Working Capital (NWC)

Vad är rörelsekapital?

Rörelsekapital, även känt som rörelsekapital (NWC), är skillnaden mellan ett företags omsättningstillgångar, såsom kontanter, kundfordringar (kunders obetalda räkningar) och varulager av råvaror och färdiga varor, och dess kortfristiga skulder, t.ex. leverantörsskulder. Netto rörelsekapital är ett mått på ett företags likviditet och avser skillnaden mellan operativa omsättningstillgångar och operativa kortfristiga skulder. I många fall är dessa beräkningar desamma och härrör från företagskassa plus kundfordringar plus varulager, minus leverantörsskulder och mindre upplupna kostnader.

Rörelsekapital är ett mått på ett företags likviditet, operativa effektivitet och dess kortsiktiga ekonomiska hälsa. Om ett företag har väsentligt positivt rörelsekapital, bör det ha potential att investera och växa. Om ett företags omsättningstillgångar inte överskrider sina kortfristiga skulder kan det ha problem med att växa eller betala tillbaka borgenärer eller till och med gå i konkurs.

Key Takeaways

• Ett företag har negativt rörelsekapital Om förhållandet mellan omsättningstillgångar och skulder är mindre än ett.
• Positivt rörelsekapital indikerar att ett företag kan finansiera sin nuvarande verksamhet och investera i framtida aktiviteter och tillväxt.
• Högt rörelsekapital är inte alltid bra. Det kan indikera att verksamheten har för mycket lager eller inte investerar sina överskott.

01:58

Rörelsekapital

Formeln för rörelsekapital

För att beräkna rörelsekapitalet ska du jämföra ett företags omsättningstillgångar med dess kortfristiga skulder. Omsättningstillgångar som listas i ett företags balansräkning inkluderar kontanter, kundfordringar, lager och andra tillgångar som förväntas likvideras eller förvandlas till kontanter på mindre än ett år. Kortfristiga skulder inkluderar leverantörsskulder, löner, betalningsskatter och den aktuella delen av långfristig skuld. Omsättningstillgångar finns tillgängliga inom 12 månader. Kortfristiga skulder förfaller inom 12 månader.

Standardformeln för rörelsekapital är omsättningstillgångar minus kortfristiga skulder.

Rörelsekapital som är i linje med eller högre än branschgenomsnittet för ett företag av jämförbar storlek anses allmänt vara acceptabelt. Lågt rörelsekapital kan indikera en risk för nöd eller fallissemang.

Förändringar i rörelsekapitalet påverkar ett företags kassaflöde

De flesta större nya projekt, till exempel en expansion i produktion eller till nya marknader, kräver investering i rörelsekapital. Det minskar kassaflödet. Men kontanter kommer också att falla om pengar samlas in för långsamt, eller om försäljningsvolymerna minskar - vilket kommer att leda till en minskning av kundfordringar. Företag som använder ineffektivt rörelsekapital kan öka kassaflödet genom att pressa leverantörer och kunder.

Jämför investeringskonton Leverantörs namn Beskrivning Annonsörens upplysning × Erbjudandena som visas i denna tabell kommer från partnerskap från vilka Investopedia erhåller ersättning.

Relaterade villkor

Vad är hantering av rörelsekapital "> Hantering av rörelsekapital är en strategi som kräver övervakning av ett företags nuvarande tillgångar och skulder för att säkerställa dess effektiva drift. Mer Vad dagar arbetskapital visar dig dagar arbetskapital beskriver hur många dagar det tar för ett företag att konvertera sitt rörelsekapital till intäkter. Företag som tar färre dagar att förvandla rörelsekapital till försäljningsintäkter är effektivare än företag som tar fler dagar för att generera samma inkomstmängd. mer Brutto rörelsekapital Brutto rörelsekapital är summan av allt företagets nuvarande tillgångar, som är konvertibla till kontanter och används för att finansiera daglig affärsaktivitet, såsom kontanter, kundfordringar, lager, kortfristiga placeringar och omsättbara värdepapper. mer Hur den nuvarande kvoten fungerar som en likviditetsgrad Den nuvarande kvoten är en likviditetsgrad som mäter ett företags förmåga att täcka sina kortfristiga åtaganden med sina omsättningstillgångar. mer Net-Net Net-net är ett värdeinvestering teknik utvecklad av Benjamin Graham där ett företag värderas utifrån enbart omsättningstillgångar. mer Cash Management Cash management är processen för att hantera kontantinflöden och utflöden. Kontantövervakning behövs av både individer och företag för finansiell stabilitet. mer Partnerlänkar