Alternativ för återbetalning av studielån: Vad är det bästa sättet att betala?

Alternativ för återbetalning av studielån erbjuder låntagare viss flexibilitet när det gäller att återbetala utbildningsskuld. Med federala studielån har du flera återbetalningsvägar att välja mellan. Om du lånade privata studielån kan emellertid dina alternativ vara mer begränsade. Det rätta och bästa sättet för dig att betala beror till stor del på vilken typ av lån du är skyldig, hur mycket du måste betala tillbaka och var du är ekonomiskt efter examen. Den här guiden undersöker allt du behöver veta när du skapar din plan för återbetalning av studielån.

Key Takeaways

• Det finns åtta återbetalningsplaner att välja mellan att betala tillbaka ett federalt studielån, men bara fyra alternativ för privata studielån.
• En återbetalningsplan som är rätt för en person kanske inte är rätt för en annan, beroende på deras ekonomiska situation, inkomst och mål.
• Det är viktigt att överväga vad du behöver mest av din betalningsplan och vad du realistiskt har råd med.

Alternativ för återbetalning av federala studielån

Totalt finns det åtta återbetalningsplaner du kan välja mellan om du lånade federala studielån. Så här jämför de. En anmärkning: Hittills har programmet för offentliga tjänster förlåtelse avvisat majoriteten av de sökande, så varning för att välja en återbetalningsplan som är ett bra alternativ för programmet inte garanterar att dina lån kommer att förlåtas.

1. Standard återbetalningsplan

Vem är berättigad: Alla låntagare.

Så fungerar det: Betalningar är fixerade, med lån som betalas ut under en tioårsperiod.

Vem det är bra för: Låntagare som vill återbetala sina lån under den kortaste tiden för att minimera räntekostnader.

Vem det inte är bra för: Låntagare som är intresserade av förlåtelse för offentliga tjänster.

2. Graderad återbetalningsplan

Vem är berättigad: Alla låntagare.

Så fungerar det: Betalningarna börjar lägre och ökar sedan gradvis med lån som betalats i sin helhet under en tioårsperiod.

Vem det är bra för: Låntagare som förväntar sig att deras inkomst kommer att öka med tiden och vill betala av sina lån så snabbt som möjligt.

Vem det inte är bra för: Låntagare som är intresserade av förlåtelse för offentliga tjänster.

3. Utökad återbetalningsplan

Vem är berättigade: Direktlån och Federal Family Education Loan (FFEL) låntagare med mer än $ 30.000 i saldo.

Så fungerar det: Betalningar kan fastställas eller graderas, med lån som betalas i sin helhet under en period av upp till 25 år.

Vem det är bra för: Låntagare som har större lånesaldo och behöver en mindre månatlig lånebetalning.

Vem det inte är bra för: Låntagare som är intresserade av förlåtelse för offentliga tjänster eller som vill betala minst möjliga ränta på sina lån.

4. Betala när du tjänar återbetalningsplan (LÖN)

Vem är berättigad: Låntagare som fick en utbetalning av ett direktlån den 1 oktober 2011 eller därefter.

Så fungerar det: Månadsbetalningar är 10% av den inkomster som krävs, men överskrider aldrig vad du skulle betala på en standardbetalningsplan.

Vem det är bra för: Personer som behöver en låg månatlig betalning och / eller är intresserade av förlåtelse för offentliga tjänster.

Vem det inte är bra för: Låntagare vars inkomst varierar väsentligt från ett år till det nästa.

5. Reviderad lön när du tjänar återbetalningsplan (REPAYE)

Vem är berättigad: Alla lån med direkt lån med ett stödberättigat lån.

Så fungerar det: Dina månatliga betalningar sätts till 10% av din diskretionära inkomst.

Vem det är bra för: Låntagare som behöver en låg månatlig betalning och inte bryr sig om att betala mer i ränta under lånets livstid jämfört med en standardbetalningsplan; de som är intresserade av förlåtelse för offentliga tjänster.

Vem det inte är bra för: Gifta par som ansöker om gemensam avkastning och har en högre kombinerad inkomst.

6. Inkomstbaserad återbetalningsplan (IBR)

Vem är berättigade: Låntagare som är skyldiga direkt subventionerade och icke-subventionerade lån, subventionerade och icke-subventionerade federala Stafford-lån, studielån till PLUS och konsolideringslån - exklusive PLUS-lån som görs till föräldrar.

Så fungerar det: Månatliga betalningar är antingen 10% eller 15% av diskretionära inkomster, baserat på när du lånade.

Vem det är bra för: Människor som har en hög skuldbalans och behöver mindre månatliga betalningar på grund av en lägre inkomst, liksom alla som är intresserade av förlåtelse för offentliga tjänster.

Vem det inte är bra för: Låntagare som har råd att lägga mer än 10% eller 15% av sina inkomster mot återbetalning av studielån varje månad.

7. Inkomstbetingad återbetalningsplan (ICR)

Vem är berättigad: Alla lån med direkt lån med ett stödberättigat lån.

Så fungerar det: Månadsbetalningar utgör 20% av den inkomster som krävs för skönsmässig bedömning eller det belopp du betalar över 12 år med en fast betalning baserad på din inkomst, beroende på vad som är lägre.

Vem det är bra för: Låntagare som har råd att begå mer av sin månatliga inkomst till återbetalning av lån, men inte det belopp som krävs enligt en standardbetalningsplan. Även de som är intresserade av förlåtelse för offentliga tjänster.

Vem det inte är bra för: Låntagare som är skyldiga något annat än direktlån eller gifta par som ansöker gemensamt och befinner sig i en högre skatteklass.

8. Inkomstkänslig återbetalningsplan

Vem är berättigade: FFEL-programlånare.

Så fungerar det: Månatliga betalningar är baserade på årsinkomst, med lån som betalats i sin helhet över 15 år.

Vem det är bra för: FFEL-låntagare som vill ha en lägre månadsbetalning än de skulle få på en standard- eller graderad återbetalningsplan.

Vem det inte är bra för: Låntagare som är intresserade av förlåtelse för offentliga tjänster

PAYE-, REPAYE-, IBR- och ICR-planerna erbjuder alla förlåtelse för återstående lånesaldo efter en viss tidsperiod. Men dessa förlåtna belopp kan behandlas som beskattningsbar inkomst, vilket potentiellt kan höja din skatteregning.

Vilket federalt alternativ för återbetalning av studielån är bäst?

Svaret på denna fråga är annorlunda för alla låntagare och det är viktigt att överväga vad du behöver mest av din utbetalningsplan och vad du realistiskt har råd med.

"Återbetalning av studielån är inte en storlek som passar alla, men majoriteten av människor försöker bara betala tillbaka sina skulder normalt, " säger Shann Grewal, vice ordförande för IonTuition. "När låntagare inte letar efter en återbetalningsplan som bäst passar deras situation har det effekter utanför."

Ditt val av plan kan påverka andra ekonomiska beslut du fattar. Om du till exempel åtar dig en standardbetalningsplan baserad på den lön du gör vid ditt första jobb efter högskolan, kan det påverka din framtida karriärväg om du bestämmer dig för att låna tills lånen har betalats. Dina lån kan nollställas, men under tiden kan du missa chansen att öka din lön eller förskaffa dig själv professionellt.

Det är också viktigt att hålla inkomstdrivna återbetalningsplaner och deras användbarhet i perspektiv. Huruvida du ska välja en inkomststyrd återbetalningsplan kan bero på flera faktorer, inklusive vad du tjänar nu och din framtida intjäningspotential.

"Vissa studenter kommer direkt in i arbetskraften med ett högt betalande jobb, medan andra kommer att behöva arbeta upp, " säger Lena Chukhno, chef för refinansiering av studielån vid Earnest. Andra variabler som spelar in inkluderar skulden och huruvida du planerar att gå tillbaka till skolan för en examen vid någon tidpunkt.

Chukhno säger att det som är realistiskt för en student kanske inte är för en annan, och det är viktigt att överväga långsiktiga mål när man gör en återbetalningsplan för studielån. "Du kan alltid refinansiera ditt lån längs linjen om situationen förändras, men det är bäst att börja på rätt not så att du inte får ekonomiska problem."

Behörighet för PAYE, REPAYE, IBR och ICR garanteras inte från år till år. Din berättigande och betalningar beräknas årligen, baserat på din familjstorlek och hushållens inkomst.

Alternativ för återbetalning av privata studenter

Privata studielån erbjuder vanligtvis färre val för låntagare. Dessa inkluderar:

• Omedelbar återbetalning: Huvud- och räntebetalningar börjar så snart ditt lån betalas ut.
• Endast räntebetalningar: Du betalar endast ränta medan du är i skolan och börjar sedan göra betalningar av ränta och ränta när du har examen eller sjunkit under halvtidsregistreringen.
• Fasta betalningar: Du betalar ett lågt fast belopp medan du är i skolan och börjar sedan göra vanliga betalningar när du lämnar skolan eller sjunker under halvtidsregistreringen.
• Fullständig uppskjutning: Du betalar ingenting när du är inskriven i skolan och börjar göra räntor och rektorbetalningar inom en bestämd tidsram efter att du lämnat skolan.

Beroende på din långivare kan du vara berättigad till en uppskjutnings- eller uthållighetsperiod om du inte kan hålla jämna steg med dina vanliga lånbetalningar. Men detta kräver vanligtvis en ekonomisk svårighet och det erbjuds inte av alla långivare.

Om du har privata studielån är det viktigt att göra matte så att du vet vad de olika återbetalningsalternativen kommer att kosta dig i ränta under lånets livstid. Du kan också överväga att återfinansiera dina privata lån om det skulle göra det möjligt för dig att få en lägre ränta. Detta kan spara pengar på ränta under återbetalningstiden. Refinansiering av studielån innebär vanligtvis en kreditkontroll, så om du inte har en gedigen kredithistoria ännu, kan du behöva en person som är kvalificerad. Att hålla kontakten med din långivare är viktigt, särskilt om du kämpar för att hantera dina månatliga betalningar.

Poängen

Om du är skyldig utbildningsskuld, ta dig tid att lära känna dina alternativ för återbetalning av studielån. Helst är det något du gör innan examen så att du har en uppfattning om vilken återbetalningsplan du vill börja med. Om du väljer en inkomststyrd plan ska du vara medveten om de potentiella skattekonsekvenserna och omvärdera din ekonomi varje år för att se om ett annat återbetalningsalternativ kan vara bättre för att spara pengar på räntekostnader.