Hur miljardärer hanterar sina förmögenheter

En rapport från UBS Group Inc. (UBS) och PricewaterhouseCoopers (PwC) ger en sällsynt undersökning av hur världens miljardärer fick sina förmögenheter, hur de planerar att behålla dem och hur de planerar att vidarebefordra dem. För finansiella rådgivare som tillhandahåller individer med högt nettovärde kan insikter från rapporten tillämpas på ett brett spektrum av rika kunder som behöver fatta vad som ofta är svåra beslut om att upprätthålla och hantera deras förmögenhet och planera sina arv. Rapporten undersökte 1 300 miljardärer och analyserade data från 1995–2014 över de 14 största miljardärmarknaderna i världen och svarade för 75% av miljardärers rikedom globalt. UBS och PwC genomförde också ansikte-till-ansikte-intervjuer med mer än 30 miljarder.

The New Gilded Age

Forskningen fann att 917 självtillverkade miljardärer har genererat mer än 3, 6 biljoner dollar förmögenhet globalt. Tjugotre procent lanserade sitt första affärsföretag före 30 års ålder, och 68% gjorde det innan de fyllde 40. ”Vi lever för närvarande i en ålder av möjligheter och snabbare skapande av välstånd, liknande den förgyllda åldern i slutet av 19 och början av 20 Århundraden, när entreprenörskap i USA och Europa drev den första vågen av innovation i modern historia, ”säger Josef Stadler, chef för Global Ultra-High-Net-Worth vid UBS, i ett uttalande. ”Men förmögenhetsgenerering är cyklisk och under de senaste decennierna har vi haft fördel av att vara på en stark cykelbåge. ”

Förmögenhetsskapande

Milliardärer uppvisar liknande karaktärsdrag, inklusive aptit för smart risktagande, ett obsessivt fokus på affärer och en stark arbetsetik. Men de har byggt sina förmögenheter på olika sätt. I USA var till exempel finansiella tjänster den bästa tillverkaren av självtillverkade miljardärer (30%) med förmögenhet per miljardär i denna sektor i genomsnitt 4, 5 miljarder dollar. Självtillverkade miljardärer i Europa (49, 5%) och Asien (20%) skapades till stor del av konsumentindustrin under de senaste 20 åren. Med en genomsnittlig rikedom på 5, 7 miljarder dollar är europeiska miljardärer rikare än de i Asien (3, 2 miljarder dollar) med en stor marginal.

Forskningen påpekar dock att den självgjorda miljardärbefolkningen i Asien är unik på grund av att välfärdsskapande i regionen är nyare än i andra delar av världen. Asiatiska miljardärer tenderar att vara yngre än andra miljardärer, med en genomsnittlig ålder på 57. Detta är 10 år yngre än deras amerikanska och europeiska motsvarigheter. Eftersom en betydande andel av Asiens miljardärer växte upp i fattigdom - 25% jämfört med 8% i USA och 6% i Europa - förväntar UBS och PwC Asien att vara centrum för den nya miljardärsförmögenheten framöver.

Rikdomskonservering

Mer än två tredjedelar av världens miljardärer är över 60 år gamla och har mer än ett barn. Detta innebär att bevarande av välstånd, överföring av välfärd och arv är högst upp i deras sinnen. Forskningen hävdar att rikedomen tynnar med tiden, särskilt när familjer växer. När miljardärer åldras möter de det svåra beslutet om vad de ska göra med de företag som gjorde dem rika: behålla eller sälja hela eller delar av verksamheten.

Rapporten fann att de flesta amerikanska och europeiska miljardärer väljer att behålla sina företag (60%), en tredjedel (30%) säljer bitar via ett initialt offentligt erbjudande (IPO) eller handel försäljning och 10% kontant ut. Majoriteten som betalar ut blir finansiella investerare, investerar på egen hand, söker specifika risk-avkastningsmål och / eller delegerar investeringar till ett familjekontor eller personlig finansiell rådgivare. Femtiosju procent av europeiska och 56% av de asiatiska miljardärfamiljerna tar över familjeföretaget när patriarken / grundaren går i pension jämfört med bara 36% i USA

Filantropi

De filantropiska ansträngningarna för dagens miljardärer stödjer utbildning, hälsa och humanitära orsaker och tenderar att fokusera på ansträngningar som ger konkreta, mätbara resultat, konstaterade forskningen. De gillar att veta hur många liv som har påverkats av deras donationer, se förbättrade hälso- eller livsvillkor eller finansiera olika orsaker genom mikrolån. I USA är ”synlig filantropi” donerad genom institutioner populär. Mer än 100 miljardärer har anslutit sig till Bill Gates 'Giving Pledge sedan till exempel.

Poängen

Milliardärer från olika regioner och kulturer runt om i världen har vanligtvis gemensamma egenskaper. Rådgivare kan använda insikter från rapporten - till exempel hur dessa rika företagare väljer att dela upp sina förmögenheter till exempel - och tillämpa dem på kunder med betydande rikedom i varierande grad.