Långsiktig vårdplanering: Det handlar om familj

Trots att mer än 70% av alla pensionärer behöver vissa långtidsvårdstjänster vid pensionering, är det mycket få som har en plan. Detta misslyckande med att planera påverkar inte bara ens egen ekonomi utan sätter också familjeomsorgarna i en potentiellt skadlig position. De flesta vårdtjänster tillhandahålls informellt och i obetald miljö. Utan ordentlig planering flyttas ofta bördan av långtidsvård till familjemedlemmar.

Att inrätta en långsiktig vårdplan handlar inte bara om att budgetera för utgifter eller finansiera risken genom en produkt som långtidsförsäkring. För att kunna planera för långvarig vård måste sparare bestämma hur de vill få vård, vilken typ av vård de vill få, som kommer att ge den vården, ge familjemedlemmar tillstånd att tillhandahålla vård och utveckla ett sätt för att finansiera kostnaderna. Enligt Bill Borton, verkställande direktör för WR Borton & Associates, "i frånvaro av en plan ... måste familjemedlemmar sätta upp sina livliga liv och bli vårdgivare."

Alltför många tycker att allt som finns för en långsiktigt vårdplan är traditionell vårdförsäkring. Borton föreslår att alla behöver en långsiktig vårdplan. Men han betonar också att "bara att ha en försäkring betyder inte att det finns en plan." Som ett resultat är det många som beslutar att traditionella försäkringsprodukter är dåliga passar bortser från vidare planering och missar många andra planeringsalternativ och fördelar.

Effekter på vårdgivare

Påverkan på vårdgivare når utöver ekonomin, enligt en ny studie från Lincoln Financial Group. I sin konsumentstudie citerade 84% av vårdgivarna den känslomässiga bördan som den svåraste aspekten av att tillhandahålla långvarig vård.

En brist på planering stöter en oförberedd familjemedlem i rollen som vårdgivare, och medan studien visar att 97% av amerikanerna anser att familjer bör diskutera långsiktiga vårdplaner innan vård faktiskt behövs, har bara 52% haft samtal med sin make och 29% har gjort det med sina barn.

Den ekonomiska effekten på vårdgivare kan bara förvärras enligt Debra Newman, ordförande för Newman Long Term Care, en försäkringsleverantör. Enligt Newman var förhållandet mellan vårdgivare och patienter som behövde långtidsvård 7 vårdgivare till 80 patienter. År 2018 beräknas detta förhållande nästan halveras: 4 till 1. De långsiktiga effekterna på vårdgivare är svårare att kvantifiera, men verkliga. Newman konstaterar att de ofta måste lämna arbetsplatsen för att vårda en äldre familjemedlem, vilket minskar deras egna pensionssparande och säkerhet.

Kvantifiera kostnaderna för långvarig vård

Kostnaderna för långtidsvård varierar beroende på geografiskt område. Årsstudier, liksom Genvosts kostnad för vårdstudie och den ovannämnda rapporten från Lincoln Financial Group, kan bidra till att ge en grundläggande uppfattning om vad vård kan kosta i en institutionell eller professionell miljö.

I de flesta fall faller dock fortfarande ansvaret för vård av makar och barn. När du utvecklar en långsiktig vårdplan, se till att du tar hänsyn till de negativa ekonomiska effekterna detta kan ha på dem. Tänk på: Kommer din familj vårdgivare att lämna arbetskraften? Kommer de att behöva betala för vissa utgifter ur fickan? Din plan kan innehålla avsättning av medel för att kompensera förlorade löner eller uteslutna kostnader för din familj vårdgivare för att lindra deras ekonomiska börda.

Finansiering av långvarig vård

Det finns olika sätt att finansiera kostnaderna för långtidsvård. Det mest uppenbara valet är att självfinansiera. Detta innebär att du avsätter de beräknade kostnaderna för investeringar och besparingar, troligtvis som en del av din pensionsplanering.

För det andra kan du välja att använda traditionell sjukvårdsförsäkring, vilket kan vara mycket fördelaktigt när det används för att täcka de höga kostnaderna för ett heltidshälsohem, eftersom vårdförsäkring kan skräddarsys för att specifikt täcka dessa typer av kostnader, medan andra finansieringskällor kan komma till kort. Tänk dock på att pågående premiebetalningar som kan öka över tid, vilket gör det svårt för vissa individer att ha råd med täckningen under hela pensionen.

Slutligen kombinerar nyare produkter som kallas tillgångsbaserade eller hybridpolicyer funktioner i traditionell vårdförsäkring och livförsäkring i en försäkring. Hybridpolicyer kan vara mer överkomliga och garanteras antingen en livförsäkringsförmån om du inte behöver vård eller tillhandahålla täckning om du behöver vårdtjänster.

Ett ytterligare alternativ är att förlita sig på de fördelar som Medicaid tillhandahåller. Men för att kvalificera sig för Medicaid behöver individen avsevärt spendera sina egna tillgångar. Medicaid lämnar vanligtvis också individen med mindre kontroll över den typ av vård han eller hon får eftersom Medicaid endast täcker begränsade tjänster och inte alla faciliteter accepterar Medicaid. Till exempel är Medicaid inte skyldig att täcka kostnader i en assistentboende, och lagligt kan inte täcka Medicaidmottagarens rum och ombord i en assistentboende, men kan täcka vissa vårdkostnader.

Om du tar dig tid att skapa en plan för långtidsvård ger dina familjemedlemmar och vårdgivare tillstånd att fatta beslut och spendera pengar för att få dig den vård du behöver. Utan att upprätta en plan i förväg flyttas bördan till familjens vårdgivare för att fatta beslut om hur man finansierar vård och hur man ger vård. Medan överföring av en del av den finansiella risken till ett försäkringsbolag ger trygghet, omedelbar likviditet, finansiell hävstång, skattemässiga fördelar och kan inkludera vårdkoordineringstjänster, handlar en ordentligt plan inte bara om den specifika produkt eller finansieringsmekanism du använder, men istället om din livskvalitet och de vårdgivare du skyddar.

Jamie Hopkins är Direktör för American College: s livscentrum för pensioner i New York och en docent i skatter vid American College där han hjälpte till att utveckla beteckningen Pensionering Certifierad Professional® (RICP®). American College of Financial Services är en ideell, ackrediterad, examensgivande institution med inriktning på utbildning av finansiella rådgivare .