4 ETF: er för att korta marknaden

Varje år gör analytiker förutsägelser om en överhängande nedgång eller korrigering på marknaderna. Om investerare tror att marknaden beror på en korrigering kan de diversifiera sin portfölj med investeringar som stiger under nedgången på marknaden.

Kortslutning av marknaden är en satsning på att marknaden kommer att minska. Det är möjligt för investerare att vinna med en kort position. Marknadstimingen och aktievalen måste dock vara exakta för att en kort säljare ska tjäna vinst. Om marknaden förbättras och köpare rusar in, måste den korta positionen säljas för en förlust.

Vissa börshandlade fonder (ETF) låter dig korta ett marknadssegment eller sektor i stället för enskilda aktier. ETF: er som korta segment av marknaderna tjänar vinst under marknadsnedgångar eller korrigeringar inom en tjurmarknad.

ETF: er som tjänar vinst i motsatt riktning på en tjurmarknad kallas omvända ETF: er. Men omvända ETF: er bär mycket större risk än ETF: er som tar hausseartade positioner på marknaden på grund av marknadens volatilitet. Till exempel, om en försäljning vänder tillbaka, kan korta säljare rusa in för att varva ner sina korta positioner, genom att köpa tillbaka de aktier som de hade kortat, vilket förvärrar tjurens rörelse högre.

Nedan finns ETF: er som tjänar på baisseartade rörelser i det marknadssegment som de täcker. Medelvolymen för några av dessa ETF: er kan vara låg på grund av färre investerare som tar korta positioner i dessa segment. Dessutom kanske nya fonder inte har tillräckligt med historia för att bestämma en lönsam trend för ETF.

All information är aktuell från och med 25 september 2018.

1. ProShares Trust - ProShares Short S&P 500 (SH)

S&P 500 är ett mått på den amerikanska aktiemarknadsutvecklingen. Denna fond tar korta positioner i indexet, vilket gör det till en bred baserad metod för att korta den amerikanska aktiemarknaden.

• Avg. Volym: 2 983 279
• Nettotillgångar: 1, 31 miljarder dollar
• Utbyte: 0, 49%
• YTD-avkastning: -8, 52%
• Kostnadsgrad (netto): 0, 89%
• Inledningsdatum: 19 juni 2006

2. ProShares UltraShort S&P 500 (SDS)

Denna aggressiva fond syftar till att tjäna dubbelt så mycket som vad S&P 500 förlorar. Precis som ProShares Short ETF som nämnts ovan, är UltraShort fokuserad med stor kapsling; emellertid är det en version med en högre risk av UltraShort. SDS använder derivat för att uppnå sina mål, är inte ett långsiktigt spel och är bäst för investerare som satsar på en baisseartad marknad.

• Avg. Volym: 3 952 928
• Nettotillgångar: 870, 36 miljoner dollar
• Utbyte: 0, 71%
• YTD Avkastning: -17, 83%
• Kostnadsgrad (netto): 0, 90%
• Inledningsdatum: 11 juli 2006

3. Direxion Daily CSI 300 China A Share Bear 1X ETF (CHAD)

Om du förväntar dig att Kinas ekonomi och marknad snubblar kan du använda denna ETF för att förkorta CSI 300-indexet. Denna fond kortsluter de största aktierna på den kinesiska marknaden.

• Avg. Volym: 16, 825
• Nettotillgångar: 121, 94 miljoner dollar
• Utbyte: 0, 27%
• YTD Avkastning: 19, 39%
• Kostnadsgrad (netto): 0, 79%
• Inledningsdatum: 17 juni 2015

4. Direxion Daily Total Bond Market Bear 1X ETF (SAGG)

Federal Reserve har angett att den kommer att fortsätta höja räntorna framöver. Högre räntor tenderar att skada obligationspriserna. Du kan korta Barclays Capital US Aggregate Bond Index med SAGG. Observera dock att volymen är väldigt låg och att det därför finns likviditetsrisk vilket innebär att du kanske inte kan göra en handel på grund av bristen på volym.

• Avg. Volym: 268
• Nettotillgångar: 3, 19 miljoner dollar
• Utbyte: 0, 52%
• YTD Avkastning: 3, 89%
• Kostnadsgrad (netto): 0, 45%
• Inledningsdatum: 23 mars 2011

Poängen

Kortslutning av enskilda aktier kan vara mer riskfyllda än att köpa ETF: er som kortar marknaden. Även om ett företags svaghet måste identifieras är det också viktigt att leta efter marknadssvaghet. Med en ETF shorts marknaden har investerare diversifieringen av att kortsluta flera aktier i stället för endast en enda aktie. Som ett resultat sprids risken för att förlora pengar med ETF: er.

För mer information om kortslutning av marknaden, vänligen läs riskerna för kortförsäljning och topp 4 inverse ETF: er för en björnmarknad.