-version för finansiella rådgivare. Hittills har tre företag dykt upp som marknadsledare i detta utrymme, men flera till förbereder en produkt för lansering och strävar efter att ta marknadsandelar.

Förbättring

Förbättring är redan en etablerad ledare inom direkt-till-konsumentutrymme som konkurrerar med Wealthfront, Acorns och Schwab Intelligent Portfolios för toppositionen. I mitten av 2019 hade företaget 16, 5 miljarder dollar i förvaltade tillgångar (AUM) som tjänade mer än 400 000 kunder.

Betterment introducerade sin institutionella version 2015. Den erbjuder ett brett spektrum av diversifierade portföljer bestående av lågprisbörshandlade fonder (ETF). Alla portföljer hanteras genom paketkonton så att hanteringsavgifterna inkluderar alla handels- och transaktionsavgifter. Förbättring tar ut finansiella rådgivare från 0, 15% till 0, 35% på förvaltade tillgångar. Det finns inga kontonivåer, men konton med $ 50 000 eller mer har tillgång till automatisk skörden.

Schwab Institutional Intelligent Portfolios

Det antogs att när Schwab gick in i roboadvisor-utrymmet skulle det vara en spelväxlare. Faktum är att Schwabs direkt-till-konsumentplattform, intelligenta portföljer, tappade mot toppen under åren sedan den har funnits, och nu är dess institutionella intelligenta portföljer på väg för att förbättra förbättringen.

Den stora fördelen som Schwab har jämfört med konkurrerande plattformar är tillgängligheten till 14 egna interna ETF: er som hjälper till att hålla kostnaderna låga. Rådgivarkunder kan också konstruera anpassade portföljer med mer än 450 ETF: er från 28 tillgångsslag. Eftersom det är vitmärkt kan rådgivare själv märka applikationen med sin egen logotyp och kontaktinformation.

Rådgivare med mer än 100 miljoner dollar i AUM med Schwab kan få tillgång till plattformen gratis. Avgiften är bara 0, 10% för rådgivare med mindre än 100 miljoner AUM. Alla konton har tillgång till automatiserad portföljövervakning och ombalansering, och konton med minst $ 50 000 har tillgång till automatiserad skatteförluster. Kontokravet är $ 5 000.

Trizic Accelerator

San Francisco-baserade Trizic är en seriös spelare i det digitala plattformsutrymmet. Accelerator-mjukvaran gör det möjligt för rådgivare att erbjuda sina kunder en äkta digital upplevelse och samtidigt erbjuda kompletta online backroom support för rådgivare. Det erbjuder ett vitt etikettgränssnitt som gör att rådgivare kan anpassa det med sin egen logotyp och tema.

Trizic har ett brett utbud av värdepapper, fonder och ETF: er som gör det möjligt för rådgivare att skapa anpassade modellportföljer för sina kunder. Trots att Trizic har tecknat ett licensavtal med TD Ameritrade för att göra Accelerator tillgänglig för sina rådgivare, kan Trizic-rådgivarkunder koppla plattformen till sin egen depå. Kunderna har tillgång till automatiserad handel och ombalansering, flexibel modellbaserad portföljkonstruktion och skatteoptimerad portföljhantering. Rådgivaravgifterna varierar från 0, 10% för tillgångar under $ 10 000 till så låga som 0, 05% för tillgångar över $ 100 000.