Private Banking vs. Wealth Management: Vad är skillnaden?

Privatbank och förmögenhetsförvaltning är villkor som överlappar varandra. De finansiella tjänsterna som erbjuds genom privatbank och genom förmögenhetsförvaltning skiljer sig dock något.

Förmögenhetsförvaltning är en bredare kategori som innebär att hantera optimering av en klientportfölj, med hänsyn till hans eller hennes motvilja mot, eller trösta med, risk och investera finansiella tillgångar enligt hans eller hennes planer och mål. Förmögenhetsförvaltning kan utövas på en portfölj av valfri storlek, men som namnet antyder är den inriktad på välmående. Som jämförelse avser privatbank vanligtvis en kuvertlösning för individer med högt nettovärde (HNWI) där en offentlig eller privat finansinstitution använder anställda för att erbjuda kunder med högt nettovärde personlig skötsel och hantering av sin ekonomi.

Privatbank

I allmänna termer involverar privatbanker finansinstitut som tillhandahåller finansiella hanteringstjänster till HNWI: er. I vissa fall kan en individ få dessa tjänster med tillgångar på mindre än 100 000 dollar, men de flesta privata banker (eller privata bankavdelningar) sätter ett riktmärke på minst sex siffror. Privatbank tenderar att vara exklusiv och är reserverad för kunder med betydande mängder kontanter och andra tillgångar som ska deponeras på konton och investeras.

Privatbanken erbjuder investeringsrelaterad rådgivning och syftar till att hantera hela kundens ekonomiska omständigheter. Privata banktjänster hjälper vanligtvis kunder att skydda och underhålla sina tillgångar. Anställda som utsetts för att hjälpa varje kund att arbeta för att tillhandahålla individualiserade finansieringslösningar. Dessa anställda hjälper också kunder att planera och spara för sin pension och strukturera planer för att överföra ackumulerad förmögenhet till familjemedlemmar eller andra angivna förmånstagare.

Det finns konsumentbanker i alla storlekar med privata bankavdelningar. Dessa divisioner erbjuder betydande förmåner till HNWI: er för att få dem som kunder. Privata bankkunder med stora konton får vanligtvis avundsvärda priser och concierge-liknande tjänster, vilket garanterar dem direkt tillgång till de anställda som arbetar med sina konton. Privata bankkunder behöver aldrig vänta i rad eller använda en teller för tjänster. En privat bankklient kan kontakta huvudrådgivaren som arbetar med sitt konto och genomföra nästan alla transaktioner, från att kassera en check till att flytta stora summor pengar från ett konto till ett annat.

Dessa förmåner är alla en del av bankinstitutionens plan för ekonomisk nytta. Banker förföljer rika kunder eftersom deras verksamhet genererar betydande summor pengar i vinst för banken, garanterar upprepade affärer och skapar nya affärer. Privata bankkunder, speciellt de ultra-rika, diskuterar den specialiserade och elitbehandlingen de får med andra rika individer. Det här är nya potentiella kunder. Ofta nämns dessa nya potentiella kunder till privata bankavdelningar av nuvarande kunder. Avdelningarna skickar sedan ut inbjudningar till potentiella kunder och skaffar ofta sina konton genom sådana inbjudningar.

Privata bankavdelningar hittar också nya kunder genom att genomföra normal utlåningsverksamhet. Bankerna kan komma åt skattedeklarationer och ytterligare personliga dokument och upptäcka andra potentiella kunder genom denna information. Inbjudningar utökas också till dessa individer och ofta förvärvar privata bankavdelningar kundkrets genom att göra det.

Banker drar en linje när det gäller individer som förföljs och kontaktas för att bli potentiella kunder och denna linje vilar på olika platser för olika institutioner. Den massa välmående marknaden är det stora målet, vilket innebär att individer med investerbara tillgångar överstiger $ 250 000. Vissa banker sätter en mycket högre bar, och riktar sig bara till de individer som har lägsta belopp för investeringar i miljoner.

Kunder som använder privata banktjänster betalar för den specialiserade behandlingen de får. Banken som rika kunder använder har en garanti för en stor pool av pengar, i form av klienternas betydande saldo på konton, för att låna ut och utnyttja. Banken tjänar också pengar på de brantare räntekostnaderna på större hypotekslån och affärslån som tas av rika kunder. Emellertid är de riktiga pengarna för dessa banker den procentsats som intjänats på förvaltade tillgångar (AUM), som i allmänhet är ganska stor med HNWI. Att betala till och med en mycket liten procentuell avgift för tjänster som innebär enorma summor pengar genererar stora inkomster för banken.

Specialiserad behandling av privata bankavdelningar kan dock inte helt dölja några av nackdelarna. Omsättningsgraden hos banker tenderar att vara hög. En klient kan ha byggt upp en relation med en anställd som hanterar sitt konto och sedan nästa månad är den anställden borta och ersatt av någon som klienten troligen inte känner till. Klientens upplevelse med den nya anställden kan vara eller inte vara det han letar efter, och många privata bankavdelningar tappar kunderna om detta.

Dessa divisioner kan erbjuda många tjänster, men de kanske inte är en mästare för dem alla. Banker är inte experter på allt, så den kompetensnivå kunden får kommer sannolikt att vara lägre än om han hade använt en specialist inom ett visst område. Slutligen betalas privata bankirer av banken, så deras primära lojalitet är till deras arbetsgivare och inte till sina kunder.

Förmögenhetsförvaltning

Privata förmögenhetsförvaltning innebär i allmänhet rådgivning och genomförande av investeringar på uppdrag av välmående kunder. Företag som är specialiserade på dessa metoder är de främsta källorna för kunder som vill investera i olika fonder och aktier. Rådgivare för förmögenhetsförvaltning hjälper också till med ekonomisk planering, hantera kundportföljer och utföra en mängd andra finansiella tjänster i relation till en klients privata finansieringsval.

Tjänster för privat förmögenhetsförvaltning tillhandahålls av större finansiella institutioner, såsom Goldman Sachs, men de kan också tillhandahållas av oberoende finansiella rådgivare eller portföljförvaltare med flera licenser för att erbjuda flera tjänster och som fokuserar på kunder med högt nettovärde.

En förmögenhetsförvaltare sätter sig en-mot-en med varje klient och diskuterar mål, komfortnivåer med risk och alla andra bestämmelser eller begränsningar som klienten kan ha när det gäller investeringen av sina tillgångar. Förvaltningsadministratören sammanställer sedan en investeringsstrategi som innehåller all information som erhållits från klienten för att hjälpa klienten att uppnå sina mål. Rådgivaren fortsätter att hantera kundens pengar och använder investeringsprodukter som sammanfaller med kundens bestämmelser.

Rådgivare för förmögenhetsförvaltning kan inte alltid erbjuda kunder samma specialiserade och concierge-liknande tjänster som privatbank erbjuder. Men i de flesta fall tillbringar dessa finansiella rådgivare mycket tid med kunder. Dessa rådgivare kan inte heller öppna bankkonton för klienter, men de kan hjälpa dem att bestämma den rätta typen av konton som ska öppnas vid bankens kund.

Viktiga skillnader

Den primära skillnaden mellan privatbank och förmögenhetsförvaltning är att privatbank inte alltid handlar om investeringar. Privatbankpersonal kan erbjuda kunder vägledning om vissa investeringsalternativ, men inte alla banker kommer att vara involverade i själva processen att investera tillgångar för sina kunder. De flesta kunder som använder privata banktjänster öppnar inlåningskonton av ett eller annat slag.

Anställda på förmögenhetsförvaltningen, inklusive ekonomiska rådgivare, ger råd till kunder för att hjälpa dem att förbättra deras ekonomiska ställning och hjälpa kunder att investera tillgångar med målet att generera hög avkastning.

I allmänhet kan privatbank utvidgas till att omfatta förmögenhetsförvaltning, men förmögenhetsföretag kan inte förse kunderna med privata banktjänster.

Key Takeaways

• Privatbank innebär att tillhandahålla finansiella hanteringstjänster till HNWI: er.
• Privatbanken erbjuder investeringsrelaterad rådgivning och syftar till att hantera hela kundens ekonomiska omständigheter.
• Förmögenhetsförvaltning innebär i allmänhet rådgivning och genomförande av investeringar på uppdrag av välmående kunder.