10 tips för att hantera din studielån

Verkar skulden från dina collegedagar överväldigande? Du är inte ensam: Enligt Federal Reserve är studielån mer än 1, 3 biljoner dollar i USA. Det är bara för storleken på landets inteckningskuld.

Ironiskt nog gör studielånens börda det svårare för studenter att köpa ett hem. Politiker diskuterar vad de ska göra för problemet, men under tiden kan enskilda amerikaner inte vänta på dem för att lösa det.

Att utveckla en plan för att hantera dina studielån är avgörande för din långsiktiga ekonomiska hälsa. Vi utforskar 10 steg för att hjälpa dig få kontroll.

1. Beräkna din totala skuld

Som med alla typer av skuldsituationer, måste du först förstå hur mycket du totalt sett är skyldig. Studenter examineras vanligtvis med många lån, både federalt sponsrade och privata, och har arrangerat ny finansiering varje år de var i skolan. Så spänn dig ner och gör matematiken: Endast genom att känna till din totala skuld kan du utveckla en plan för att betala den ned, konsolidera den eller eventuellt utforska förlåtelse (se Vem är berättigad till förlåtelse för studielån?).

2. Känner till villkoren

När du summerar storleken på din skuld, specificera också villkoren för varje lån. Var och en skulle kunna ha olika räntor och olika återbetalningsregler. Du behöver denna information för att utveckla en återbetalningsplan som undviker extra ränta, avgifter och påföljder.

Institutionen för utbildning har också en webbplats som hjälper eleverna att hitta sina bästa återbetalningsplaner.

3. Granska Grace Periods

När du drar ihop detaljerna, kommer du att märka att varje lån har en avdragsperiod (den tid du har efter examen för att börja betala tillbaka dina lån). Även dessa kan skilja sig åt. Till exempel har Stafford-lån en sexmånaders avdragstid, medan Perkins-lån ger dig nio månader innan du måste börja betala.

4. Överväg konsolidering

När du har fått informationen kanske du vill titta på alternativet att konsolidera alla dina lån. Det stora plus med konsolidering är att det ofta sänker vikten av din månatliga betalningsbörda. Det förlänger också ofta din utbetalningsperiod, vilket är en blandad välsignelse: mer tid att betala skulden, men också fler räntebetalningar.

Dessutom kan räntan på det konsoliderade lånet vara högre än för vissa av dina nuvarande lån. Se till att jämföra lånevillkor innan du registrerar dig för konsolidering.

Om du konsoliderar förlorar du också din rätt till uppskjutningsalternativ och inkomstbaserade återbetalningsplaner (se nedan) som är kopplade till vissa federala lån. Mer information om ämnet finns i Studentlåneskuld: Är konsolidering svaret?

5. Slå högre lån först

Som med alla betalningsstrategier är det alltid bäst att betala av lånen med de högsta räntorna först. Ett vanligt schema är att budgetera ett visst belopp över de totala månatliga betalningar som krävs och sedan fördela överskottet till skulden med den största räntebiten.

När det har betalats av, tillämpa det totala månatliga beloppet på det lånet (den vanliga betalningen, plus överskottet plus det vanliga beloppet) för att återbetala skulden med den näst högsta räntan. Och så vidare. Detta är en version av tekniken känd som en skuldavalanche.

Anta till exempel att du är skyldig $ 300 per månad i studielån. Av detta beror en betalning på $ 100 på ett lån med en ränta på 4%, $ 100 beror på ett lån med en ränta på 5% och $ 100 beror på ett lån med en ränta på 6%. Man skulle planera budgeten med $ 350 till studielånsersättning varje månad, tillämpa de extra $ 50 till 6% lånet.

När det 6% lånet betalas, skulle de $ 150 som används för att betala 6% skulden varje månad läggas till de $ 100 som används för att betala 5%, och därmed betala $ 250 varje månad för lånet med en ränta på 5% och påskynda utbetalningen. När detta har betalats, skulle det slutliga lånet till 4% betalas till en kurs av 350 $ per månad tills all studentskuld betalas i sin helhet.

6. Betala ned rektor

En annan vanlig strategi för utbetalning av skuld är att betala extra kapital närhelst du kan. Ju snabbare du sänker kapitalbeloppet, desto mindre ränta betalar du under lånets livstid. Eftersom ränta beräknas baserat på huvudstolen varje månad, översätts mindre kapital till en lägre räntebetalning. För mer teknik, se Tjäna kreditbelöningar som betalar för studielån.

7. Betala automatiskt

Vissa studielånsgivare erbjuder rabatt på räntan om du samtycker till att ställa in dina betalningar för att automatiskt tas ut från ditt kontrollkonto varje månad. Deltagare i Federal Direct Student Loan Program får den här typen av paus (bara 0, 25%, men hej, det lägger till), till exempel, och privata långivare kan också erbjuda rabatter.

8. Utforska alternativa planer

Om du har ett federalt studielån kan du kanske ringa din låneservicen och utarbeta en alternativ återbetalningsplan. Alternativ inkluderar:

• Gradvis återbetalning - ökar dina månatliga betalningar vartannat år under lånets tioårsperiod. Den här planen möjliggör tidigt låga betalningar, tillgodogör ingångslöner och antar att du kommer att få höjningar eller gå vidare till bättre betalande jobb när årtiondet går.
• Utökad återbetalning - låter dig sträcka ut ditt lån under en längre tid, till exempel 25 år snarare än tio år, vilket kommer att resultera i en lägre månatlig betalning.
• Villkorad återbetalning av inkomst - beräknar betalningar baserat på din justerade bruttoinkomst (AGI) till högst 20% av din inkomst under upp till 25 år. Vid slutet av 25 år kommer alla saldot på din skuld att förlåtas.
• Betala som du tjänar - täcker månatliga betalningar till 10% av din månatliga inkomst i upp till 20 år, om du kan bevisa ekonomiska svårigheter. Kriterierna kan vara tuffa, men när du har kvalificerat dig kan du fortsätta att betala enligt planen även om du inte längre har svårigheterna.

Medan dessa planer kan sänka dina månatliga betalningar (klicka här för att se hela listan över återbetalningsalternativ), kom ihåg att de kan innebära att du också betalar ränta under en längre period. De gäller inte heller för någon privata studielån du tog upp.

9. Uppskjutna betalningar

Om du ännu inte har anställt kan du be din studielånsgivare att skjuta upp betalningarna. Om du har ett federalt studielån och du är berättigad till uppskjutning kan den federala regeringen betala dina räntor under den godkända uppskjutningsperioden. Om du inte är berättigad till uppskjutning kanske du kan be din långivare om uthållighet, vilket gör att du tillfälligt kan sluta betala lånet under en viss tid. Med tålamod läggs eventuell ränta under förlängningsperioden till lånets kapital.

10. Utforska låneförlåtelse

Under vissa extrema omständigheter kanske du kan ansöka om förlåtelse, avbokning eller ansvarsfrihet för ditt studielån. Du kan vara berättigad om din skola stängde innan du avslutade examen, du blir helt och hållet funktionshindrad eller om du betalar skulden kommer att leda till konkurs (vilket är sällsynt).

Mindre drastiskt, men mer specifikt: Du har arbetat som lärare eller i ett annat offentligt yrke. Se Skuldförlåtelse: Hur man får ut av att betala dina studielån.

Poängen

Inte alla dessa tips kan bära frukt för dig. Men det finns egentligen bara ett dåligt alternativ om du har svårt att betala dina studielån: att göra ingenting och hoppas på det bästa. Ditt skuldproblem försvinner inte, men din kreditvärdighet kommer.