Företagsägd livförsäkring (COLI)
Företagsägd livförsäkring (COLI) är en livförsäkring som betalar en förmån för företaget när en försäkrad anställd dör.
Förstå företagsägd livförsäkring (COLI)
Företagsägd livförsäkring (COLI), eller företagsägd livförsäkring, tecknas vanligtvis på en grupp kritiska anställda och betalar en förmån när någon av dessa anställda dör. Till skillnad från vanliga livförsäkringar betalar COLI-försäkringar dödsförmånen till samma enhet som betalar premierna.
COLI-policyer är ett sätt för ett företag att minimera sin skattebörda, öka nettoresultatet efter skatt, finansiera anställdas förmåner och täcka utgifterna för att ersätta en försäkrad anställd vid den anställdas död. COLI-policys fortsätter vanligtvis att täcka anställda fram till året efter att de lämnar företaget.
Eftersom företag historiskt har använt COLI-policyer för att utnyttja skattefälten kräver Internal Revenue Service att företaget uppfyller vissa villkor för att få en skattefri dödsförmån. För det första kan företaget endast köpa COLI-policyer på de 33 procent av de anställda rankade efter kompensation. För det andra måste den meddela den anställde eller de anställda skriftligen om villkoren för policyn innan de köper.
Historien om företagets ägda livförsäkring (COLI)
COLI verkade först som ett sätt för företag att försäkra sig mot en nyckelpersons död, till exempel en verkställande direktör. Skatte kryphål gjorde COLI mycket tilltalande för många företag som började köpa sådana policyer på lägre anställda utan att meddela dem och fortsatte att betala premier även efter att de lämnade företaget.
Övningen nådde sin höjdpunkt på 1980-talet, när minskande regleringsförfaranden fick företag att försäkra en majoritet av de anställda, låna mot kontantvärdet på försäkringarna och dra av räntorna på lånen. Under 1990-talet svarade kongressen genom att anta lagar som kräver medarbetares samtycke och ett försäkringsbart intresse från företagets sida, vilket innebar att företaget måste visa potentialen för förlust på grund av en anställds död för att motivera sitt köp av en COLI-policy. Samtidigt minskade skattemyndigheternas förmåga att dra av räntebetalningar vid upplåning mot försäkringarna. Företagen skulle ofta hävda att de använde utbetalningarna på anställdas förmåner, men det fanns inget krav på att göra det. Företagen behövde inte ens lämna ut hur de spenderade dem.
Under det första decenniet av 2000-talet betalade stora företag miljoner dollar för att lösa rättegångar från familjemedlemmar till avlidna anställda som hävdade att praxis var olaglig. Senare godkände kongressen COLI Best Practices Provision, som en del av pensionsskyddslagen från 2006, som införde villkor för skattefria förmåner. Följaktligen, medan COLI-policyer fortfarande erbjuder ekonomiska fördelar för företag, är de föremål för större reglering.
Jämför investeringskonton Leverantörs namn Beskrivning Annonsörens upplysning × Erbjudandena som visas i denna tabell kommer från partnerskap från vilka Investopedia erhåller ersättning.