4 stora orsaker till att dina utgifter kan öka i pension

Många av oss antar att våra utgifter minskar vid pensioneringen. Inga fler dagliga pendlingskostnader eller att behöva underhålla en arbetsgarderob. Färre (om några!) Dyra affärsluncher. Ett slut på att innehålla 401 (k) planer, Medicare och social trygghet. En vanlig tumregel föreslår att människor planerar att behöva cirka 70% till 80% av deras inkomst före pensionering för att betala räkningarna.

Många pensionärer upplever att deras utgifter går ner, ibland till och med under den uppskattningen. Men andra är förvånade över att se dem gå i motsatt riktning. Resor är en stor anledning. Avtäckta medicinska kostnader är en annan. Ditto för oväntade skatteräkningar. Ännu en orsak: Pensionärer har helt enkelt mer ledig tid att spendera, spendera, spendera.

"De totala kostnaderna ökar mellan 2% och 4% per år, och om pensionsinkomsterna är fasta kan det vara en utmaning 10 till 15 år in i pension, " säger Wes Shannon, CFP®, verkställande partner, SJK Financial Planning, LLC, i Hurst Texas.

1. Resa

För att börja på en lycklig anmärkning kan dina resekostnader lätt skjutas upp i pension, särskilt under de första åren (se Budgetering för de fyra åldersgränserna ). Plötsligt har du fritiden att gå till platser som du alltid velat se men aldrig haft tid för när du jobbade nio till fem och kanske uppfödde barn. Naturligtvis kommer dina jobbrelaterade pendlarutgifter inte längre att vara en faktor, så vad du än tillbringade där varje månad kan tillämpas på din nya roliga resebudget.

Sätt att spara: Många hotell och vissa flygbolag erbjuder högre rabatter. Men kolla innan du köper: De är inte alltid det bästa du kan få.

Tänk på hotell: Seniorrabatter kan komma att få 10% till 15% rabatt på den vanliga rumspriset i många kedjor, men bättre kampanjer finns ofta. Istället för att begära en högre rabatt i förväg, be reservationsagenten om det bästa tillgängliga priset på det rum du vill ha. Nästa, se om seniorrabatten kan tillämpas ovanpå det. Betrakta seniorräntan ensam som din fallbackposition.

Det är ungefär samma när det gäller flygbiljetter. Southwest Airlines har till exempel specialpriser för passagerare 65 och över. Återigen lönar det sig att fråga en reservationsagent om det är det bästa erbjudandet. Ett stort plus av Southwests högre biljettpris är dock att biljetter återbetalas fullt ut, till skillnad från många andra flygbiljetter i dag.

Andra flygbolag som amerikanska, Delta och United erbjuder också högre priser på utvalda rutter, vanligtvis till passagerare 65 och äldre. Det kan vara värt ett samtal att fråga, men som vanligt kan du landa en billigare biljett med lite sökning.

Om du är öppen för uthyrning och inte har något emot att vara i köket, överväg VRBO (Semesteruthyrning av ägaren). "Erbjudanden är vanligtvis andra människors andra hem på typiska semesterplatser, " säger Bill DeShurko, CIO, Fund Trader Pro, i Centerville, Ohio. ”Nu när vi är tomma häckare och hoppas kunna ta oss på vår semester, även om vi kan flyga till mer exotiska destinationer, har vi ett år planerat med VRBO-boende. Vår idé om semestern sitter på vårt däck med utsikt över en sjö, bergen eller en strand. Och vi letar efter dagaktiviteter som inkluderar båtliv, golf, tennis och flugfiske. Vi verkar aldrig kunna hitta en VRBO-lista. ”

Reseförsäkring, som du nästan säkert kommer att erbjudas, är en annan övervägande. Innan du automatiskt köper en policy för sinnesfrid, se till att du vet exakt vad den täcker och vilka begränsningar som lurar i sin finstil; dessa kan hindra dig från att någonsin samlas.

Om du är på Medicare, kom ihåg att det i allmänhet inte täcker medicinska utgifter utanför USA. Det inkluderar om du är på ett kryssningsfartyg som är mer än sex timmar från en amerikansk hamn. Vissa Medicare-tillägg, eller Medigap, -policyer ger akut sjukvårdstäckning när du är borta från USA. Om du har Medigap, granska din policy innan du betalar för duplicativ täckning.

Det är också värt att kontrollera ditt kreditkortsavtal eller ringa emittenten för att se vilken resetäckning, om någon, det ger. Vissa kort täcker sådana risker som förlorat bagage, men bara om du köpte dina resbiljetter med det specifika kortet.

Förmodligen den största försenade pensionären har för att få fantastiska resor är deras flexibilitet att resa när de inte tävlar med affärsresenärer eller semesterfirare vars scheman är mer trånga. Till exempel kunde resenärer som gick från New Yorks LaGuardia Airport till Key West, Florida, ha betalat så mycket som $ 890 eller så lite som $ 536 tur / retur på ett flygbolag nyligen, beroende på den timme och dag de flög. Den skillnaden på 354 dollar skulle köpa en massa smörgåssmörgåsar och nyckelkalkpaj. För mer pengebesparande idéer, se Pensionärer: Spara pengar på din långsiktiga resa .

2. Sjukvård

Som nämnts tidigare, Medicare, det federala programmet som försäkrar många amerikaner över 65 år, täcker vanligtvis inte om du blir sjuk och behöver behandling utomlands. Det finansierar inte heller ett antal andra utgifter som din tidigare, arbetsgivarbetalda sjukförsäkring antagligen tog hand om. Dessa inkluderar de flesta tandvård, ögonundersökningar, hörapparater och rutinmässig fotvård, bland andra. Så du borde förmodligen bygga lite extra pengar för dessa tjänster i din pensionsbudget. Om din tidigare arbetsgivare tillhandahåller några pensionerade hälsofördelar kommer dessa att räknas in i ekvationen.

”Sjukvård är en av de större budgetposterna för pensionärer, särskilt under de senare åren. Att förstå branschstatistik i termer av sjukvårdskostnader utöver vad som täcks av Medicare delar A och B är en bra utgångspunkt för att börja spara och budgetera för framtida sjukvårdskostnader, säger Mark Hebner, grundare och president, Index Fund Advisors, Inc., Irvine, Kalifornien, och författare till "Indexfonder: 12-stegs återhämtningsprogram för aktiva investerare."

Sätt att spara: Om dina icke-täckta medicinska utgifter är betydande, är ett sätt att lindra bördan lite genom att samla dem i ett enda kalenderår och kräva ett skatteavdrag. Låt naturligtvis inte avföra nödförfaranden, men om du säkert kan vänta lite på icke-brådskande tandläkararbete eller ett nytt hörapparat, kanske du samlar en tillräckligt stor räkning för att nå tröskeln för att kräva avdrag. Stödberättigade medicinska och tandvårdskostnader är avdragsgilla i den utsträckning de överskrider 7, 5% av din justerade bruttoinkomst - ett tillfälligt, reducerat tröskelvärde för pensionärer som just har gått ut men som fortfarande kan användas för 2016 års skatteregistrering. Från och med 1 januari 2017 kan alla skattebetalare dra av beloppet för den totala tillåtna medicinska vårdkostnaden som inte återbetalades för året som överstiger 10% av justerad bruttoinkomst.

3. Skatter

Din inkomst kan sjunka under pensionen, vilket resulterar i en lägre marginalskatteklass och en mindre inkomstskattesats. Men om du har mycket pengar i pensionsplaner, till exempel traditionella IRA, som är föremål för nödvändiga minimidistributioner (RMD) varje år efter 70 års ålder, kan du faktiskt hitta dina inkomst- och inkomstskatter gå upp. ”De flesta är förvånade över skattetävlingen när de drar sig ur traditionella 401 (k) och IRA i pension. Roth IRA: er kan hjälpa till att mildra skattefallet eftersom dessa uttag är skattefria, säger David N. Waldrop, CFP®, ordförande för Bridgeview Capital Advisors, Inc., i El Dorado Hills, Kalifornien. Roth IRA: er är inte föremål för RMDS.

Observera också att dina socialförsäkringsförmåner kan vara beskattningsbara om din inkomst överskrider vissa gränser. För att ta reda på det, lägger du till hälften av din socialförsäkringsförmån till alla dina andra inkomster, inklusive skattefri ränta från investeringar som kommunala obligationer. Om summan överstiger $ 32.000 för par eller $ 25.000 för singlar, kan du behöva betala skatt på det.

Sätt att spara: Först, om du har uppnått åldern för nödvändig minimiutdelning, ignorera inte dem, eller så kommer du att få en betydande skattereduktion. Försök att få en noggrann uppskattning av hur mycket pengar du troligtvis behöver för att täcka skatten på alla nödvändiga minimidistributioner och ta reda på var pengarna kommer från. Det kan innebära att du drar ut mer från dina pensionskonton för att täcka skatten eller ta pengar från konton som inte är pensionerade, vilket kan beskattas till en lägre skattesats. Den förstnämnda beskattas som vanlig inkomst; den senare kan beskattas till mer fördelaktiga, långsiktiga realisationsvinster. Om detta är ett okänt territorium för dig, kanske du vill anmäla tjänster till en revisor eller en finansiell planerare för att köra några olika scenarier.

Ta också reda på om du är i pensionsåldern ger dig rätt till särskilda pauser på fastighetsskatter där du bor. Du kan inte anta att du bara får dem automatiskt, eftersom din lokala skattemäklare förmodligen inte har någon aning om hur gammal du är. Webbplatsen för din statliga skatteavdelning är ett bra ställe att börja.

4. Shopping!

Pensionering innebär ofta att spendera mer tid hemma, särskilt i dagsljuset. Du kan hitta dig själv undrar hur du någonsin levde med de slitna mattor och snusiga draperier, för att inte tala om den träpanelen runt 1970-talet. Du kanske också vill behandla dig själv med ett aktuellt kök, ett mer lyxigt bad eller ett separat hemmakontor där du kan hantera dina investeringar eller skriva din spionroman.

Om omläggning eller ombyggnad skulle göra ditt liv bekvämare, och om du har råd med det, finns det liten anledning att förneka dig själv. Glöm emellertid inte att pensionering kan pågå länge, och många av oss kommer sannolikt att leva in i 90-talet eller därefter. Helst bör våra besparingar hålla kvar så länge som vi gör. Med andra ord, gå inte galen med kreditkorten.

Sätt att spara: Lyckligtvis är en av de fantastiska sakerna med att bli pensionerad att du inte bara har mer tid att handla. Du har också mer tid att shoppa för de allra bästa erbjudandena. Så dra nytta av det och njut.

Poängen

Håll ett öga på dina utgifter medan du utnyttjar den frihet som pension ger dig. Ställ in en budget och skär ned vid behov.