Vilken procentsats av lön att spara för pensionering

Det diskuteras mycket om ”det magiska antalet” - termen som används för att beskriva hur mycket pengar du behöver spara för att leva en ekonomiskt bekväm pension. En snabb sökning visar mycket olika idéer om hur din pensionssparande ska se ut när du äntligen slutar arbeta. Dessutom kan du hitta gratis kalkylatorer online - de flesta visar lite överensstämmelse med varandra.

Varför så mycket oenighet? För att planera för framtiden beror på många okända variabler. Du vet inte hur länge du kommer att kunna arbeta, hur väl världens investeringsmarknader kommer att prestera, vilka livshändelser som kan hända dig eller hur länge du kommer att leva.

"Att spara för pension är sannolikt inte det enda ekonomiska målet du har på din tallrik. Du kanske funderar på att köpa ett hus, starta en familj, öppna ett företag eller ett antal andra saker. Alla dessa mål berömmer sig om en bit av din lönecheck, så att ställa in dina prioriteringar och ändra dina sparprocent blir en mycket personlig aktivitet, säger Eric Dostal, JD, CFP®, rådgivare, Sontag Advisory, LLC, New York, NY Varje beräkning är en utbildad gissning i bästa fall.

Vad som är möjligt är dock att arbeta enligt vissa regler som gör antaganden. Till exempel kan du anta att du kommer att ha en stadig inkomst fram till 65 års ålder.

Det är exakt det som driver många av de ledande teorierna.

Förstå ersättningsgraden

Akademiska studier av pensionssparande kastar ofta ut terminsersättningsgraden. Det är helt enkelt den procentandel av din lön som du får i pensionsförmåner när du slutar arbeta. Om du tjänade $ 100 000 per år när du var anställd och fick $ 38 000 per år i pensioner, är din ersättningsgrad 38%. (Självfallet är denna siffra mycket för låg för de flesta.)

"En ersättningsgrad ger dig ett mål i termer av hur mycket du behöver i pension för att ungefär bibehålla din nuvarande levnadsstandard. Variablerna som går ut på en ersättningsgrad inkluderar besparingar, skatter och utgiftsbehov, " säger Mark Hebner, grundare och VD för Index Fund Advisors, Inc., i Irvine, Kalifornien, och författare till "Index Funds: The 12-Step Recovery Program for Active Investors."

Nashville: Hur investerar jag i pension?

Hur mycket behöver du spara?

Nu när du förstår ersättningsgraden, låt oss titta på lite forskning. Center for Retirement Research vid Boston College tittade på vad olika typer av människor måste spara för att uppnå en ersättningsgrad på cirka 70%. Det är det totala beloppet människor behöver för att gå i pension på en bekväm nivå, enligt studiens författare, Alicia H. Munnell (centrumets chef) och hennes medarbetare Anthony Webb och Wenliang Hou. Siffrorna varierade beroende på om någon ersatte en inkomst som var låg (80% ersättningsgrad behövs), mitten (71%) eller hög (67%).

De fann att individer som tjänade genomsnittslönen skulle behöva spara 15% av sina inkomster varje år för att uppnå en ersättningsgrad på 70% vid 65 års ålder. Den största faktorn i beräkningarna var ålder - när du började spara och när du slutade. Börja spara vid 25 och du behöver bara öronmärka 10% av din årslön för att gå i pension vid 65; Om du väntar till 70 för att sluta fungera, måste du bara spara 4% per år.

Siffrorna är mycket sämre för dem som börjar sent. Om du väntade till 45 års ålder för att börja spara, skulle du behöva lägga bort orealistiska 27% av din lön för pensionering. Detta skulle ganska mycket tvinga dig att arbeta fram till 70 års ålder så att du kan spara mer realistiska 10% årligen. "Tiden kan vara din största vän eller värsta partner, så använd den klokt. En 25-åring som bidrar med 5 000 dollar till ett pensionskonto kommer inte att röra pengarna på 43 år och får en genomsnittlig avkastning på 8% bör ha ungefär $ 1, 67 miljoner, "säger Peter J. Creedon, CFP®, VD för Crystal Book Advisors, New York, NY." Om du väntar till 35 års ålder och bidrar med samma belopp och får samma avkastning, skulle du ha lite under 730 000 dollar. "

I en annan studie fann Wade D. Pfau, CFA, professor i pensionsinkomster vid The American College, att historiska data under nästan det senaste århundradet tyder på att en person skulle behöva spara 16, 62% av sin lön för att gå i pension 30 år efter början sparplanen med tillräckligt med pengar för att finansiera en ersättningsgrad på 50% från hans eller hennes "ackumulerade förmögenhet." (Till skillnad från Boston College-forskare inkluderade Pfau inte socialförsäkringsinkomster eller "några andra inkomstkällor" i hans 50% -beräkning. Att lägga till socialförsäkring och säga, pensionsinkomster skulle flytta ersättningsgraden betydligt högre.)

Om alla dessa fakta och siffror verkar lite förvirrande, kom bara ihåg detta: Börja spara för pension så tidigt som möjligt.

Vad man ska investera i och när man ska dra tillbaka det

Pfaus forskning belyser två andra viktiga variabler. Först konstaterar han att över tiden var den säkra uttagsgraden - det belopp du kan ta ut efter pensionering för att upprätthålla fonden under 30 år - så lågt som 4, 1% under vissa år och så högt som 10% i andra. Han anser att "vi borde flytta fokusen bort från den säkra uttagstakten och istället mot den sparande som säkert kommer att ge de önskade pensionskostnaderna."

För det andra antar han en investeringstilldelning på 60% storkapital och 40% kortfristiga ränteplaceringar. Till skillnad från vissa studier förändras inte denna tilldelning under pensionsfondens 60-åriga cykel (30 års sparande och 30 års uttag). Förändringar i personens portföljallokering kan ha en betydande inverkan på dessa nummer, liksom avgifter för att hantera den portföljen. Han konstaterar att "helt enkelt att införa en avgift på 1% av tillgångar som dras i slutet av varje år skulle öka grundläggande scenariots säkra besparingsgrad ganska dramatiskt från 16, 62% till 22, 15%."

Denna studie belyser inte bara de besparingar som behövs före pensionering men understryker att pensionärer måste fortsätta hantera sina pengar för att förhindra att de spenderar för mycket för tidigt i pensionen.

Familjefaktorn

Dessa studier beräknar besparingar för individer, men hur är det med familjer? Föräldrar med små barn måste spara för sin college - helst minst $ 2500 per år, per barn, från födseln - för att täcka kostnaden för ett offentligt universitet. Kostnader förknippade med barn gör sparandet för pensionering ännu mer skrämmande.

Men det finns goda nyheter: Åldersparande för en man och hustru beräknar inte två gånger kostnaden för vad en individ behöver. Gifta par delar många betydande utgifter - till exempel ett hem.

Matchande fondbonus

För människor som börjar spara tidigt och drar nytta av arbetsgivarsponserade planer som 401 (k) är det inte så skrämmande att uppfylla sparande som det låter. Arbetsgivarens matchande bidrag kan betydligt minska vad du behöver spara per månad. "Om ett företag matchar dina bidrag bidrar du inte bara till skatt utan du får också extra gratispengar, " säger Dan Timotic, CFA, chef för T2 Asset Management, LLC, Oakbrook Terrace, Ill.

"Arbetsgivarmatcher är ett bra sätt att öka din pensionssparande. Föreställ dig att du sparar 3% av din inkomst och lägger den i ditt företag 401 (k) -plan och din arbetsgivare matchar upp till 3% av ditt sparande, dollar för dollar. första året kommer du att ge en 100% avkastning på det belopp du sparat. Var annars kan du få sådana avkastningar med mycket liten risk? " säger Kirk Chisholm, förmögenhetschef på Innovative Advisory Group i Lexington, Mass.

Poängen

Det finns inget sätt att exakt förutsäga dina pensionsbehov eftersom ingen vet vad deras framtid har. Utbildade antaganden baserade på historiska data ger emellertid ganska tydliga riktmärken. Siktar på att spara 16% av din årslön om du är tidigt i din karriär. Om du tjänar $ 50 000 per år sparar du $ 8 000 per år eller cirka 666 $ per månad. En tuff uppgift? Kanske. Men om din arbetsgivare matchar dina besparingar kan 666 $ vara 333 $ om företaget matchar dina bidrag dollar för dollar.

Det kommer att ta disciplin, men det är bättre att offra medan du kan arbeta istället för att nå pension med för lite pengar och för få alternativ.