401 (k) Planer för småföretagare

Planen 401 (k) har blivit mycket populär bland småföretagare som ett resultat av förändringar gjorda av lagen om ekonomisk tillväxt och skattelättnad för försoning 2001 (EGTRRA). Dessa ändringar har gjort 401 (k) -planen, jämfört med de flesta andra pensionsplaner, mer fördelaktig och flexibel för småföretagare. I denna artikel hänvisar vi till denna speciella 401 (k) -plan som ”småföretagare 401 (k)” eller SBO 401 (k).

SBO 401 (k) -planen är för företag vars enda berättigade deltagare i planen är dess ägare.

A 401 (k) med något annat namn

Namnet tilldelat SBO 401 (k) varierar mellan finansiella institutioner. En oberoende 401 (k) är en av de mest generiska. Andra exempel inkluderar

• Personen (k)
• Solo 401 (k)
• Uni-K-plan
• En deltagare K
• Egenföretagare 401 (k)

Om du inte är säker på vilket namn din finansiella tjänsteleverantör använder, fråga om "401 (k) -planen för småföretagare." IRS tillhandahåller denna praktiska grundare för sådana planer.

Är ditt företag berättigat?

En vanlig missuppfattning om SBO 401 (k) är att den endast kan antas av enskilda innehavare. SBO 401 (k) -planen kan faktiskt antas av alla småföretag, inklusive företag, aktiebolag (LLC) och partnerskap. Den enda begränsningen är att de berättigade plandeltagarna är företagare eller deras makar, som också är anställda i företaget.

Personer som är anställda i ett företag (där de inte har något ägande) och som deltar i dess 401 (k) kan också etablera en SBO 401 (k) för ett litet företag som de driver på sidan och finansiera det med intäkter från det företaget. Däremot kan deras sammanlagda löneavskjutningsbidrag till båda planerna inte tillsammans överstiga IRS-fastställda årliga bidragsgränser (se nedan). Om deras eget företag drivs som ett företag kan bidrag till planen endast baseras på W-2-lönen de får från den.

Enklare dokumentationskrav

För småföretagare som uppfyller vissa krav har de flesta finansinstitut som erbjuder pensionsplanprodukter utvecklat trunkerade versioner av den vanliga 401 (k) planen för användning av företagare som vill anta SBO 401 (k). Resultatet är den mindre komplexa dokumentationen som används för att fastställa planen. Till exempel kan ett 20-sidigt dokument för den vanliga 401 (k) -planen reduceras till ett tre-sidigt dokument för SBO 401 (k). Se till att du får rätt dokumentation från din finansiella tjänsteleverantör.

Välj dina behörighetskrav

SBO 401 (k) -planen får endast antas av företag där de enda anställda som är berättigade att delta i planen är företagare. För valbarhet anses din make vara en ägare till ditt företag, så om din make är anställd i ditt företag är du fortfarande berättigad att anta SBO 401 (k).

Om ditt företag har anställda som inte är ägare som är berättigade att delta i planen, kan ditt företag inte anta SBO 401 (k) -planen. Därför, om du har anställda utan ägare, får de inte uppfylla de behörighetskrav du väljer för planen, som måste förbli inom följande begränsningar.

Ålder

Du kan utesluta anställda under 21 år.

Utlänningar som inte är bosatta

Du kan utesluta utlänningar som inte är bosatta i utlandet som inte får några amerikanska inkomster och / eller de som får förmåner enligt ett kollektivavtal.

År i tjänst

• För 401 (k) Anställdas valfria bidrag: Du kan kräva att en anställd utför ett års tjänst innan han blir berättigad att göra valbara uppskjutningsavgifter.
• För vinstdelningsbidrag: Du kan kräva att en anställd utför upp till två års tjänst för att vara berättigad till vinstdelningsbidrag. De flesta SBO 401 (k) -planer kommer dock att begränsa detta krav till ett år.
• För planändamål: En anställd anses ha utfört ett års tjänst om han eller hon arbetar minst 1 000 timmar under året. Även om du i allmänhet kan välja att kräva mindre än 1 000 timmar enligt en regelbunden kvalificerad plan, innehåller de flesta SBO 401 (k) planer en hårdkodad gräns på 1 000 timmar.

De felaktiga kraven

Att göra fel behörighetskrav kan leda till att du utesluts från planen eller att anställda som inte är ägare är berättigade att delta i planen. Om du till exempel väljer att ha ett ålderskrav på 21 även om du bara är 20, skulle du utesluta dig från att delta i planen.

Eller säg att du väljer noll års tjänstgöring som ett krav för att delta i planen, men du har fem säsongsanställda som arbetar mindre än 1 000 timmar varje år och är över 21 år. Dessa anställda skulle kunna delta i planen eftersom de möter ålder och service krav. Följaktligen skulle deras behörighet diskvalificera ditt företag från att vara lämpligt att anta SBO 401 (k) -planen. Istället kan du anta den vanliga 401 (k) planen.

Vissa SBO 401 (k) -produkter kräver per definition ytterligare undantag. Innan du bestämmer dig för att upprätta en SBO 401 (k) -plan ska du se till din leverantör av finansiella tjänster om dess bestämmelser.

SBO 401 (k) Plankomponenter

Det finns två komponenter i SBO 401 (k) -planen: anställdas elektiv-uppskjutande bidrag och vinstdelningsbidrag.

• Bidrag till valfri uppskjutning : Du kan kräva att en anställd utför ett års tjänst innan han blir berättigad att göra bidrag till val av uppskjutande. Du kan ge ett löneskillningsbidrag på upp till 100% av din ersättning / inkomst men högst årets årliga gräns, som är $ 19 000 eller $ 26 000 för 50 år eller äldre under 2019 (båda siffrorna är $ 500 högre än 2018 ).
• Vinstdelande bidrag: Du kan kräva att en anställd utför upp till två års tjänst för att vara berättigad till vinstdelningsbidrag. De flesta SBO 401 (k) -planer begränsar emellertid detta krav till ett år. Verksamheten kan bidra med upp till 25% av din ersättning (20% för en enskild innehavare eller en skattebetalare för schema C) men högst 56 000 $ för 2019 (upp från 55 000 $ 2018).
• Bidragsgränser: De kombinerade löneavskjutnings- och vinstdelningsbidragen får inte överstiga 56 000 USD för 2019 (upp från 55 000 $ 2018). Men om du fyller 50 år före årets slut kan du bidra med ytterligare 6 000 USD för insamlingsbidrag 2019 (samma belopp var tillåtet för 2018).

SBO-bidrag kontra andra planer

I jämförelse med andra populära pensionsplaner har SBO 401 (k) -planen höga bidragsgränser (som beskrivs ovan), vilket är den viktigaste komponenten som lockar ägare till småföretag. Vidare för andra pensionsplaner kan avgifterna begränsas till endast arbetsgivaravgifter eller, om löneskydd är tillåtet, är gränsen mindre än för SBO 401 (k) -planen.

Följande är en sammanfattning av bidragsjämförelser för de populära arbetsgivarplanerna som används av små företag.

Låt oss använda ett exempel för att illustrera. Anta att Jill, en ensam innehavare som är under 50 år, har en nettovinst på $ 70 000. Jill vill anta en pensionsplan för sin verksamhet och hon föredrar att anta en plan som tillåter den högsta avgiftsgränsen. Följande tabell beskriver det ungefärliga maximalt Jill skulle kunna bidra med varje plan för 2018 (notera att bidragsgränserna för 2019 är högre).

Uträkningen

Som nämnts tidigare kan du ge anställdas valbara uppskjutningsavgifter på upp till 100% av din ersättning men inte mer än gränsen för valfri uppskjutning för året ($ 18 500 för 2018). Vinstdelningsbidrag är begränsat till 25% av din ersättning (eller 20% av din modifierade nettovinst om ditt företag är ett enskilt ägare eller partnerskap). Det totala SBO 401 (k) -bidraget är den anställdes selektiva uppskjutande bidrag plus vinstdelningsbidraget upp till 56 000 USD för 2019.

Om ditt företag är ett företag baseras vinstdelningsbidraget på W-2-lönen du får. Om du till exempel får 70 000 $ i W-2-löner kan ditt vinstdelningsbidrag uppgå till $ 17 500 (70 000 x 25%). När du lägger till ditt löneutskjutningsbidrag på $ 18 500 (från och med 2018) skulle detta vara $ 36 000.

Om ditt företag är ett eget företag (som Jills verksamhet) eller partnerskap, blir beräkningen lite mer involverad. I detta fall är ditt vinstdelningsbidrag baserat på din modifierade nettovinst och är begränsad till 20%. Till exempel, i exemplet med Jill ovan, var hennes nettovinst 70 000 $. Efter att ha gjort de nödvändiga justeringarna fastställde Jill att hennes modifierade nettovinst var 65 045, 65 dollar. Det maximala arbetsgivarbidraget skulle därför vara $ 13 0010, 93 (65 045, 65 $ x 20%). Jills högsta bidrag är $ 31 510, 93, vilket är den totala summan av både hennes 18, 00 $ maximala löneutskjutningsbidrag och $ 13 0010, 93 maximala vinstdelningsbidrag. IRS ger en steg-för-steg-formel för att bestämma din modifierade nettovinst i IRS-publikation 560.

Andra fördelar med SBO 401 (k)

Det finns ett antal andra fördelar som följer med SBO 401 (k).

lån

Som med andra kvalificerade planer kan du låna från SBO 401 (k) upp till antingen 50% av din planbalans eller $ 50 000, beroende på vad som är lägre. Kontrollera plandokumentet för att avgöra om andra begränsningar gäller.

5500 Arkivering kanske inte krävs

Eftersom planen endast täcker företagets ägare, kan det hända att du inte måste skicka in blankett 5500-serien förrän ditt saldo överstiger $ 250 000.

Ingen diskrimineringstest

I allmänhet måste vissa icke-diskriminerande test utföras för 401 (k) planer. Dessa test säkerställer att företagare och högre betalda anställda inte får ett ojämligt högt bidragsbelopp jämfört med lägre betalda anställda. Dessa tester kan vara mycket komplexa och kan kräva tjänster från en erfaren planadministratör, vilket kan vara kostsamt. Eftersom SBO 401 (k) -planen endast täcker företagets ägare, finns det ingen som du kan diskriminera mot, så dessa tester krävs inte.

Dra av bidrag

I likhet med andra arbetsgivarplaner ger SBO 401 (k) dig möjlighet att dra av planbidrag på upp till 25% av den berättigade ersättningen. För planeringsändamål är kompensationen begränsad till $ 280 000 för 2019 (upp från 275 000 $ 2018). Intäkter på mer än det beloppet beaktas inte för planändamål.

När SBO 401 (k) inte är lämplig

SBO är inte lämplig under följande omständigheter:

• Du har andra anställda än företagare som kan delta i planen.
• Din ersättning är tillräcklig för att du ska kunna bidra med gränsen på 56 000 USD som bidrag till vinstdelning.
• Ditt företag är integrerat och du tjänar tillräckliga W-2-lön för att tillåta maximalt bidrag på $ 56 000.

Fördelen med en SBO 401 (k) är att kunna göra det maximala bidraget möjligt. Eftersom dollargränsen är 56 000 USD för 2019, är det inte nödvändigt att anta en SBO 401 (k) om du får W-2-lön från ditt företag som gör att maximalt bidragsbelopp på 56 000 USD kan uppnås med rent vinstdelningsbidrag. Naturligtvis, om du är minst 50 år, skulle du använda SBO 401 (k) tillåta dig att göra ett extra fångstbidrag på $ 6000.

Tidsfrist för att upprätta en SBO 401 (k)

SBO 401 (k) -planen måste fastställas senast den sista dagen i skatteåret för ditt företag. Om du driver ditt företag under ett kalenderår kommer tidsfristen att vara den 31 december. Om din verksamhet är integrerad kanske du vill fastställa planen förr för att ge avgifter för löneavskjutning, eftersom de måste baseras på nuvarande eller framtida löner, inte lön som betalats innan planen fastställs.

Fristen för 31 december kan dock ändras innan länge. Familjebesparingslagen - HR 6757, som skulle göra det möjligt för arbetsgivare att anta en solo-plan 401 (k) fram till förvaringsdatum för företagsskatt, passerade huset i september 2018 och väntar på en senatsröstning.

Bidragsfrister

Vinstdelande bidrag måste göras inom din tidsfrist för ansökan om skatter, inklusive förlängningar. Belopp som representerar löneutskjutningsbidrag måste tillföras den sjunde arbetsdagen i månaden som följer på den månad som uppskjutningen gäller om ditt företag är integrerat.

Till exempel måste belopp som skjutits upp från din lön i september deponeras till ditt 401 (k) -konto senast den sjunde arbetsdagen i oktober. Eftersom löneavskjutningsbidrag inte kan baseras på ersättning som tjänats in innan du gör ett val, måste du göra ditt val före den första löneperiod som du vill börja göra löneavskjutningsavgifter.

För icke-företag som ingår i företaget kan dina selektiva uppskjutningsbidrag deponeras inom din ansökningsfrist, inklusive förlängningar. Men ditt löneutskjutande val, inklusive det belopp du planerar att skjuta upp, måste göras senast i ditt skatteår.

Andra överväganden

Om du äger mer än ett företag måste du kontakta din skattepersonal för att avgöra om du är berättigad att anta SBO 401 (k). Äganderätt i ett annat företag som täcker andra anställda än företagets ägare kan leda till att du inte är berättigad till den här typen av plan.