Inte alla pensionskonton ska skjutas upp

Miljontals amerikaner över hela landet socker bort pengar i alla former av IRA, livränta och arbetsgivarsponserade pensionsplaner, både kvalificerade och icke-kvalificerade. Skatteuttagande som dessa planer och konton erbjuder är svårt att slå i många fall, och Roth IRA och Roth 401 (k) som nu finns kan vara särskilt effektiva för att skydda inkomst efter skatt. Det finns emellertid tillfällen då skatten från pensionsplanutdelningar kan vara större än den skatt som skulle kunna realiseras från oskyddade skattepliktiga investeringar. I den här artikeln visar vi dig när det kan vara bättre att lämna dina tillgångar utsatta för skattemannen när du sparar för pension.

Investeringstyper Den första frågan som de flesta ställer är "Vilka typer av investeringar bör placeras på skatteuttagande konton?" På grund av sin karaktär kommer skatteavskjutna konton att ge den största fördelen när de skyddar investeringar som genererar ofta kassaflöde eller utdelningar, som annars skulle kunna beskattas, vilket gör att dessa betalningar kan förbli hela och återinvesteras mest effektivt. Därför finns det särskilt två typer av investeringar som är bäst lämpade för skatteutsatt tillväxt: skattepliktiga fonder och obligationer. Dessa två producerar de vanligaste skattepliktiga utdelningarna, såsom ränta, utdelning och kapitalvinster.

Fonder fördelar årligen kapitalvinster till alla aktieägare, oavsett om dessa investerare faktiskt har likviderat någon av sina aktier eller inte. Statsobligationer och företagsobligationer betalar regelbundna räntor som antingen är helt - eller åtminstone federalt - beskattningsbara, såvida de inte betalas in på ett skatteutsatt konto av något slag. Naturligtvis är detta bara en fråga om investeraren inte har för avsikt att dra på intäkterna från dessa investeringar. Skattepliktiga obligationer och fonder kan vara en bra idé för dem som behöver leva på de inkomster som genereras av dessa investeringar. De flesta ränte- och utdelningsintäkter beskattas vanligtvis till samma takt som IRA och pensionsutdelningar, men i vissa fall kan de faktiskt beskattas till en lägre skattesats.

Skattepliktiga investeringar Det finns flera typer av investeringar som kan växa med rimlig effektivitet även om de är skattepliktiga. I allmänhet är alla investeringar eller värdepapper som är berättigade till kapitalvinstbehandling en bra kandidat för ett beskattningsbart spararkonto. I denna kategori ingår enskilda aktier, hårda tillgångar (som fastigheter och ädelmetaller) och vissa typer av fonder (till exempel börshandlade fonder och indexfonder). När kursvinsten sjunker, är beskattningsbara investeringar mer tilltalande för investerare i vissa situationer, till exempel de som äger långsiktiga hyresfastigheter.

Lager Många fastighetstransaktioner kan struktureras som avbetalningsförsäljning, vilket gör det möjligt för säljaren att ytterligare skjuta upp kapitalvinster och realisera mindre inkomst per år än vad som är möjligt med en engångsuppgörelse. Aktier, särskilt aktier som betalar lite eller inget för vägen för utdelning, får bättre växa på ett beskattningsbart konto, så länge de hålls i mer än ett år. Enskilda aktier som hålls på ett skatteskattet konto kan ofta beskattas till en högre skattesats än skattepliktiga lager, eftersom intäkterna från lagerförsäljning som tas som pensionsfördelning alltid beskattas som ordinarie inkomst, oavsett deras innehavstid.

Därför betalar investerare i alla utom den lägsta skattesatsen vanligtvis mindre skatt för försäljning av beskattningsbart lager. Detsamma gäller för vissa typer av börshandlade fonder, såsom Standard och Poor's Depository Kvitton (SPDR) som gör det möjligt för investerare att investera direkt i S&P 500-indexet och andra indexfonder som inte betalar utdelningsintäkter av något slag. Nyttjelager och föredragna aktier finns också i detaljhandelskonton eftersom utdelningsintäkterna ofta används av investerare för att betala månatliga räkningar eller andra utgifter. Dessa aktier kan emellertid vara lämpliga för skatteutsatta investerare som också söker diversifiering.

Unit Investment Trusts Unit Investment Trust (UIT) kan vara användbara skattepliktiga instrument, eftersom när förtroendet återställs i slutet av sin löptid kan alla aktier som har förlorat värde ge avdragsgilla kapitalförluster när de säljs. Investerare som faktiskt betalar ut sina UIT istället för att låta dem återställa kan tänkas möta stora kapitalvinster fördelningar.

I slutändan är alla typer av investeringar som växer i värde över tid utan att fördela skattepliktiga inkomster förmodligen bättre kvar på ett skattepliktigt konto, så att pengar som avsätts till skatteutsatta fordon kan användas för mindre skatteeffektiva instrument. Som tidigare nämnts gäller detta särskilt för investerare som kan behöva några inkomster som fördelas för att täcka levnadskostnader.

Ett speciellt fall: livränta Eftersom livräntor i sig är skatteskattade av naturen, huruvida de bör användas inom ett pensionskonto eller om IRA har varit föremål för mycket debatt bland finansiella yrkesverksamma. De är emellertid idealiska fordon för höginkomstinvesterare som försöker minska sina skattepliktiga investeringsintäkter och har maxat ut sina andra alternativ för pensionssparande.

Slutsats Även om skatteuppskjutna pensionskonton är mycket fördelaktiga för miljontals sparare, är det oklokt att anta att alla typer av investeringar bör skyddas från beskattning. Roth-konton kan vara ett undantag, eftersom de skyddar dina intäkter från omedelbar beskattning, och intäkterna kan till och med vara skattefria om vissa krav är uppfyllda. En noggrann översyn av aktuella och möjliga framtida skattesatser för kapitalvinster kontra den skatt som kommer att betalas vid pensionsplanutdelningar bör göras för att bestämma bästa möjliga fördelning av dina pensionstillgångar.