Regler för rättvis praxis
Reglerna för rättvis praxis är en uppförandekod för amerikanska mäklare-återförsäljare som kräver lojalitet och rättvis handel med kunder. Reglerna för rättvis praxis, som utvecklats av National Association of Securities Dealers och nu administreras av Financial Industry Regulatory Authority (FINRA), ger detaljerade riktlinjer för hur mäklare kan följa sitt uppdrag, som är att skydda investerare och att upprätthålla integriteten hos marknadsföra. Reglerna för rättvis praxis, som sätter och främjar etiska standarder, är utöver det fulla utbudet av lagkrav som anges i värdepapperslagar.
Bryta ner regler för rättvis praxis
Kortfattat sagt kräver reglerna för rättvis praxis att mäklare-återförsäljare behandlar kunder rättvist och rättvist. I ett brett perspektiv täcker reglerna för rättvis praxis rättvis handel, lojalitetsplikt, informationsskyldighet och andra uppgifter som mäklare och återförsäljare utför för sina kunder.
Regler för rättvis praxis: förbjudet uppförande
Med sina regler för rättvis praxis lägger FINRA ett antal begränsningar för mäklare och återförsäljare. Till exempel är mäklare förbjudna att använda information som samlas in från en säljare för att begära försäljning från andra kunder om inte säljaren uttryckligen godkänner en sådan åtgärd. Reglerna täcker också flera andra oetiska beteenden, till exempel kärning, där en mäklare skapar en överdriven mängd aktivitet på ett klientkonto för att generera stora provisioner.
Reglerna för rättvis praxis behandlar också bedrägliga och bedrägliga metoder. Exempelvis är det förbjudet att handla framöver, vilket innebär att en mäklare utför handel för deras företags konto medan det fortfarande är utestående kundorder. Dessutom förbjuder reglerna mäklare från att handla på ett kundkonto utan deras vetskap. Andra förbjudna åtgärder inkluderar:
- Göra prestationsgarantier, göra kortsiktiga fondföretag eller byta från en fond till en annan utan anledning eller låna personligen pengar till en klient eller låna pengar från en klient.
- Rekommendera komplexa produkter med hög risk, såsom derivat, optioner och andra riskfyllda värdepapper tills de vet att en kund har råd med en betydande förlust.
- Felaktig framställning av produkter, framställning av filtar, försäljning av utdelning eller utelämnande av nyckelfakta om en säkerhets- eller investeringsprodukt.
Mer information finns på FINRA: s informationssida om förbjudet beteende.
Regler för rättvis praxis: påföljder
Brott mot reglerna för rättvis praxis kan leda till allvarliga påföljder för mäklare och återförsäljare. Till exempel kan mäklare och återförsäljare bli föremål för böter, påföljder, begränsningar för deras praxis, offentlig stämning av deras beteende, återkallande av deras FINRA-medlemskap eller till och med ett förbud mot att associera sig med andra FINRA-medlemmar. FINRA publicerar en lista över månatliga och kvartalsvisa lista över disciplinära åtgärder som vidtas mot individer eller företag som bryter mot dess regler.
Jämför investeringskonton Leverantörs namn Beskrivning Annonsörens upplysning × Erbjudandena som visas i denna tabell kommer från partnerskap där Investopedia erhåller ersättning.