Årlig avkastning

Vad är en årlig avkastning?

Den årliga avkastningen är den avkastning som en investering ger under en tidsperiod, uttryckt som en tidsvägd årlig procentsats. Källor till avkastning kan inkludera utdelning, kapitalavkastning och kapitaltillskott. Den årliga avkastningen mäts mot det initiala investeringsbeloppet och representerar ett geometriskt medelvärde snarare än ett enkelt aritmetiskt medelvärde.

01:45

Årlig avkastning

Förstå årlig avkastning

De facto-metoden för att jämföra investeringarnas prestanda med likviditet, en årlig avkastning kan beräknas för olika tillgångar, som inkluderar aktier, obligationer, fonder, råvaror och vissa typer av derivat. Denna process är en föredragen metod, anses vara mer exakt än en enkel avkastning, eftersom den inkluderar justeringar för sammansatt ränta. Olika tillgångsslag anses ha olika lager av årlig avkastning.

Key Takeaways

• En årlig eller årlig avkastning är ett mått på hur mycket en investering har ökat i genomsnitt varje år under en viss tidsperiod.
• Den årliga avkastningen beräknas som ett geometriskt medelvärde för att visa hur den årliga avkastningen sammansatt skulle se ut.
• En årlig avkastning kan vara mer användbar än en enkel avkastning när du vill se hur en investering har presterat över tid, eller för att jämföra två investeringar.
• En årlig avkastning kan bestämmas för en mängd tillgångar, inklusive aktier, obligationer, fonder, ETF, råvaror och vissa derivat.

Årlig avkastning på aktier

Även känd som en årlig avkastning uttrycker den årliga avkastningen aktiens värdeökning under en viss tidsperiod. För att beräkna en årlig avkastning krävs information om aktiens nuvarande pris och priset till vilket det köpts. Om några uppdelningar har inträffat måste inköpspriset justeras i enlighet därmed. När priserna har fastställts, beräknas den enkla avkastningsprocenten först, varvid siffran i slutändan blir årlig. Den enkla avkastningen är bara det aktuella priset minus inköpspriset, dividerat med inköpspriset.

Exempel Årlig avkastningsberäkning

Tänk på en investerare som köper en aktie den 1 januari 2000 för 20 dollar. Investeraren säljer sedan den 1 januari 2005 för $ 35 - en vinst på $ 15. Investeraren erhåller också totalt $ 2 i utdelning under den femåriga innehavstiden. I detta exempel är investerarens totala avkastning över fem år $ 17, eller (17/20) 85% av den initiala investeringen. Den årliga avkastningen som krävs för att uppnå 85% under fem år följer formeln för den sammansatta årliga tillväxttakten (CAGR):

(37/20) ^ (1/5 (år)) - 1 = 13, 1% årlig avkastning

Den årliga avkastningen varierar från det typiska genomsnittet och visar den verkliga vinsten eller förlusten på en investering, liksom svårigheten att återvinna förluster. Till exempel, att förlora 50% på en initial investering kräver en 100% vinst nästa år för att göra skillnaden. På grund av den betydande skillnaden i vinster och förluster som kan uppstå hjälper årlig avkastning att jämna ut investeringsresultaten för bättre jämförelse.

Årsavkastningsstatistik citeras vanligtvis i marknadsföringsmaterial för fonder, ETF: er och andra enskilda värdepapper.

Årlig avkastning på en 401K

Beräkningen skiljer sig vid bestämning av den årliga avkastningen för en 401K under ett specificerat år. Först måste totalavkastningen beräknas. Startvärdet för den tidsperiod som undersöks behövs tillsammans med det slutliga värdet. Innan beräkningarna utförs måste eventuella bidrag till kontot under den aktuella tidsperioden dras från det slutliga värdet.

När det justerade slutvärdet har bestämts delas det med startbalansen. Slutligen, dra 1 från resultatet och multiplicera det beloppet med 100 för att bestämma den totala avkastningen.

Jämför investeringskonton Leverantörs namn Beskrivning Annonsörens upplysning × Erbjudandena som visas i denna tabell kommer från partnerskap från vilka Investopedia erhåller ersättning.

Relaterade villkor

Definition av sammansatt ränta Kompoundränta är det numeriska värdet som beräknas på den ursprungliga kapitalbeloppet och den ackumulerade räntan för tidigare perioder av en insättning eller lån. Sammansatt ränta är vanligt på lån men används mindre ofta med insättningskonton. mer Inom den genomsnittliga årliga tillväxttakten (AAGR) Den genomsnittliga årliga tillväxttakten (AAGR) är den genomsnittliga ökningen i värdet av en enskild investering, portfölj, tillgång eller kassaflöde under ett år. Det beräknas med det aritmetiska medelvärdet för en serie tillväxthastigheter. mer Om du använder genomsnittlig avkastning eller geometriskt medelvärde "> Den genomsnittliga avkastningen är det enkla matematiska genomsnittet för en serie avkastningar genererade under en tidsperiod. En genomsnittlig avkastning beräknas på samma sätt som ett enkelt medelvärde beräknas för alla uppsättningar av siffror ... mer medelvärde Det enkla matematiska medelvärdet för en uppsättning av två eller flera siffror. Medeltalet för en given uppsättning siffror kan beräknas med den aritmetiska medelmetoden, som använder summan av siffrorna i serien, och den geometriska medelmetoden. mer Förstå avkastningen på en investering En avkastning är vinsten eller förlusten på en investering under en viss tidsperiod, uttryckt som en procentandel av investeringens kostnad. mer Förstå den sammansatta årliga tillväxttakten - CAGR Sammansatt årlig tillväxttakt ( CAGR) är avkastningskravet som krävs för att en investering ska växa från dess början till dess slutliga balans, förutsatt att vinster återinvesterades. Mer Partnerlänkar