Husägare, se upp för dessa bedrägerier!

På grund av ständigt ökande prestationstryck på hypotekslångivare, oro på kreditmarknaderna och kontroverser om subprime-utlåning tar ett växande antal hypoteksmäklare och rovdrivande långivare till bedrägliga metoder för att öka volymen på låneproduktionen. Dessa metoder sträcker sig från att övertyga låntagare att agera mot sunt förnuft till bedrägliga eller olagliga inteckningsbedrägerier.

SE: Stoppa bedrägerier i deras spår

Dessa bedrägerier är vanligtvis inriktade på människor som försöker refinansiera befintliga inteckningar, även om flera bedrägerier är utformade för att byta första gången låntagare och säljare. Även om det finns för många för att hantera dem alla, kan du beskriva några av de vanligare fällorna som hjälper dig att identifiera metoder du är medveten om när du hanterar utlåningsmarknaden. Förutom att förstå dessa metoder finns det flera sätt som låntagare och säljare kan isolera sig från rovdjur och minska risken att bli tagna av en av dessa bedrägerier.

Orättvis utlåning
Finansinstitut som begår handlingar som bedöms orättvisa gentemot låntagare är inte nya på hypoteksmarknaden. Olika lagar, såsom lagen om jämlik kreditmöjlighet, lagen om rättvis bostäder, lagen om rättvis kreditrapportering, lagen om sanningslåning, lagen om fastställande av fastighetsförfaranden, lagen om hemägarskap och kapitalskydd och lagen om handelskommission, för att nämna flera, antogs för att skydda konsumenterna. Dessa handlingar gör det möjligt för konsumenterna att göra informerade val, främja konkurrens mellan långivare och maximera fördelarna med handeln.
Tillsammans med denna förordning finns de organ som genomför dem, till exempel Federal Trade Commission (FTC), som avslöjar och verkställer lagstiftning som förbjuder orättvisa eller vilseledande handlingar eller praxis i eller som påverkar hypotekslån. Nyheterna har fyllts med många högprofilerade fall av långivare som annonserar lån som inte är amorterande som billiga, övertygar låntagare att använda lån på lång sikt för att betala kortfristig skuld eller inte informera låntagare om komplikationerna med justerbar -Beteckningslån (ARM) och annan inledande prissättning.
I ett bostadsboom använder rovviltföljande långivare bedrag för att få en större andel av hypoteksrörledningen. Omvänt, i en kreditkris, används oärliga metoder för att kringgå skärpta riktlinjer för underwriting. Detta gör att långivare kan öronmärkta så mycket kapital för inteckningar som möjligt, så att det inte ger otillfredsställande avkastning genom att vara kvar i kontanter.

Men även när långivare kan bedriva praxis som bedöms orättvist är låntagarna inte helt oskyldiga. Låntagare bör kunna isolera sig från dessa metoder genom att undersöka strukturen för de föreslagna lånen och några av dessa underhanded taktiker.

Bedrägerier med fokus på låntagare
En stor del av bedräglig verksamhet är inriktad på personer som redan har byggt eget kapital i sina hem och har tillgång till kapital. Detta gäller särskilt för människor som befinner sig i ekonomiska svårigheter och är desperata efter att hitta en metod för att lindra sina kortsiktiga skulder, till exempel kreditkort och kreditkrediter. De knep som fokuserar på första gången låntagare handlar vanligtvis om att presentera vissa typer av lån utan att avslöja alla fakta. I andra fall innebär dessa taktiker löften som inte faktiskt hålls. Några av de vanligaste knepen som spelas på dessa låntagare är:

Bete och switch, bete och kom ihåg, och lån styrning
Agn och switch, som också är vanligt i detaljhandlarna, hänvisar till när ett inteckningsföretag annonserar ett lån med villkor som verkar för bra för att vara sant och då, när en låntagare försöker få lånet, finner det ut att det inte är tillgängligt. I stället erbjuds låntagaren ett annat lån med underordnade villkor.

Agn och kom ihåg hänvisar till långivaren som bedrägligt glömmer låneavgifter eller andra betydande lånevillkor tills låntagaren är för långt i processen att backa ut och slutar med ett kostsamt eller problemlån. En annan taktik är att lova en fast ränta under en förutbestämd period men senare misslyckas med att tillhandahålla den. Låntagare bör också vara försiktiga med långivare som försöker övertyga låntagare att flyta räntan och ta ränterisk medan lånet är i produktion.

Lånestyrning avser när en rovvilt långivare eller hypoteksmäklare meddelar en kvalificerad låntagare att han eller hon inte kan kvalificera sig för ett visst lån på grund av inkomst, kredit eller en mängd andra orsaker (eller att genom att göra det kan bryta mot rättvisa utlåningslagar) och vid den tiden styr låntagaren till andra lån som är mer lönsamma för långivaren.

ARM, lån som endast är intresserade och negativa amorteringslån
Inteckningar med justerbar ränta är inte alls olagliga lån. När man säljer ARM måste emellertid långivare informera låntagarna om hur mycket lånesatsen kan komma att justeras i framtiden. Låntagarna måste vara medvetna om vad de potentiellt ger upp i framtiden för att få det som kan betraktas som ett stort introduktionspris idag.

Detta gäller också för endast räntelån, som faktiskt är ARM som inte kräver någon huvudbetalning under lånets introduktionsperiod. Även om låntagare sparar under den inledande perioden, är de potentiellt skyldiga samma belopp som de gjorde när de ursprungligen tog upp lånet.

Negativa amorteringslån (ibland kallad "1% -lån") är olagliga i de flesta stater. Dessa lån annonseras vanligtvis så att låntagare kan låna mer än 100% av värdet på sina hem. Denna typ av lån bör inte förväxlas med ett rehabiliteringslån (ett som intäkter återinvesteras i fastigheten), i vilket långivare möjliggör upplåning större än fastighetsvärdet om tilläggskapitalet används för att förbättra fastigheten och öka dess värde . I ett lån med negativ amortering måste låntagaren betala mindre än det belopp som förfaller varje månad. balansen klistras till huvudmannen, så småningom förfaller till en "ballongbetalning." Rovgivande långivare slipper fortfarande med att sälja dessa lån till oinformerade låntagare med liten risk för åtal.

Återbetalning av refinansiering, utlåning av hårda pengar och avskaffande av kapital
Dessa utlåningspraxis riktar sig till personer med eget kapital i sina hem, som vanligtvis är i ekonomiska problem. Även om en utbetalningsfinansiering kan vara meningsfull under de svåraste omständigheterna, annonseras den i de flesta fall till personer som har överutsträckt sig med kortfristig skuld. Försäljning av refinansieringsalternativ eller aktierader som gör det möjligt för ägarna att få tillgång till något av kapitalet i sina hem genom att handla med långfristig skuld för att täcka kortfristig kredit. Låntagare kan lätt luras att ta dessa lån eftersom de nya månatliga kostnaderna är så mycket mindre än den månatliga kostnaden för alla deras kreditkort, autolån, detaljhandelskredit och andra kortfristiga skulder Många låntagare inser inte, trots kostnaderna och avgifter för att göra lånet, att genom att förlänga betalningarna (i upp till 30 år) är de faktiska finansieringskostnaderna mycket större än deras ursprungliga skulder.

SE: När (och när inte) för att refinansiera ditt inteckning

Kreditgivare med hårda pengar ger lån upp till en marginell procentsats av värde (lånekvot upp till 50%), eftersom deras avsikt är att avskärma fastigheten. De finner någon anledning och är snabba att utestänga och sätter låntagarens eget kapital som vinst. Den som är i ekonomiska svårigheter eller som vill finansiera en liten del av ett hems värde för tillgång till kapital bör vara mycket selektiv när det gäller att välja en långivare.

Kapitalavdragning, eller fantomhjälp, uppstår när en låntagare som har ekonomiska svårigheter erbjuds oönskad hjälp, vilket sedan leder till betydande kostnader och ingen hjälp för tjänster som låntagaren kunde ha utfört utan hjälp. Så här fungerar det i värsta fall: Någon får låntagarens förtroende och har låntagaren tillfälligt att överföra titeln i form av att hjälpa låntagaren att kvalificera sig för ett lån eller sälja huset billigt och sedan hyra ut det i ett leasingavtal. Problemet är transporten tillbaka till den ursprungliga ägaren - om det inte händer tappar ägaren ägandet till hemmet. I de fall där inteckningens skuld helt överförs kan den ursprungliga ägaren förlora huset och fortfarande fortsätta att vara skyldigt på den ursprungliga inteckningen.

Bedrägerier fokuserade på ägare och säljare
Flera bedrägerier som är inriktade på husägare spänner från att övertyga dem till att utföra onödiga eller felaktiga reparationer på sina hem till bedrägeri.

Hemförbättringar bedrägerier
I dessa bedrägerier kräver den intetanande individen någon typ av stort hemreparationsarbete eller vill göra ett stort rehabiliteringsprojekt. En "entreprenör" begär och övertygar husägaren att låta entreprenören utföra arbetet och leverera finansiering. Finansieringen sker vanligtvis till ogynnsamma villkor men i ett belopp som är lika med eller större än vad projektet kräver, slutförs och säljs till en rovdrivande långivare. Det ofta lurviga och dyra arbetet avslutas strax före den vanliga uppsägningsperioden på tre dagar innan lånet kan "återlämnas" till långivaren. Låntagaren inser inte det underordnade arbetet förrän det har betalats för och det är för sent att göra något åt ​​det underordnade lånet.
Million Dollar Dump
I denna bedrägeri samtycker conkonstnären med falsk identifiering till att köpa ett hem från en villig säljare med en liten tjänst. Köparen avslöjar att han eller hon behöver en större inteckning än han eller hon kan vara kvalificerad för till det befintliga marknadspriset. Så, att tro att köparen planerar att uppgradera fastigheten, accepterar ägaren att omlista hemmet till någon multipel av det ursprungliga värdet så att köparen kan få en större inteckning. Transaktionen genomförs, säljaren betalas till det ursprungliga priset och con artisten fick fickan återstående. Huset brukar avskärmas och den ursprungliga ägaren riskerar att bli dömd för bedrägeri - och säljaren får inte mer än om han hade sålt huset till ett legitimt perspektiv.

Listan över dessa bedrägerier fortsätter och fortsätter. I samtliga av dem ges det ovetande varumärket ett löfte om viss extraordinär vinst i form av intäkter eller i vissa fall bara i lånevillkor. Som i de flesta av dessa fall är det förmodligen om det verkar för bra för att vara sant.

Isolera dig från inteckningsbedrägerier
Det bästa sättet att mildra risken för att bli taget av någon bedrägeri är att ha kunskap om vilseledande praxis och undersöka alla du förväntar dig att göra affärer med. När det gäller finansiering av bedrägerier är de allmänna reglerna att följa:

• Underteckna aldrig något kontraktsdokument utan laglig granskning
• Utför aldrig någon ägaröverföring utan att också frisläppas någon inteckning eller finansiellt ansvar.

Ökad noggrannhet är motiverad när den är i ekonomiska svårigheter eller under hotet om avskärmning. Predatoriska långivare och svindlare har förmågan att fastställa de som lätt manipuleras eller är sårbara på grund av en svår situation. Förutom att lägga ett misstänkt öga på alla löften eller erbjudanden som verkar för bra, måste du också vara försiktig med någon som är överdrivande eller övergripande när du föreslår lösningar på kredit- eller inteckningsproblem. Oönskade erbjudanden eller telefonsamtal bör initialt ses med försiktighet och alla som inte accepterar ett första "nej" svar på sitt förslag bör avvisas.

Om du behöver rädda, börja konversationer med nuvarande långivare eller borgenärer innan du överväger något slags räddningsscenario. Bli aldrig engagerad med någon som ens antyder att utföra en olaglig eller felaktig handling även om det finns en föreslagen fördel. Den fördelen, även om den verkar, kommer utan tvekan att få konsekvenser och obegränsade risker.
SE: Undvika bedrägerier