Topptips för att minska nödvändiga minimidistributioner

Innehavare av individuella pensionskonton (IRA), 401 (k) s och andra kvalificerade pensionskonton måste börja ta utdelningar från dessa konton vid 70 års ålder. Skälet är att de tilläts göra avgiftsbelagda bidrag och saldona i dessa konton växte skattefria. Detta är fallet även när bidrag efter skatt har gjorts.

Obligatoriska minimidistributioner (RMD) tvingar kontoinnehavaren att ta en skattepliktig distribution som är baserad på kontosaldot i slutet av föregående år och deras ålder. Logiken är att regeringen vill samla in skatter för all den skatteuttagande tillväxten och den ursprungliga skatteuttagningen och att investeraren kommer att befinna sig i en lägre skattesats under pensionen. När det gäller det senare är det kanske eller inte sant. Vissa pensionärer behöver inte kassaflödet från dessa RMD: er och föredrar att minimera dem och den resulterande skatteräkningen. Här några strategier. (Se även: Hur man beräknar erforderliga minimidistributioner .)

Ta fördelningar före åldern 70½

Ekonomiska rådgivare bör övervaka sin kunds skatteklass under åren innan RMD: s början. Om deras beskattningsbara inkomst är relativt låg under deras tidiga pensioneringsår, kan det vara vettigt att ta ut utdelningar från dessa skatteuttagande konton till en nivå som fullt ut kommer att utnyttja klientens nuvarande skatteregler. Detta kommer att ha den extra fördelen att minska värdet på dessa konton och kommer att resultera i en lägre RMD-beräkning på vägen, allting lika.

Roth IRA-omvandlingar

Om du konverterar hela eller delar av ett traditionellt IRA-konto till ett Roth IRA kommer det att bidra till att minska mängden av det traditionella IRA-konto som är föremål för RMD: er på vägen. Denna strategi kan användas när som helst, men det kräver planering. Alla som är intresserade av att göra detta skulle vara klokt att rådgöra med en kunnig finansiell rådgivare eller skatterådgivare innan du fortsätter eftersom det finns inkomstskatter på det konverterade beloppet och konverteringsprocessen kan vara komplicerad. (Se även: Undvika misstag i nödvändiga minimifördelningar .)

En strategi kan vara att titta på konvertering under år där kundens inkomst är lägre än vanligt. Ett snurra på detta kan vara att titta på klientens inkomst under sina tidiga pensioneringsår om deras inkomst är relativt låg.

Bidra till en Roth 401 (k )

Om ditt företags 401 (k) -plan erbjuder alternativet, kan du överväga att utse hela eller några av dina löneskatteutskott till Roth-alternativet i planen. Dessa bidrag görs med dollar efter skatt, men avgifterna växer upp skatteutskott. Om den rullas till en Roth IRA när han lämnar, kommer arbetsgivaren aldrig att kräva en minsta fördelning eller drabbas av den därtill hörande inkomstskatten.

Detta är något som troligtvis kommer att göras år innan man till och med överväger den potentiella effekten av RMD: er, men finansiella rådgivare skulle vara klokt att överväga detta för kunder som ser ut som att de kommer att samla betydande belopp i traditionella IRA- och 401 (k) -konton. Det finns andra överväganden när klienten arbetar och de potentiella framtida skattebesparingarna kan trumfas av andra skatter och finansiella planeringsöverväganden. (Se även: En översikt över RMD: s pensioneringsplan .)

Arbetar på 70½

För dem som arbetar vid 70 års ålder kan deras 401 (k) eller liknande avgiftsbestämda plan med sin nuvarande arbetsgivare vara undantagna från RMD. De kan inte vara en ägare av företaget på 5% eller mer, och endast detta pensionskonto är kvalificerat. Vidare är detta inte en automatisk planfunktion. Deras arbetsgivares plan måste anta denna bestämmelse. Om detta är något som en klient kan överväga, är det nödvändigt att de ber sin arbetsgivare att anta detta om det inte redan ingår i deras plan. Kunder kan vara berättigade att rulla saldon från tidigare 401 (k) planer till en tillämplig plan för att undvika RMD.

Idealt, om klienten förväntar sig att arbeta tidigare 70½, kommer de att ha rullat gamla 401 (k) balanser i planerna för nya arbetsgivare genom åren om deras nya planer möjliggör detta. Detta förutsätter att de nya planerna är ett bra alternativ ur investeringssynpunkt i båda fallen. Även om pengar från gamla 401 (k) planer hade rullats över till en IRA, har de gamla reglerna som förbjuder att pengar rullas in i en ny arbetsgivares 401 (k) plan om de hade kommit ändrats. Omvänd omläggning från en IRA till en 401 (k) -plan är tillåten så länge IRA-pengarna alla bidrog på en skatt före grund, och 401 (k) -plan sponsorn tillåter det. (Se även: Hur mycket ska pensionärer dra ut konton? )

Inget av detta eliminerar behovet av att så småningom ta RMD: er från detta konto, men RMD: erna kan skjutas upp tills kunden inte längre arbetar för företaget när de förmodligen kommer att ligga i en lägre skatteklass.

Kvalificerade välgörenhetsfördelningar

Kvalificerade välgörenhetsdistributioner (QCD) tjänar inte till att minska mängden RMD i sig, men denna teknik minskar IRA-kontoinnehavarens skatteplikt från RMD. Detta gör att hela eller en del av RMD upp till $ 100 000 kan betalas direkt till en kvalificerad välgörenhetsorganisation. Detta avdrag gäller endast för IRA och inte för kvalificerade pensionsplaner som en 401 (k). Det belopp som doneras till välgörenhetsorganisationen ingår inte i kontoinnehavarens inkomster men är inte heller berättigat till ett välgörenhetsavdrag ovanpå detta. Ytterligare regler gäller så att de som är intresserade skulle vara klokt att konsultera med en kunnig skatt eller finansiell rådgivare. (Se även: Pensioneringslösningar för 70+ arbetare .)

En stor fördel med denna strategi är att det avsevärt kan sänka IRA-kontoinnehavarens justerade bruttoinkomster och kan ha ytterligare fördelar inom andra områden, till exempel kostnaden för Medicare del B.

Överväg en QLAC

"Betrakta" är det operativa ordet eftersom kvalificerade livslängdskontrakt (QLAC) är en relativt ny rynka i pensionsplaneringsarenan. Lagstiftning som antogs 2014 tillåter att en del av saldot i en traditionell IRA, 401 (k), 403 (b) eller 457 plan kan användas för att köpa en QLAC och är undantagen från RMD. Denna livränta skulle ge en uppskjuten förmån som måste börja vid 85 års ålder och är begränsad till $ 125 000 eller 25% av kontosaldot. Även om detta är en strategi för att minska din RMD, är den kritiska frågan att svara på om en QLAC är ett bra val för en del av dina pensionstillgångar eller inte. (Se även: Livslängd annuiteter anländer i 401 (k) planer .)

Poängen

Nödvändiga minimifördelningar kanske inte önskas av vissa pensionärer. Det finns ett antal giltiga strategier för att minska mängden av en klients RMD som en finansiell rådgivare kan föreslå. Som med alla strategier bör den totala påverkan på klientens situation beaktas, inte bara skattebesparingarna från att minska RMD. (Se även: Pensioneringsportföljer: Lägga till avgörande alternativ .)