Privatbank
Privatbank består av personliga finansiella tjänster och produkter som erbjuds till de enskilda bankernas eller andra finansiella institutioners höga nettovärde (HNWI) -kunder. Det inkluderar ett brett utbud av förmögenhetsförvaltningstjänster och alla tillhandahålls under ett tak. Tjänsterna inkluderar investeringar och portföljhantering, skattetjänster, försäkring och förtroendeplan och fastighetsplanering.
Medan privatbank riktar sig till en exklusiv kundkrets, erbjuder konsumentbanker och mäklare av alla storlekar det. Detta erbjudande sker vanligtvis genom specialavdelningar, kallad "privatbank" eller "förmögenhetsförvaltning". (För relaterad läsning, se "Private Banking vs. Wealth Management: Vad är skillnaden?")
Grunderna i privatbank
Privatbanker inkluderar vanliga finansiella tjänster som kontroll och sparande, men med en mer personlig anpassning: En "relationschef" eller "privat bankir" tilldelas varje kund för att hantera alla frågor. Den privata bankiren hanterar allt från det speciella som att ordna en jumbo-inteckning till det vardagliga som att betala räkningar. Privatbanken går emellertid utöver CD-skivor och kassaskåp för att hantera en klients hela ekonomiska situation. Specialiserade tjänster inkluderar investeringsstrategi och rådgivning om finansiell planering, portföljhantering, anpassade finansieringsalternativ, pensionsplanering och vidarebefordran av välstånd till kommande generationer.
Medan en individ kanske kan bedriva vissa privata banker med 50 000 dollar eller mindre i placeringstillgångar, sätter de flesta finansinstitut ett riktmärke på tillgångar med sex siffror, och vissa exklusiva enheter accepterar endast kunder med minst 1 miljon dollar att investera.
Key Takeaways
- Privatbank består av personliga finansiella tjänster och investeringstjänster och produkter.
- Privatbanker är ett erbjudande för de enskilda kunderna (HNWI) hos ett finansiellt institut.
- Privata bankkunder får vanligtvis rabatter eller förmånliga priser på finansiella produkter.
- En tilldelad "personlig bankir" koordinerar all HNWI: s finansiella verksamhet.
- Utbudet av produkter och investeringskompetens som erbjuds av en privat bank kan vara begränsat eller mindre fördelaktigt än "utanför" alternativ.
Privata bankförmåner och privilegier
Sekretess är den främsta fördelen med privatbank. Kundaffärer och tjänster som tillhandahålls förblir vanligtvis anonyma. Privata banker tillhandahåller ofta HNWI: s skräddarsydda lösningar som hålls konfidentiella för att förhindra att konkurrenter lockar en framstående kund med en liknande lösning.
Privata bankkunder får vanligtvis rabatterade eller förmånliga priser på produkter och tjänster. Till exempel kan de få särskilda villkor eller primärräntor på inteckningar, specialiserade lån eller kreditriktlinjer. Deras besparingar eller pengemarknadskonton kan generera högre räntor och vara fria från avgifter och kassakostnader. Dessutom kan kunder som driver import / exportföretag eller handlar utomlands köra till en mer gynnsam valutakurs.
Om de hanterar en klients investeringar ger privata banker ofta kunden stora resurser och möjligheter som inte är öppna för den genomsnittliga detaljhandelsinvesteraren. Till exempel kan en HNWI ges tillgång till en exklusiv hedgefond eller ett private equity-partnerskap eller någon annan alternativ investering.
Fördelar med privat bank
Privatbank erbjuder kunder en mängd förmåner och privilegier och personlig service - en allt mer uppskattad råvara i den allt mer automatiserade, digitaliserade bankvärlden. Dessutom finns det förutom de anpassade produkterna bekvämligheten med konsoliderade tjänster - allt under ett finansiellt tak. Vad beträffar banken eller mäklaren har det fördelar med att klienternas medel lägger till deras totala förvaltade tillgångar (AUM). Även till rabatterade räntor kan den privata bankens förvaltningsavgifter för portföljhantering och ränta på tecknade lån vara betydande.
Pros
Enstans shopping för finansiella frågor
Concierge-tjänster / dedikerade anställda
Gynnsamma priser, rabatterade avgifter
Förmåner och privilegier
Nackdelar
Mindre institutionell expertis
Alternativ begränsade till egna produkter
Hög personalomsättning
Möjlig intressekonflikt för anställda
Nackdelar med privat bank
Nackdelar med denna exklusivitet finns. De anställdas omsättningsnivåer i bankerna tenderar att vara höga, även i elitens privata bankavdelningar. Det kan också vara viss oro över intressekonflikter och lojalitet: Privatbankern kompenseras av finansinstitutet, inte av klienten - i motsats till en oberoende pengarförvaltare.
När det gäller investeringar kan en klient begränsas till bankens egna produkter. Även om de olika juridiska tjänsterna, skatte- och investeringstjänsterna som erbjuds av banken utan tvekan är behöriga, är de kanske inte lika kreativa eller så experter som de som erbjuds av andra proffs på utsidan.
Lönsamma som privatbank kan vara, det kan också innebära utmaningar för institutionen. Privata banker har hanterat en restriktiv lagstiftning sedan den globala finanskrisen 2008. Dodd-Frank Wall Street-reformen och konsumentskyddslagen, tillsammans med annan lagstiftning som antogs i USA och runt om i världen, har resulterat i en högre nivå av öppenhet och ansvarsskyldighet. Det finns strängare licenskrav för privata bankpersonal som hjälper till att säkerställa att kunderna får rätt information om deras ekonomi.
Real World Exempel på Private Banking
UBS, Merrill Lynch, Wells Fargo, Morgan Stanley, Citibank och Credit Suisse är alla exempel på finansiella institutioner med betydande privat bankverksamhet. En annan relativt ny medlem i deras rang är TD Bank med sin TD Wealth Private Client Group.
Tillgängligt för kunder med minst 750 000 dollar i tillgångar och erbjuder många tjänster till sina kunder. Tjänsterna inkluderar pengarhantering, strategier för företagare, finansiering av fastigheter; och "anpassade utlåningslösningar. Tjänsten erbjuder även pension, arv och fastighetsplanering som hjälper till att undvika skatter. (För relaterad läsning, se" Vilka är de 10 bästa bankerna? ")
TD-webbplatsen lovar 4500 $ kontant tillbaka på investeringskontonavgifter för konton som öppnades den 1 juni 2019. De annonserar också:
Vi erbjuder den högsta nivån av holistisk, personlig uppmärksamhet och service för alla dina bank- och investeringsbehov, allt på ett ställe, med en lokal Relationship Manager.Jämför investeringskonton Leverantörs namn Beskrivning Annonsörens upplysning × Erbjudandena som visas i denna tabell kommer från partnerskap från vilka Investopedia erhåller ersättning.