Hur livförsäkring kan hjälpa till med kontantansamling
Det primära målet med personlig livförsäkring är att tillhandahålla slutliga utgifter och skydda stödmottagarna från inkomstbortfall eller skuldbörda vid familjemedlemmars död. Emellertid bygger permanenta livförsäkringar kontantvärden som kan tappas för användning vid pensionering eller om en nödsituation uppstår. Hela livet och variabelt universellt liv (VUL), om de är ordentligt finansierade, ger båda medel för att samla in kontanter som kan nås vid behov via försäkringslånsbestämmelser eller direkta uttag.
Hela livets policyer
Hela livspolicyer är vanligtvis en av de dyraste politiken att köpa. Kostnaden för försäkring bestäms av sökandens ålder och hälsa. Tobaksanvändningen ökar också de premier som tas ut för täckning. Som tumregel betalar yngre försäkringstagare mindre premier än äldre försäkrade. En 25-årig manlig rökare kanske inte betalar cirka 900 dollar per år för en försäkring med en dödsförmån på $ 100 000, medan en 40-årig manlig rökare kan förvänta sig att betala 1 800 $ per år för samma ansiktsbelopp. En del av den årliga premien tillämpas på de rena kostnaderna för försäkring, provisioner och administrationskostnader, medan saldot lämnas att växa till fast ränta fastställt av emittenten.
Under de första åren av en hel livspolicy ackumuleras kontantvärden långsamt. Det tar flera år, med räntor vid historiska låga nivåer 2016, för att nå en pauspunktsnivå, då de totala betalda premierna är lika med kontantavkastningsvärdet för policyn. När som helst kan emellertid tillgång till kapitalet i policyn genom lån eller genom uttag. Nivåpremier som fastställts vid tidpunkten för utfärdandet kan också förbättras genom utbetalning av utdelning från ett ömsesidigt försäkringsbolag vars försäkringstagare har en ägarandel.
Dessutom erbjuder vissa försäkringar betalda extra försäkringsalternativ som gör det möjligt för försäkringstagare att bidra med ytterligare dollar, öka dödsförmånen och tjäna ränta. Omedelbart kan kontantvärden för hela livet växa till betydande belopp, till stor del beroende på antalet år som premier betalas och den interna avkastning som försäkringsbolaget erbjuder.
Variabelt universellt liv
Försäkringstagare med aptit för risk kan välja en VUL-policy. Dessa kontrakt möjliggör flexibla betalningar och erbjuder tillgång till ett separat konto där premier placeras i fonder. Till skillnad från helhetspolicyer, är kontantvärden som investerats i det separata kontot varken fast eller stöttas av försäkringsgivarens ekonomiska styrka. Snarare är fonder riktade till delkonton för fondandelar investeringsrisker. Den primära fördelen med VUL-försäkringar härrör från deltagande i aktiemarknader eller skuldmarknader, som över tid kan överträffa fasta kurser som bestäms av försäkringsbolaget.
Jämfört med hela livspolicyer som kan kreditpremier med en räntesats på 4%, växer kontantvärden snabbare i en VUL-aktieportfölj som årligen ger en avkastning på 7% under försäkringens livslängd. En 30-årig kvinnlig icke-rökare kan bidra med 100 $ per månad till ett helt liv eller VUL-policy i 35 år. Skillnaden i ackumulerat kontantvärde är betydande om VUL-underkonton lyckas överträffa den fasta räntan som krediteras hela livslån.
Utan att ta hänsyn till försäkringskostnader och försäkringskostnader skulle skillnaden i ackumulerat värde på vanliga $ 100 månatliga avgifter under en 35-årsperiod uppgå till mer än $ 85 000 om VUL-portföljen i genomsnitt var en avkastning på 7%, medan det fasta alternativet i genomsnitt var 4%. Långa tidshorisonter och måttliga risktoleranser är försäkringstagare som vill använda VUL-försäkringar som ett kompletterande kontantansamlingsfordon.
Key Takeaways
- Permanenta livförsäkringar är utformade för att betala en dödsförmån. Sådana policyer marknadsförs inte som spar- eller pensionsfinansieringsmedel. Emellertid kan kontantvärden som är föremål för fast ränta eller gynnsam investeringsavkastning tillräckligt komplettera enskilda pensionskonton (IRA) eller icke-kvalificerade inlåningskonton, vilket ger likviditet och inkomst vid behov.