Strategier för volatilitet-bevis din portfölj

Med volatilitet tillbaka och en lång försenad korrigering av aktiemarknaden under det senaste tiden är det många tidigare tillfredställande investerare som nu rusar för att skydda sig framöver. Faktum är att alla investerare bör följa fyra snabba tips som erbjuds av The Wall Street Journal. Dessa är: undvik koncentrerade positioner; minska risken för nackdelen; panikera inte över volatilitet; och jaga efter fynd i nästa försäljning. "Investerare som förblir diversifierade, balanserar regelbundet och följer en plan och förstår deras nackdel är mycket bättre på denna typ av marknad, " som Glenn Wiggle, chef för Peak Brokerage Services, berättade för tidskriften.

CBOE Volatility Index (VIX) tillbringade stora delar av 2017, och öppningsveckorna 2018, på en ganska lugn nivå på cirka 10. Därefter började det höja den 5 februari och slutligen nådde en ny höjd av 50, 30 i intradagshandeln den 6 februari, per Yahoo Finance. På senare tid har sortimentet varit cirka 18, långt under panikinducerande (eller panikinducerade) nivåerna i början av februari, men betydligt över var det började året. Under tiden, delvis på grund av avkastningen på volatilitet, har Investopedia Anxiety Index (IAI) registrerat mycket hög oro över värdepappersmarknaderna bland våra miljoner läsare världen över.

1. Håll dig diversifierad

Investerare bör kontrollera sina portföljer regelbundet, så att ingen given aktieposition representerar en alltför stor andel av summan. En tumregel som många rådgivare använder per tidskrift är att trimma en kapitalfördelning om den rör sig mer än fem procentenheter över ditt långsiktiga mål för det. (För mer, se också: Aktiestrategier för en mycket flyktig marknad .)

2. Minska risken för nedsidan

Investerare i fonder bör notera hur de presterade när deras riktmärken var nere. Om en fond minskade mer än riktmärket kan den ha en mer riskfylld portfölj än du väntat. Kanske har fondförvaltaren lagt till några varma aktier som inte är i riktmärket, i ett försök att överträffa det riktmärket när marknaden ökade. I alla fall kan du inte lita på en fonds namn, angiven stil eller angiven riktmärke för att veta exakt vad du får, konstaterar tidningen, vilket antyder att mer grävning av denna typ ofta kan vara nödvändig.

3. Panik inte över volatilitet

"Volatilitet är en normal del av investeringar som kan utlösas av valfritt antal händelser, så investerare bör inte bli förvånade när det inträffar, säger rådgivare, " enligt tidskriften. Faktum är att investerare bör hålla ett öga på lång sikt och ignorera tillfälligt marknadsbrus, eftersom investeringsguruerna Warren Buffett och John Bogle, grundare av Vanguard Group, upprepade gånger rekommenderar, per MarketWatch. (För mer, se också: Buffett varnar investerare för att undvika att låna pengar för att köpa aktier .)

3a. Att undvika flyktighet har en kostnad

Bland de många nya investeringsteman är lågvolatilitetsfonder som har de minst flyktiga aktierna i S&P 500-indexet (SPX). Enligt analysen av CFRA, tillhandahåller den finansiella datatillverkaren CFRA, föll dessa medel verkligen mindre än den bredare marknaden under den senaste korrigeringen. Men fördelen var blygsam, cirka 50 till 60 punkter under veckan som slutade den 9 februari, då S&P 500 sjönk med 5, 2%.

Kanske mer betydelsefullt, dessa lågvolatilitetsfonder släpade S&P 500 med så mycket som fem procentenheter (eller 500 punkter) på en totalavkastningsbasis 2017, då marknaden var uppe, per CFRA och Journal. Investerare som staplade in i dessa fonder efter den senaste korrektionen kommer därför sannolikt att underprestera om marknaden fortsätter att rally, varnar Journal. (För mer, se också: 10 lager med låg volatilitet för vilda marknader .)

4. Gör Volatilitet till din vän

Om du tror att de ekonomiska grunderna är starka och garanterar en fortsatt rally, bör du vara beredd att handla för fynd under en framtida återkallelse. I stället för att köpa dopparna utan en tydlig strategi, rekommenderar tidskriften att ta en mer selektiv inställning. Sedan till exempel Federal Reserve har meddelat sin avsikt att fortsätta höja räntorna kan det vara meningsfullt att undvika nytta- och telekomaktier som är räntekänsliga obligationersättningar. Material- och råvarulager tenderar att överträffa i de senare stadierna av en konjunkturcykel, men investerare bör vänta med att köpa till lägre värderingar, som Jay Batcha, grundare och chef för investeringschef (CIO) på Michigan-baserade Optima Capital berättade för Journal.

Poängen

Len Hayduchok, VD för New Jersey-baserade dedikerade finansiella tjänster, varnar för att försöka slå marknaden på kort sikt sällan överträffar en vältänkt, långsiktig buy-and-hold strategi. "Om du inte förstår att du kan förlora ett betydande belopp på en kort period, borde du inte vara på aktiemarknaden, " sa han till Journal.