Dagshandel med levererade ETF: er

Levererade ETF: er är utbyteshandelar som använder en kombination av derivat och skuldinstrument för att fördubbla eller tredubbla rörelsen för en underliggande tillgång eller index som den spårar. Levererade ETF: er har ökat i popularitet med dagen för handel med folkmassan eftersom fonderna kan generera avkastning mycket snabbt - förutsatt att handlaren naturligtvis är på rätt sida av handeln.

I den här artikeln kommer vi att titta på några av de mest populära hävstångsfonderna på marknaden och diskutera strategier för att minimera förluster när du använder dessa ETF: er. Var medveten om att medan all handel medför risker är hävstångseffekter långt mer riskfyllda. Dessa medel bör endast hanteras av en erfaren handlare med mage för att hantera förluster.

På grund av deras utnyttjade karaktär är dessa fonder oerhört flyktiga och riskabla.

(Se även: Avskilja levererade ETF-returer.)

Känn dina komponenter

Först och främst måste du vara medveten om vad de spårar innan du handlar med dessa flyktiga instrument. Med två till tre gånger potentialen för upp och nedåtgående rörelser, till och med en lätt felberäkning av deras underliggande egenskaper kan leda till förödelse på en annars vinnande handel. Nedan följer några av de mest populära hävstångsfonderna på marknaden och tillgången eller tillgångarna som de spårar.

Daghandlare behöver grunder

Även om du planerar att stänga dina positioner i slutet av handelsdagen, skulle det vara klokt att få en kort förståelse av de grundläggande faktorer som kan påverka dessa ETF: er. Även om teknisk analys förmodligen kommer att vara det viktigaste verktyget i ditt arsenal, kan grundläggande faktorer från hela världen, särskilt händelser som inträffar över en natt, diktera riktningen för trenden följande morgon.

Nedan diskuterar vi de grundläggande faktorerna som kan påverka några av de mest populära hävstångsfonderna.

Leveraged Gold Miners 3x

Direxion Daily Gold Miners Index Bull 3x-aktier (NUGT) och Direxion Daily Gold Miners Index Bear 3x-aktier (DUST) spårar New York Stock Exchange (NYSE) Arca guldgruvarindex. Detta index påverkas av geopolitiska händelser, naturkatastrofer, fluktuationer i den amerikanska dollarn och tillkännagivanden beträffande USA: s monetära politik.

Nyckelinformation som man måste se efter när man handlar med dessa två produkter är uttalanden från Federal Open Market Committee (FOMC). FOMC släpper dessa uttalanden cirka tre veckor efter vart och ett av kommitténs åtta årliga möten och efter månatliga ekonomiska rapporter som potentiellt kan påverka penningpolitiken. Sådana påverkande månadsrapporter inkluderar konsumentprisindex (CPI), anställdes situationrapport och detaljhandelsrapporter.

(Se även: Ekonomiska indikatorer att veta.)

Lång och kort råolja 3x

ProShares Ultra Bloomberg råolja (UCO) och ProShares UltraShort Bloomberg råolja (SCO) spårar Bloomberg WTI Crude Oil Subindex. Som sådan påverkas de av oljeprisförändringar på grund av geopolitiska händelser och nordamerikanska utbud och efterfrågan.

Nyckelinformation för att spåra USA: s inventeringar är American Petroleum Institute: s "Weekly Statistical Bulletin" på tisdagar och Energy Information Administration: s rapport, "This Week in Petroleum, " på onsdagar. En annan viktig informationsrelease är Baker Hughes riggtal, som publiceras varje fredag ​​vid centraltid vid middagstid.

(Se även: Förstå Benchmark Oils: Brent Blend, WTI och Dubai, och avslöja olja och gas Futures.)

Stora och små kepsar 3x

Direxion Daily Small Cap Bull 3x-aktier (TNA), Direxion Daily Small Cap Bear 3x-aktier (TZA), ProShares UltraPro S&P 500 (UPRO), ProShares UltraPro Short S&P 500 (SPXU), ProShares UltraPro (TQQQ) och UltraPro Short QQQ (SQQQ), är alla spårare av stora amerikanska jämförelseindex. Som sådana är de mottagliga för de många makroekonomiska faktorer som påverkar de amerikanska kapitalmarknaderna. Dessa kan inkludera följande:

• Geopolitiska händelser
• Volatilitet på internationella aktiemarknader
• Ekonomiska rapporter och Federal Reserve tillkännagivanden
• Resultat från större företag
• Volatilitet på obligationsmarknaderna och terminsmarknaderna

S&P Biotech 3x

Direxion Daily S&P Biotech Bull (LABU) och Direxion Daily S&P Biotech Bear 3x (LABD) spårar NYSE Arca Biotech Index och är mottagliga för samma ebbs och flöden på de amerikanska kapitalmarknaderna. Men när de är koncentrerade till bioteknikbranschen, håll utkik efter resultat från de amerikanska livsmedels- och läkemedelsadministrationens kliniska prövningar, sammanslagningar och förvärv av bioteknikföretag och resultatrapporter från de stora namnet bioteknikföretag.

Dessa stora bioteknikföretag inkluderar Gilead Sciences (GILD), Celgene Corp. (CELG), Amgen Inc. (AMGN), Regeneron Pharmaceuticals Inc. (REGN) och Biogen Inc. (BIIB).

Emerging Markets 3x

Direxion Daily Emerging Markets Bull 3x (EDC) och Direxion Daily Emerging Markets Bear 3x (EDZ) försöker replikera tre gånger rörelsen för MSCI Emerging Markets Index. Även om en guide för handel med MSCI Benchmark skulle kunna fylla en bok, håll utkik efter svängningar över natten på råvaror, de asiatiska och europeiska marknaderna, valutamarknaderna och ekonomiska nyheter som kommer ut ur indexets beståndsdelar, eftersom dessa faktorer kraftigt kan diktera riktningen för nästa handelsdag.

(Se även: Hur en stark amerikansk dollar kan skada tillväxtmarknader.)

Gör levererade ETF-dagshandelar

Till skillnad från de flesta handböcker om handel, kommer den här inte att innehålla några strategier för teknisk analys på grund av dess subjektiva och faktiska natur. Jag antar att läsaren redan har byggt en kännedom om de grundläggande principerna för teknisk analys och kan anpassa dessa tekniker till handel med hävda ETF: er. Här är några ytterligare tips:

Ställ in stoppförluster

På grund av deras volatilitet rekommenderas näringsidkaren att skala in i en handel och att anta ett disciplinerat tillvägagångssätt för att sätta stoppförluster. Dessutom, eftersom stora gungor är ganska vanliga i dessa värdepapper, ställ in stoppförluster tillräckligt breda så att du inte blir stoppade innan en massiv körning i riktning mot din hypotes.

Håll inte andelar över natten

Håll inte positioner över natten, eftersom globala händelser kan utplåna din handel. Det är inte ovanligt att se skuldsättade fonder klyftas med 5% till 10% nästa morgon. Dina stoppförluster skyddar dig inte i sådana fall. Antingen minska positionerna eller stäng dem helt i slutet av dagen.

Följ Paul Tudor Jones

Den berömda hedgefondförvaltaren och handelsföretaget extraordinära, Paul Tudor Jones, hade detta råd fastnat på hans kontorsvägg: ”LOSERS AVERAGE LOSERS.” Medan medelvärde är en utmärkt strategi för långsiktiga investerare och swing handlare, i genomsnitt att förlora handel med en 3x ETF är som att kasta dina pengar ut genom fönstret.

Känner till nyckeldatorn

Varje vecka eller så kommer det att vara en viktig händelse som kan påverka dessa medel. Exempelvis tenderar olje-ETF: erna att handla i sidled i de minuter som leder fram till Energy Information Administration och Baker Hughes rapporter. Beroende på den totala trenden, marknadssentimentet och den föregående veckans rapport vill vissa handlare placera sina satsningar på rörelsen efter rapporten. Om din hypotes visat sig vara korrekt kan du göra en stor avkastning på mycket kort tid medan du riskerar lite kapital.

Kontrollera den övergripande trenden

Slutligen, kom ihåg att även om dagshandel äger rum över en tidsperiod som mäts på några minuter, är dagens rörelser en indikation på den större bilden. Använd dagliga, timliga och 15-30 minuters diagram för att mäta stöd och motståndsnivåer från föregående dags (veckans) handel. Vanligtvis kan ett område med starkt stöd och motstånd som har testats flera gånger visa sig vara en bättre in- eller utgångspunkt än en nivå som dyker upp under dagen.

(Se även: Grunderna i teknisk analys.)

Poängen

Levererade ETF: er är inte för svag hjärta. Handlare som kan mage volatiliteten kan realisera stora vinster (eller förluster) på sina positioner mycket snabbt. Som sagt, när du handlar med dessa vilda instrument, se till att kontrollera den underliggande tillgången som de spårar så att du kan ha en känsla av riktning de kommer att ta varje handelsdag.

Vidare bör handlare som satsar på dessa fonder ha en tillräcklig strategi för riskhantering och vara redo att stänga sina positioner i slutet av varje marknadsdag.