Sarbanes-Oxley (SOX) Act från 2002
Sarbanes-Oxley Act från 2002 är en lag som den amerikanska kongressen antog den 30 juli samma år för att skydda investerare från bedräglig ekonomisk rapportering från företag. Även känd som SOX-lagen från 2002 och lagen om företagsansvar från 2002, gav det strikta reformer av befintliga värdepappersförordningar och införde hårda nya påföljder för lagbrytare.
Sarbanes-Oxley Act från 2002 kom som svar på finansiella skandaler i början av 2000-talet som involverade börsnoterade företag som Enron Corporation, Tyco International plc och WorldCom. De högprofilerade bedrägerier skakade investerarnas förtroende för tillförlitligheten i företagets finansiella rapporter och ledde till att många krävde en översyn av årtionden gamla regelverk.
Key Takeaways
- Sarbanes-Oxley (SOX) lagen från 2002 kom som svar på högt publicerade företags finansiella skandaler tidigare det decenniet.
- Lagen skapade stränga nya regler för revisorer, revisorer och företagsledare och ställde strängare krav på bokföring.
- Lagen lägger också till nya straffrättsliga påföljder för brott mot värdepapperslagar.
Handlingen tog sitt namn från sina två sponsorer — Sen. Paul S. Sarbanes (D-Md.) Och rep. Michael G. Oxley (R-Ohio).
01:44Sarbanes-Oxley Act 2002 - SOX
Förstå lagen om Sarbanes-Oxley (SOX)
Reglerna och verkställighetspolicyn som beskrivs i Sarbanes-Oxley Act från 2002 ändrade eller kompletterade befintliga lagar som handlade om säkerhetsreglering, inklusive lagen om värdepappersbörsen från 1934 och andra lagar som verkställts av Securities and Exchange Commission (SEC). Den nya lagen innehåller reformer och tillägg inom fyra huvudområden:
- Företagsansvar
- Ökad straff
- Redovisningsregler
- Nya skydd
Stora bestämmelser i lagen om Sarbanes-Oxley (SOX) från 2002
Sarbanes-Oxley Act från 2002 är en komplex och lång lagstiftning. Tre av dess nyckelbestämmelser hänvisas ofta till av deras sektionsnummer: Avsnitt 302, 404 och 802 avsnitt.
På grund av Sarbanes-Oxley Act från 2002 kan företagsoffiser som medvetet certifierar falska finansiella rapporter gå till fängelse.
Avsnitt 302 i SOX-lagen från 2002 föreskriver att ledande befattningshavare personligen certifierar skriftligen att företagets finansiella rapporter "uppfyller SEC: s upplysningskrav och i alla väsentliga aspekter på emittentens verksamhet och finansiella tillstånd för emittenten." Tjänstemän som loggar ut på finansiella rapporter som de vet är felaktiga utsätts för straff, inklusive fängelsevillkor.
Avsnitt 404 i SOX-lagen från 2002 kräver att ledningen och revisorerna upprättar interna kontroller och rapporteringsmetoder för att säkerställa att dessa kontroller är tillräckliga. Vissa kritiker av lagen har klagat över att kraven i avsnitt 404 kan ha en negativ inverkan på börsnoterade företag eftersom det ofta är dyrt att upprätta och upprätthålla nödvändig intern kontroll.
Avsnitt 802 i SOX-lagen från 2002 innehåller de tre reglerna som påverkar registerföring. Den första handlar om förstörelse och förfalskning av poster. Den andra definierar strikt lagringsperioden för lagring av poster. Den tredje regeln beskriver de specifika affärsposter som företag behöver lagra, inklusive elektronisk kommunikation.
Förutom den ekonomiska sidan av ett företag, såsom revisioner, noggrannhet och kontroller, anges SOX Act från 2002 också krav för IT-avdelningar angående elektroniska poster. Lagen specificerar inte en uppsättning affärsmetoder i detta avseende utan definierar i stället vilka företagsregister som måste förvaras och hur länge. De standarder som anges i SOX Act från 2002 anger inte hur ett företag ska lagra sina poster, bara att det är företagets IT-avdelningens ansvar att lagra dem.
Jämför investeringskonton Leverantörs namn Beskrivning Annonsörens upplysning × Erbjudandena som visas i denna tabell kommer från partnerskap från vilka Investopedia erhåller ersättning.