Vill du lämna pengar till din familj? Sträck din IRA

När du tittar på pensioneringsinvesteringsalternativ kanske du har stött på termen "stretch IRA." Detta är faktiskt inte en kategori av IRA, till exempel en traditionell, Roth, SEP eller ENKEL IRA; istället är det mer som ett finansiellt planerings- eller välfärdsförvaltningskoncept som fungerar som en bestämmelse för IRA: er som många finansiella institutioner erbjuder. Ett finansiellt institut kanske inte hänvisar till sin IRA-produkt efter denna specifika term, så när man diskuterar dessa IRA: er kan det vara meningsfullt att beskriva konceptet.

Sträckbestämmelsen är en du kanske är intresserad av om du använder din IRA främst för att ge dina mottagare. I den här artikeln diskuterar vi sträckningskonceptet och de faktorer som avgör om en IRA innehåller en sträckbestämmelse.

Stretch Concept
Medan den grundläggande avsikten med att ha ett pensionskonto är att spara för och finansiera pensionsår, har många individer andra ekonomiska resurser och föredrar att lämna de skatteuttagna (eller skattefria, i fallet med en Roth IRA) tillgång till sina mottagare. . Huruvida förmånstagarna kan fortsätta att njuta av skatteuttag eller skattefri tillväxt på pensionstillgångarna beror emellertid på bestämmelserna i IRA-plandokumentet.

Vissa IRA-bestämmelser kan kräva att mottagaren distribuerar tillgångarna strax efter IRA-ägarens död. Vissa kommer att göra det möjligt för mottagaren att utdela sig över sin förväntade livslängd enligt bestämmelserna i den inre inkomstkoden.

Andra tillåter mottagaren att dela ut tillgångarna under en livslängdsperiod och tillåter också honom eller henne att utse en andra generationens mottagare av den ärvda IRA. Denna bestämmelse som gör det möjligt för en stödmottagare att utse en andra generationens stödmottagare (och till och med en tredje, fjärde osv.) Är den som avgör om IRA har sträckningsbestämmelsen. Det gör att IRA kan sträckas (vidarebefordras) från generation till generation, om livslängden tillåter det.

Hur Stretch-konceptet fungerar
Som vi just sagt, sträckningskonceptet tillåter en IRA att vidarebefordras från generation till generation. Men genom att göra det måste stödmottagaren följa vissa regler för att säkerställa att han eller hon inte är skyldig IRS: s överskott för ackumulering, som orsakas av att man inte drar tillbaka minimibeloppet varje år. Låt oss utforska detta ytterligare med ett exempel.

Exempel Toms utsedda förmånstagare är hans son Dick. Tom dör 2008, när han är 70 år och Dick är 40 år. Dick \ 's förväntade livslängd är 42, 7 (bestäms året efter året som Tom dog, när Dick är 41 år). Detta innebär att Dick kan sträcka ut distributioner under en period av 42, 7 år. Dick väljer att sträcka ut fördelningar över sin förväntade livslängd, och han måste ta sin första distribution före den 31 december 2009, i slutet av året som Tom dog. För att bestämma det lägsta belopp som måste fördelas måste Dick dela saldot den 31 december 2008 med 42, 7. Om Dick drar ut mindre än minimibeloppet kommer underskottet att bli föremål för överskottsackumulation. För att bestämma det lägsta belopp som han måste dela ut för varje efterföljande år måste Dick dra 1 från sin förväntade livslängd föregående år. Han måste sedan använda den nya livslängdsfaktorn som en delare av det föregående årsskiftet. IRA-plandokumentet tillät Dick att utse en andra generationens stödmottagare och han utsåg sin son Harry. Om Dick skulle dö 2013, när hans återstående förväntade livslängd är 38, 7 (42, 7 - 4), kunde Harry fortsätta utdelningen för Dicks återstående livslängd. Det är viktigt att notera att endast den första generationens mottagares livslängd tas med i fördelningsekvationen. därför är Harrys ålder inte relevant. I det här exemplet kunde Tom ha valt att utse Harry till sin egen mottagare, vilket resulterade i en längre sträckningsperiod. I ett sådant fall skulle Harry vara den första generationens stödmottagare och hans livslängd i stället för Dick \ 's skulle tas med i ekvationen.

Primära fördelar med stretchkonceptet

Uppskjutande av skatt
Den främsta fördelen med sträckavsättningen är att den gör det möjligt för stödmottagarna att skjuta upp betala skatter på kontosaldot och att fortsätta njuta av skatteutskjuten och / eller skattefri tillväxt så länge som möjligt. Utan sträckningsavsättningen kan stödmottagarna bli skyldiga att fördela hela kontosaldot under en period som är mycket kortare än mottagarens livslängd, vilket eventuellt kan leda till att de befinner sig i en högre skatteklass och / eller resulterar i betydande skatter på det uttagna beloppet.

F läsbarhet
I allmänhet är inte sträckningsalternativet en bindande bestämmelse, vilket innebär att mottagaren kan välja att avbryta den när som helst genom att fördela hela saldot i den ärvda IRA. Detta ger mottagaren viss flexibilitet om han eller hon behöver distribuera mer än det minimikrav som krävs.

Förmåner för makar
En make-mottagare får behandla den ärvda IRA som sin egen. När makan väljer att göra detta är sträckningskonceptet inte en fråga, eftersom make-mottagaren får samma status och alternativ som den ursprungliga IRA-ägaren. Men om makan väljer att behandla IRA som ett ärftligt IRA, kan sträckningsregeln gälla.

Poängen

Om du är intresserad av att sträckningskonceptet ska gälla din IRA, kontakta din nuvarande IRA-leverantör eller finansinstitut. Om de verkar okända med termen, ställ specifika frågor: Får stödmottagaren tilldelning under en livslängdsperiod? Kommer stödmottagaren tillåtet att utse andra och efterföljande generations stödmottagare? Om svaret på dessa frågor är ja, kan du använda stretchkonceptet med IRA.

Om svaret är nej, kanske du vill diskutera möjligheten att göra sådana ersättningar med din IRA-leverantör. De flesta IRA-leverantörer vill snarare göra sådana utsläpp än att deras kunder överför hans eller hennes IRA till en annan finansiell institution som kan tillgodose hans eller hennes behov. Slutligen, se till att rådfråga din skatte- och ekonomprofessionell för att få hjälp med att göra mottagarbeteckningar som passar din ekonomiska profil och dina rikedomshanteringsmål.