Vilka är Charles Schwabs främsta konkurrenter?

Charles Schwab är ett företag för finansiella tjänster som verkar genom olika dotterbolag för att tillhandahålla tillgångshantering, rabattmäklare, bank och rådgivningstjänster. Dess närmaste konkurrenter inom rabattmäklarsektorn inkluderar Fidelity, TD Ameritrade, E * TRADE och Interactive Brokers. Schwabs tillgångsförvaltning och rådgivningstjänster brister det mot större företag inom sektorn som Goldman Sachs. Det är utbud av fondfonder blir allt mer konkurrenskraftiga på kostnader jämfört med kända spelare som Vanguard.

Key Takeaways

• Charles Schwab är ett av USA: s största finansiella företag med fokus på enskilda investerare.
• Företaget var ett av de första som erbjöd rabattmäklartjänster
• Schwab erbjuder ett komplett utbud av finansiella tjänster inklusive och produkter, inklusive ETF: er och fonder.
• Schwab tillhandahåller också rådgivningstjänster och banker till individer.

Charles Schwab: Historia och ekonomi

I sina tidiga dagar gjorde Charles Schwab ett namn för sig som en av världens första och ledande rabattmäklartjänster, och detta segment är fortfarande en stor del av företagets verksamhet. Företaget fortsätter att erbjuda ett komplett utbud av mäklartjänster genom sitt dotterbolag, Charles Schwab & Co. Det driver också Schwab Bank, en federal sparbank i Reno, Nevada, som grundades 2003.

Schwab förvaltar också sin egen linje av fonder och börshandlade fonder (ETF), som alla är tillgängliga för sina kunder tillsammans med erbjudanden från tredje part. Dessa medel kan köpas via någon av de kontotyper som Schwab erbjuder, inklusive fullfunktionella mäklarkonton, individuella pensionskonton (IRA) eller dess 529 högskolesparekonton. Schwab betjänar kunder via telefon, online eller i något av sina 365 fysiska filialer.

Schwab expanderade aggressivt till kapitalförvaltning och rådgivning om investeringar. Från och med den 31 augusti 2019 innehade Schwab 3, 7 biljoner dollar i klientens tillgångar under förvaltning. Det har också 12, 1 miljoner aktiva mäklarkonton, 1, 7 miljoner deltagare i företags pensionsplan och 1, 4 miljoner bankkonton. År 2018 tjänade Schwab 4, 5 miljarder dollar i rörelseintäkter på 10, 99 miljarder dollar i intäkter.

Den 3 oktober 2019 tillkännagav Schwab att den inte längre kommer att debitera handelsprovisioner för aktier och ETF i USA

Företagets närmaste konkurrenter inom rabattmäklarsektorn är Fidelity, E * TRADE och TD Ameritrade. Den 3 oktober 2019 meddelade Schwab att den inte längre kommer att debitera handelsprovisioner för aktier och ETF: er i USA, vilket stod för $ 80 - $ 100 miljoner i årliga intäkter. E * TRADE, TD Ameritrade och Ally Financial följde efter.

Tillgångar under förvaltning

Schwab leder också sina konkurrenter i totala kundtillgångar under förvaltning (AUM). Från årsskiftet 2018 lyckades Schwab över $ 3, 25 biljoner i klienttillgångar, medan T. Rowe Price endast hade $ 1, 03 biljoner i klienttillgångar och TD Ameritrade 1, 3 biljoner dollar i klienttillgångar under förvaltning.

Schwabs expansion till ytterligare marknadssektorer innebär att den kommer att möta ökad konkurrens från etablerade större aktörer, inklusive investeringsbankföretag som Goldman Sachs.

Goldman Sachs marknadspris den 1 oktober 2019 var 73, 3 miljarder dollar, betydligt mer än Schwabs 50 miljarder dollar under samma tidsperiod. Samtidigt hade Goldman Sachs under andra kvartalet 2018 drygt 1, 54 biljoner dollar i tillgångar under förvaltning, ungefär hälften av Schwabs 3, 25 biljoner dollar AUM. Medan Goldman inte erbjuder rabattmäklartjänster, konkurrerar den med Schwab inom bank- och rådgivningstjänster.

Fonder och ETF: er

Schwab-kunder har tillgång till 175 kommissionsfria ETF: er och mer än 3 500 OneSource-fonder, som inte har några laster och inga transaktionsavgifter. Som jämförelse erbjuder TD Ameritrade 296 provisionfria ETF-erbjudanden och tillgång till mer än 11 ​​000 fonder, varav nästan 2 000 inte har någon transaktionsavgift och ingen belastning. Samtidigt erbjuder Fidelity mer än 10 000 fonder, varav 3 375 inte har någon transaktionsavgift, och många av dem har ingen belastning. Fidelity-handlare har också tillgång till 84 provisionfria ETF: er. Ally Invest erbjuder 8 095 fonder till nya investerare. Av dessa har 1 672 fonder ingen belastning. Dessutom får kunder som gör 30 eller fler affärer på en fjärdedel få sina handelsprovisioner till 3, 95 dollar för aktie- och ETF-handel och bara 50 cent för optionskontrakt.

Schwabs ETF-erbjudanden är också mycket konkurrenskraftiga vad gäller förvaltningsavgift och kostnadsförhållanden, med indexfonder som matchar eller överstiger Vanguard och Fidelity.

Forskning

Genom Schwab får kunderna tillgång till gratis aktierapporter från Morningstar, S&P Capital IQ, Thomson Reuters, Credit Suisse och andra. Fidelity erbjuder också en serie forskningsverktyg med högkvalitativ forskning. Men TD Ameritrade erbjuder det största urvalet av oberoende investeringsundersökningar från tredje part från 13 företag (Standard & Poor's, Morningstar, Jaywalk, TheStreet, etc.)

När det gäller kartläggning har Ally Invests webbplats ett bra erbjudande. Övre och nedre tekniska indikatorer kan läggas till i ett diagram, tillsammans med företagshändelser, såsom split, resultat och utdelning. Jämförelser kan göras med aktier, index och råvaror - en sällsynt funktion. Kunderna kan välja grafstilar som inkluderar berg, OHLC-barer och ljusstakar.

Kundservice

Schwab-kunder kan få support via ett onlinechattsystem, telefon, fax eller e-post. Telefontjänsten är bemannad 24 timmar om dygnet, 7 dagar i veckan, och repetitionerna är vanligtvis välutbildade.