Hur man får ut det mesta av ett 401 (k) -program

Människor är i allt högre grad på egen hand när det gäller att säkerställa deras pension. Traditionella pensioner är helt okända nu utanför den offentliga tjänsten eller kraftigt fackliga industrier, eftersom både arbetsgivare och regeringen alltmer har överfört allt mer ansvar (och risk) till den enskilda arbetaren.

När det gäller arbetsgivarsponserade planer, till exempel 401 (k), är det viktigt för arbetare, sparare och investerare (och du borde se dig själv som alla tre) för att få ut så mycket som möjligt av dem. Även om det finns vissa skillnader med andra planer, till exempel 403 (b) s, gäller det mesta av detta råd ganska bra i de stora planerna i USA, vare sig det är 401 (k) s eller individuella pensionsbokslut (IRA).

Key Takeaways

• En konsekvent besparing är nyckeln till en framgångsrik pensionsplan.
• Se alltid till att bidra tillräckligt med en 401 (k) för att kvalificera dig för matchande bidrag från din arbetsgivare.
• Var försiktig med de underliggande kostnaderna och avgifterna för de olika investeringarna i dina pensionsplaner.

Arbeta bakåt

För anställda som har ambitionen och ekonomin att utnyttja sina 401 (k) mest är ett av de bästa sätten att börja genom att arbeta bakåt. Ta ditt maximalt tillåtna årliga bidrag, dela det med antalet löneperioder på ett år och se var det lämnar dig. För 2019 är det högsta du kan bidra med $ 19 000. Om du är 50 år eller äldre kan du lägga till 6 000 USD i årliga uppsamlingsbidrag. Dessa gränser kan revideras uppåt varje höst - särskilt i inflationsmiljöer.

Din arbetsgivare kan ge dig valet mellan en vanlig 401 (k) och en Roth 401 (k). Bidragsgränsen är densamma, men Roth 401 (k) finansieras med dollar efter skatt, som en Roth IRA (se nedan). Endera alternativet 401 (k) är ett viktigt sätt att spara för pensionering. Roth 401 (k) tillhandahåller skattebetalare som tjänar för mycket för att bidra till en Roth IRA för att få Roth IRA-förmåner (skattefria utdelningar, inga nödvändiga minimidistributioner under din livstid), eftersom dessa pengar senare kan rullas över till en Roth IRA . Denna process kallas att skapa en bakdörr Roth IRA.

Bidrag till Roth 401 (k) och Roth IRA-planer görs med dollar efter skatt, medan bidrag till 401 (k) s och IRA görs med före skatt dollar.

Var konsekvent

Har du råd att spara maximalt? I så fall finns det inte mycket mer du behöver göra, förutom att ta de bästa investeringsbesluten du kan inom planalternativen. Om du inte har råd med det här beloppet, vippa ner det tills du kan. Det är uppenbart att utgifter som hypoteks- eller hyresbetalningar, verktyg och mat måste täckas, och det är lite vettigt att lägga åt sidan så mycket att du behöver samla kreditkortsskuld för att göra det igenom en månad.

Även om du inte kan ge maximalt bidrag, kan du överväga att komplettera detta med några bonusar eller vinstdelningsbetalningar du får. Många företag kommer att låta dig få dessa belopp direkt in i din 401 (k), och det är en bra idé när det är möjligt - många bra avsikter har gått fel när en bonusscheck finns.

Försök framför allt att vara konsekvent. Ställ in ett specifikt belopp per lönecheck och ändra det inte om du verkligen måste. På samma sätt kan du inte försöka tidsinställa marknaden eller begränsa bidrag bara för att de ekonomiska eller politiska nyheterna verkar deprimerande ett tag.

Om du kan kan du försöka spara minst 15% av din bruttolön. Detta belopp, tillsammans med en rimlig investeringsavkastning på dessa besparingar, borde vara tillräckligt för att inte bara komplettera socialförsäkring utan också finansiera en ganska säker pension.

Gör matchen

Att fullt ut utnyttja matchning av arbetsgivare är en av de viktigaste strategierna för att få ut mesta möjliga av en 401 (k) -plan. Matchning är ganska mycket exakt hur det låter som. Med förbehåll för vissa regler och gränser, kommer din arbetsgivare att bidra med samma summa pengar som du bidrar med eller en procentandel därav, vilket effektivt fördubblar din pensionssparande utan att minska din lön eller öka din skattebörda. Många arbetsgivarmatcher sparkar in när du bidrar med 3% av din lön (eller högre), så försök så hårt du kan för att få det att hända.

Vill du ha ytterligare en anledning att maximera din arbetsgivarmatch? I många fall beräknar arbetsgivarna sina kostnader och baserar sina anställdas löner utifrån full matchning. Om du inte drar nytta av detta lämnar du i grunden tillbaka gratis pengar.

Vissa arbetsgivare väljer att matcha dina bidrag i företagets lager. Även om detta inte alltid är lika önskvärt som kontanter, bör det inte avskräcka dig från att maximera din match. I många fall kan lager säljas och konverteras till kontanter inom en ganska kort tidsperiod och till en rimlig kostnad.

Titta på kostnaderna

Som en del av vissa anställdas pensionsplaner kan arbetarna utnyttja investeringsrådgivning från oberoende yrkesverksamma. Tyvärr är detta råd sällan gratis, och du kan upptäcka att du betalar 1% till 2% av dina medel för att få denna hjälp.

Det är förståeligt att många arbetare känner sig överväldiga när det gäller att beräkna sina bidrag och sedan investera de pengarna. Även ändå är att betala för investeringsrådgivning ett tärande förslag, särskilt när det handlar om en 401 (k) plan, för vilken investerare ges en relativt fast meny med investeringsalternativ.

Spararna måste också vara uppmärksamma på kostnaderna för investeringarna de köper inom sina 401 (k). Även om utgifterna för fondandelar har minskat i allmänhet under åren, och många fondfamiljer erbjuder medel utan belastning för 401 (k) planer samt lågprisindexfonder, är det fortfarande viktigt att jämföra och kontrastera antalet, eftersom avgifter fortfarande variera en hel del.

I linje med liknande linjer måste investerare vara försiktiga med livränta och fonder för måldatum. Livränta har antagligen inte mycket av en plats i skattereglerade konton till att börja med (ett ämne för en annan dag), och deras ofta höga kostnadsförhållanden kan äta bort till sitt värde över tid. På samma sätt, medan måldatumfonder är populära alternativ i många planer, tar dessa fonder ofta högre avgifter än vanliga fonder utan motsvarande bättre resultat.

Överväg att låna

För arbetare som sparar en del pengar i en 401 (k) men upptäcker att de inte kan bidra mer eftersom de är sadlade med dyra skulder kan det finnas ett motsättningsalternativ. De flesta planer har bestämmelser som gör det möjligt för anställda att låna pengar från egen räkning. Dessa pengar är relativt fria från strängar (i den mån vad fonderna kan användas till), och det är möjligt att använda dem för att betala högräntelån eller kreditkortsaldo. Dessa pengar kommer inte gratis, men den goda nyheten är att de räntor som faktiskt betalas till dig.

Detta är helt klart inte en riskfri manöver. Dessa pengar måste återbetalas i tid, annars får låntagaren påföljder. Vissa arbetare kommer dessutom att upptäcka att det är lite för bekvämt att låna från sina pensionssparande, vilket öppnar en Pandoras ruta med framtida problem. Ändå kan detta vara ett effektivt sätt att frigöra mer pengar för besparingar. Det är inte ett steg för alla, men att låna lågkostnadspengar från en 401 (k) för att återbetala kreditkortsskuld med hög kostnad och i slutändan investera ännu mer i 401 (k) kan vara ett klokt steg.

Klaga

Att klaga på en bristfällig plan kan vara ett effektivt sätt att förbättra dina alternativ (och dina medarbetares). Om du inte gillar hur en plan är organiserad eller vilka investeringsalternativ som erbjuds, säg det.

Tänk på att många arbetsgivare väljer 401 (k) planer på grundval av vad som är billigast och mest bekvämt att erbjuda och att de kanske inte ens är medvetna om bristerna. Även om det är sant att många arbetare inte gillar att vara ett knepigt hjul, och vissa företag verkligen är benägna att vara mer lyhörda än andra, är att göra ingenting ett ganska bra sätt att se till att planen inte förbättras.

Roth 401 (k) har inga bidragsgränser.

Utforska andra alternativ

Vad gör du om du har maxat ut din 401 (k) eller vill spara ännu mer genom att använda ett välkänt investeringsfordon? Tack och lov finns det många alternativ tillgängliga för dig, inklusive traditionella IRA och Roth IRA.

IRA och 401 (k) s finansieras med premiebidrag, upp till 19 000 dollar för 401 (k) s och 6 000 dollar för IRAs under 2019. Roth IRA och Roth 401 (k) finansieras med dollar efter skatt. Återigen är bidrag begränsade till $ 19 000 för Roth 401 (k) och $ 6 000 för Roth IRA. Om du är 50 år eller äldre, ger 401 (k) och Roth 401 (k) dig möjlighet att ge $ 6 000 insamlingsbidrag per år, medan IRA: er låter dig lägga till 1 000 $.

Naturligtvis kommer berättigande och avdragsberoende att bero på din justerade bruttoinkomst och de utfasningar som påläggs den. År 2019 kan inte enskilda filers bidra till en Roth IRA om de tjänar $ 74 000 eller mer, och för dem som gifter sig ansökan gemensamt är gränsen $ 123 000. Det finns ingen inkomstgräns för bidrag till en Roth 401 (k).

När du har bidragit så mycket som möjligt till dessa skatteskyddade konton finns det fortfarande andra sätt att spara för pensionering. Personer som har tur att ha maxat ut sina 401 (k) eller IRA på ett år kan överväga att köpa och investera i livränta. Det finns många fördelar och nackdelar med livränta - de kan bära höga försäljningsbelastningar, har vanligtvis höga kostnader och sponsorer har kontinuerligt överfört mer risk till investeraren. Allt som sagt kan pengar i en livränta samlas utan beskattning från år till år, och det är ett värdefullt alternativ om det är viktigt att skydda ännu mer pensionssparande från skattemannen.

Poängen

Skattefordelade pensionssparande planer är en av de relativt få lön som regeringen ger till vanliga arbetare. En noggrann besparing kanske inte är en port till att bli självständigt rika, men det kan åtminstone gå långt i riktning mot en mer bekväm och önskvärd pension. Oavsett vilka detaljer som erbjuds dig, vare sig det är en 401 (k), en 403 (b) eller en IRA, se till att bidra så mycket du har råd och dra full nytta av din möjlighet att lägga pengar bort för framtiden .