Serie 7
Examen i serie 7 tillåter innehavaren att sälja alla typer av värdepappersprodukter utom råvaror och terminer. Känd formellt som den allmänna värdepappersrepresentantens kvalifikationsundersökning, examineras serie 7 och dess licensiering av Financial Industry Regulatory Authority (FINRA).
Aktiemäklare i USA måste klara examen i serie 7 för att få en licens att handla. Examen i serie 7 fokuserar på investeringsrisk, beskattning, eget kapital och skuldinstrument; förpackade värdepapper, optioner, pensionsplaner och interaktioner med kunder.
År 2019 introducerade FINRA en utrullning den 1 oktober 2018. potentiella proffs inom värdepappersindustrin. Denna introduktionsnivå utvärderar en kandidats kunskap om grundläggande information om värdepappersindustrin inklusive begrepp som är grundläggande för att arbeta i branschen
Syftet med serien 7-licensen är att fastställa en kompetensnivå för en registrerad företrädare eller aktiemäklare att arbeta i värdepappersindustrin. Serien 7-licensen är ett väsentligt krav för en startmäklare. Licensexamen täcker ett brett utbud av finansiella villkor och ämnen samt värdepappersbestämmelser.
Key Takeaways
- Serien 7 är en examen och licens som ger innehavaren rätt att sälja alla typer av värdepappersprodukter utom råvaror och terminer.
- Examen i serie 7 täcker ämnen om investeringsrisk, beskattning, eget kapital och skuldinstrument, förpackade värdepapper, optioner och pensionsplaner.
- Syftet med serien 7-licensen är att fastställa en kompetensnivå för registrerade representanter inom värdepappersindustrin.
Kandidater som klarar examen i serie 7 kan handla med många värdepapper, såsom aktier, fonder, optioner, kommunala värdepapper och rörliga kontrakt. Serien 7-licensen täcker inte försäljning av fastigheter eller livförsäkringsprodukter. Förutom att få serien 7-licens kräver många stater att registrerade representanter klarar examen i serie 63, även kallad Uniform Securities Agent State Law Exam.
Serie 7 Krav
Kandidater i serie 7 måste ta SIE-examen (Securities Industry Essentials) innan de sitter för serien 7. Enligt FINRA är SIE en inledande examen som "bedömer en kandidats kunskap om grundläggande värdepappersbranschinformation inklusive begrepp som är grundläggande för att arbeta i branschen, såsom typer av produkter och deras risker; strukturen på värdepappersindustrimarknaderna, tillsynsmyndigheter och deras funktioner och förbjudna metoder. " Om du behöver mer information om SIE ger FINRAs innehållsöversikt för SIE-examen mer information.
Kandidater som vill gå i serie 7-examen måste sponsras av ett FINRA-medlemsföretag, och FINRA har andra krav på serie 7-behörighet. Företaget måste lämna in ett formulär U4 (enhetlig ansökan om registrering av värdepappersbranschen) för att kandidaten ska registreras för licensprövningen. FINRA styr verksamheten hos värdepappersföretag och registrerade mäklare och säkerställer att alla som säljer värdepappersprodukter är kvalificerade och testade.
Kandidater som vill gå i serie 7-examen måste sponsras av ett FINRA-medlemsföretag, och FINRA har andra krav på serie 7-behörighet.
Serie 7 Examensstruktur
Sedan 1 oktober 2018 måste kandidater i serie 7 ta SIE-tentamen innan de deltar i serie 7, som är strukturerad enligt följande:
- Söker affär för mäklare-återförsäljare från kunder och potentiella kunder: 9 frågor
- Öppnar konton efter att ha fått och utvärderat kundernas ekonomiska profil och investeringsmål: 11 frågor
- Ger kunder information om investeringar, lämnar lämpliga rekommendationer, överför tillgångar och upprätthåller lämpliga poster: 91 frågor
- Skaffar och verifierar kundernas köp- och försäljningsinstruktioner och avtal; Processer, slutför och bekräftar transaktioner: 14 frågor
Examen i serie 7 har 125 flervalsfrågor, varar 225 minuter och kostar 245 $. Den godkända poängen är 72%.
Före 1 oktober 2018 innehöll examen i serie 7 250 frågor som omfattade fem huvudjobbfunktioner. Examens längd var sex timmar, hade inga förutsättningar och kostade $ 305. En poäng på 72% krävdes för att klara.
FINRA tillhandahåller inte kandidaterna något fysiskt intyg som bevis på examens slutförande. Nuvarande eller potentiella arbetsgivare som vill se bevis på färdigställande måste få tillgång till denna information genom FINRA: s centrala registreringsdepå (CRD).
Avslutande av examen i serie 7 är en förutsättning för många andra säkerhetslicenser, till exempel serie 24, som tillåter kandidaten att övervaka och hantera filialaktiviteter.
Jämför investeringskonton Leverantörs namn Beskrivning Annonsörens upplysning × Erbjudandena som visas i denna tabell kommer från partnerskap från vilka Investopedia erhåller ersättning.