Kreditlinje (LOC)
En kreditgräns (LOC) är en överenskommelse mellan ett finansinstitut - vanligtvis en bank - och en kund som fastställer det maximala lånebelopp kunden kan låna. Låntagaren kan komma åt medel från kreditgränsen när som helst så länge de inte överskrider det högsta belopp (eller kreditgräns) som fastställs i avtalet och uppfyller andra krav, såsom att göra minimibetalningar i tid. Det kan erbjudas som en anläggning.
01:58Hur kreditlinje fungerar
Hur kreditlinjer fungerar
Alla LOC: er består av ett fast belopp som kan lånas vid behov, återbetalas och lånas igen. Mängden ränta, betalningsstorlek och andra regler fastställs av långivaren. Vissa kreditrader ger dig möjlighet att skriva checkar (utkast) medan andra innehåller en typ av kredit- eller betalkort. Som nämnts ovan kan en LOC säkerställas (med säkerhet) eller osäkrad, med osäkrade LOC: er som regel med högre räntesatser.
En kreditlinje har inbyggd flexibilitet, vilket är dess största fördel. Låntagare kan begära ett visst belopp, men de behöver inte använda allt. Snarare kan de skräddarsy sina utgifter för LOC efter deras behov och är skyldiga ränta endast på det belopp de drar, inte på hela kreditgränsen. Dessutom kan låntagare justera sina återbetalningsbelopp efter behov, baserat på deras budget eller kassaflöde. De kan till exempel återbetala hela utestående saldo på en gång eller bara göra de lägsta månatliga betalningarna.
Osäkrade kontra säkrade LOC: er
De flesta kreditkrediter är lån utan säkerhet. Detta innebär att låntagaren inte lovar långivaren någon säkerhet för att stödja LOC. Ett anmärkningsvärt undantag är en kreditkredit (HELOC) som säkerställs av kapitalet i låntagarens hem. Ur långivarens perspektiv är säkrade kreditlinjer attraktiva eftersom de ger ett sätt att hämta de avancerade medlen vid utebliven betalning.
För individer eller företagare är säkrade kreditlinjer attraktiva, eftersom de vanligtvis har en högre maximal kreditgräns och betydligt lägre räntor än osäkra kreditgränser.
Ett kreditkort är implicit en kreditgräns du kan använda för att göra inköp med medel du för närvarande inte har till hands.
Osäkrade kreditlinjer tenderar att komma med högre räntor än säkrade LOC. De är också svårare att få och kräver ofta en högre kreditpoäng. Kreditgivare försöker kompensera för den ökade risken genom att begränsa antalet medel som kan lånas och genom att ta ut högre räntor. Det är en anledning till att APR på kreditkort är så hög. Kreditkort är tekniskt osäkrade kreditlinjer, med kreditgränsen - hur mycket du kan debitera på kortet - representerar dess parametrar. Men du pantsätter inga tillgångar när du öppnar kortkontot. Om du börjar sakna betalningar finns det inget som kreditkortsutgivaren kan utnyttja för ersättning.
En återkallbar kreditgräns är en kreditkälla som tillhandahålls till en individ eller företag av en bank eller finansiell institution som kan återkallas eller upphävas efter långivarens beslut eller under specifika omständigheter. En bank eller finansinstitut kan återkalla en kreditgräns om kundens finansiella förhållanden försämras markant, eller om marknadsförhållandena blir så negativa att de motiverar återkallelse, till exempel i följd av den globala kreditkrisen 2008. En återkallbar kredit kan vara osäker eller säkerställd, varvid den förra generellt har en högre ränta än den senare.
Revolverande kontra icke-revolverande kreditlinjer
En kreditlinje anses ofta vara en typ av roterande konto, även känd som ett öppet kreditkonto. Detta arrangemang gör det möjligt för låntagare att spendera pengarna, återbetala dem och spendera dem igen i en praktiskt taget oändlig, roterande cykel. Omvända konton som kreditlinjer och kreditkort skiljer sig från avbetalningslån som inteckningar, billån och signaturlån.
Med avbetalningslån, även känd som kreditkonton med stängd kredit, lånar konsumenter ett fast belopp och återbetalar det i lika månatliga avbetalningar tills lånet har betalats. När ett avbetalningslån har betalats ut kan konsumenterna inte spendera pengarna igen om de inte ansöker om ett nytt lån.
Icke-roterande kreditlinjer har samma egenskaper som roterande kredit (eller en roterande kreditgräns). En kreditgräns fastställs, medel kan användas för en mängd olika syften, ränta debiteras normalt och betalningar kan göras när som helst. Det finns ett huvudundantag: Poolen med tillgänglig kredit fylls inte på efter att betalningar har gjorts. När du betalar kreditlinjen helt stängs kontot och kan inte användas igen.
Exempelvis erbjuds ibland personliga kreditlinjer av banker i form av en överskottsskyddsplan. En bankkund kan registrera sig för att ha en kassakreditplan kopplad till hans eller hennes checkkonto. Om kunden går över det tillgängliga beloppet vid kontrollen gör att kassakrediten hindrar dem från att studsa en check eller få ett köp nekad. Liksom alla kreditgränser måste ett kassakredit återbetalas med ränta.
Key Takeaways
- En kreditlinje har inbyggd flexibilitet, vilket är dess största fördel.
- Till skillnad från ett slutkreditkonto är en kreditkredit ett öppet kreditkonto som gör det möjligt för låntagare att spendera pengarna, återbetala dem och spendera dem igen i en aldrig slutande cykel.
- Medan en kreditgräns huvudfördel är flexibilitet, inkluderar potentiella nackdelar höga räntor, svåra påföljder för sena betalningar och möjlighet att överspendera.
Exempel på kreditlinjer
LOC: er finns i olika former, var och en faller under antingen den säkrade eller osäkra kategorin. Utöver detta har varje typ av LOC sina egna egenskaper.
Personlig kredit
Detta ger tillgång till osäkrade medel som kan lånas, återbetalas och lånas igen. För att öppna en personlig kreditgräns krävs en kredithistoria med inga standardvärden, en kreditpoäng på 680 eller högre och pålitlig inkomst. Att ha besparingar hjälper, liksom säkerheter i form av aktier eller CD-skivor, men säkerhet krävs inte för en personlig LOC. Personliga LOC används för nödsituationer, bröllop och andra evenemang, kassaskydd, resor och underhållning och för att hjälpa till att jämna ut stötar för dem med oregelbundna inkomster.
Home Equity Line of Credit (HELOC)
HELOC är den vanligaste typen av säkrade LOC. En HELOC säkerställs av bostadets marknadsvärde minus det skyldiga beloppet, som blir grunden för att bestämma storleken på kreditgränsen. Typiskt är kreditgränsen lika med 75% eller 80% av bostadets marknadsvärde minus saldot på lånet.
HELOCs har ofta en dragningsperiod (vanligtvis 10 år) under vilken låntagaren kan få tillgång till tillgängliga medel, återbetala dem och låna igen. Efter dragningsperioden förfaller saldot, eller så förlängs ett lån för att betala saldot över tid. HELOCs har vanligtvis stängningskostnader, inklusive kostnaden för en bedömning på fastigheten som används som säkerhet. Efter antagandet av lagen om skattelättnader och jobb från 2017 är räntor som betalas på en HELOC endast avdragsgilla om medlen används för att köpa, bygga eller förbättra den egendom som fungerar som säkerhet för HELOC.
Krav på kredit
Denna typ kan antingen vara säkrad eller osäker, men används sällan. Med en LOC-efterfrågan kan långivaren ringa det lånade beloppet när som helst. Återbetalning (tills lånet kallas) kan endast vara ränta eller ränta plus kapital, beroende på villkoren i LOC. Låntagaren kan spendera upp till kreditgränsen när som helst.
Securities-Backed Line of Credit (SBLOC)
Detta är en speciell LOC med säker efterfrågan, där säkerhet ställs av låntagarens värdepapper. Vanligtvis låter en SBLOC investeraren låna var som helst från 50% till 95% av värdet på tillgångar på deras konto. SBLOC är icke-ändamålslån, vilket innebär att låntagaren inte får använda pengarna för att köpa eller handla värdepapper. Nästan alla andra typer av utgifter är tillåtna.
SBLOC kräver att låntagaren betalar månatliga, endast räntebetalningar tills lånet återbetalas i sin helhet eller mäklaren eller banken kräver betalning, vilket kan hända om värdet på investerarens portfölj faller under nivån på kreditgränsen.
Business Line of Credit
Företag använder dessa för att låna efter behov istället för att ta ett fast lån. Det finansiella institutet som utvidgar LOC utvärderar marknadsvärdet, lönsamheten och risken som företaget tar och utvidgar en kreditgräns baserad på den utvärderingen. LOC kan vara osäkrat eller säkrat, beroende på storleken på den begärda kreditgränsen och utvärderingsresultaten. Som med nästan alla LOC: er är räntan variabel.
Begränsningar av kreditlinjer
Den största fördelen med en kredit är förmågan att låna bara det belopp som behövs och undvika att betala ränta på ett stort lån. Som sagt, låntagare måste vara medvetna om potentiella problem när de tar ut en kredit.
- Osäkrade LOC: er har högre räntesatser och kreditkrav än de som är säkrade med säkerheter.
- Räntesatser (APR) för kreditlinjer är nästan alltid varierande och varierar mycket från en långivare till en annan.
- Kreditlinjer ger inte samma reglerande skydd som kreditkort. Påföljder för sena betalningar och att gå över LOC-gränsen kan vara svåra.
- En öppen kreditgräns kan bjuda till överutgifter, vilket kan leda till oförmåga att göra betalningar.
- Missbruk av en kreditgräns kan skada låntagarens kreditpoäng.