True Strength Index (TSI)
Det verkliga styrkaindexet är en teknisk momentumoscillator. Indikatorn kan vara användbar för att bestämma överköp och överförsäljningsförhållanden, som indikerar potentiella trendriktningsförändringar via mittlinje- eller signallinjeövergångar och varning för trendsvaghet genom divergens.
Key Takeaways
- TSD: n varierar mellan positivt och negativt territorium. Positivt territorium innebär att tjurarna har mer kontroll över tillgången. Negativt territorium innebär att björnarna har mer kontroll.
- När indikatorn avviker från pris, kan det signalera att prisutvecklingen försvagas och kan vända.
- En signallinje kan appliceras på TSI-indikatorn. När TSI passerar över signallinjen kan den användas som en köpssignal, och när den korsar under, en säljsignal. Sådana övergångar förekommer ofta så använd med försiktighet.
- Nivåerna för överköp och överförsäljning varierar beroende på tillgången som handlas.
Formeln för True Strength Index (TSI) är
Formeln för beräkning av TSI: n innefattar tre steg.
TSI = (PCDS / APCDS) x 100PC = CCP - PCPPCS = 25-period EMA av PCPCDS = 13-period EMA av PCSAPC = AVCCP - PCPAPCS = 25-period EMA av APCAPCDS = 13-period EMA av APCSwhere: PCDS = PC dubbel utjämnadAPCDS = Absolute PC dubbel utjämnadPC = PrisändringCCP = Nuvarande slutprisPCP = Tidigare slutprisPCS = PC utjämnadEMA = Exponentiellt rörligt medelvärdeAPC = Absolut PCAPCS = Absolut PC utjämnad \ börja {inriktad} & \ text {TSI = (PCDS / APCDS) x 100 } \\ & \ text {PC = CCP} - \ text {PCP} \\ & \ text {PCS = 25-period EMA för PC} \\ & \ text {PCDS = 13-period EMA för PCS} \\ & \ text {APC = AVCCP} - \ text {PCP} \\ & \ text {APCS = 25-period EMA i APC} \\ & \ text {APCDS = 13-period EMA i APCS} \\ & \ textbf {där :} \\ & \ text {PCDS = PC dubbel utjämnad} \\ & \ text {APCDS = Absolute PC double smoothed} \\ & \ text {PC = Prisändring} \\ & \ text {CCP = Aktuellt slutpris} \\ & \ text {PCP = Tidigare slutpris} \\ & \ text {PCS = PC utjämnad} \\ & \ text {EMA = Exponentiellt rörligt medelvärde} \\ & \ text {APC = Absolut PC} \\ & \ text {APCS = Absolute PC smoothed} \\ \ end {inriktad} TSI = (PCDS / APCDS) x 100PC = CCP - PCPPCS = 25-period EMA av PCPCDS = 13-period EMA av PCSAPC = AVCCP - PCPAPCS = 25-period EMA av APCAPCDS = 13-period EMA av APCSwhere: PCDS = PC double smoothedAPCDS = Absolute PC double smoothedPC = PrisförändringCCP = Aktuellt slutprisPCP = Tidigare slutprisPCS = PC smoothedEMA = Exponentiellt rörligt medelvärdeAPC = Absolut PCAPCS = Absolutt PC utjämnad
Hur man beräknar TSI (True Strength Index)
Huvudfärdigheten som krävs för att beräkna TSI är förmågan att beräkna en EMA.
- Registrera prisförändringar och absoluta prisförändringar för att beräkna en EMA för båda dessa värden.
- Beräkna prisförändringen 25-EMA och den absoluta prisförändringen 25-EMA.
- Släta ut båda dessa EMA: er genom att applicera en 13-periodig EMA på var och en av dem.
- Beräkna TSI-värdet genom att ansluta den nu dubbelutjämnade prisförändringen och dubbelutjämnade absolut prisförändring till TSI-formeln.
Vad säger True Strength Index (TSI) ">
Indikatorn används främst för att identifiera överköp och överförsäljningsförhållanden i en tillgångs pris, spotdivergens, identifiera trendriktning och förändringar via mittlinjen och belysa kortvarigt prismoment med signallinjeövergångar.
Eftersom TSI är baserad på prisrörelser, kommer överförsäljnings- och överköpsnivåer att variera med tillgången som handlas. Vissa aktier kan nå +30 och -30 innan de tenderar att se prisförändringar, medan en annan aktie kan återgå nära +20 och -20.
Markera extrema TSI-nivåer, på tillgången som handlas, för att se var överköp och överförsäljning är. Att vara översåld betyder inte nödvändigtvis att det är dags att köpa, och när en tillgång överköps betyder det inte nödvändigtvis att det är dags att sälja. Handlare letar vanligtvis efter andra signaler för att utlösa ett handelsbeslut. Till exempel kan de vänta på att priset eller TSI börjar släppa innan de säljer i överköpt territorium. Alternativt kan de vänta på en signallinjekorsning. (För mer, se: Vilka är de bästa indikatorerna för att identifiera överköp och överförda förhållanden?)
Signal Line crossovers
Det verkliga styrkaindexet har en signallinje, som vanligtvis är en sju- till 12-perioders EMA för TSI-linjen. En signallinjekorsning inträffar när TSI-linjen passerar signallinjen. När TSI: n korsar ovanför signallinjen underifrån, kan det garantera en lång position. När TSI: n passerar under signallinjen ovanifrån, kan det berättiga försäljning eller kortsäljning.
Övergång av signallinjer förekommer ofta, så de bör endast användas i samband med andra signaler från TSI. Exempelvis kan köpssignaler gynnas när TSI: n är över mittlinjen (över noll). Eller så kan säljsignaler gynnas när TSI: n är i överköpt territorium.
Centerline Crossovers
Centerline crossover är en annan signal som TSI genererar. Prismomentet är positivt när indikatorn är över noll och negativt när den är under noll. Vissa handlare använder mittlinjen för en riktad förspänning. Till exempel kan en näringsidkare bara välja att gå in i en lång position om indikatorn är över sin mittlinje. Omvänt skulle handlaren vara baisseartad och bara överväga korta positioner om indikatorns värde är under noll.
Utbrott och avvikelse
Handlare kan använda support- och motståndsnivåer som skapats av det verkliga styrkaindexet för att identifiera utbrott och prisförändringar. Om indikatorn till exempel bryter under en trendlinje kan priset se fortsatt försäljning.
Divergens är ett annat verktyg TSI tillhandahåller. Om priset på en tillgång går högre medan TSI sjunker, kallas det baisseartad divergens och kan leda till en nedgångsprisrörelse. Om TSI stiger medan priset sjunker, kan det signalera att högre priser kommer. Detta kallas hausseartad divergens.
Divergens är en dålig tidssignal, så den bör endast användas i samband med andra signaler som genereras av TSI eller andra tekniska indikatorer.
Skillnaden mellan True Strength Index (TSI) och den rörliga genomsnittliga konvergensdivergensindikatorn (MACD)
TSI utjämnar prisändringar för att skapa en teknisk oscillator. Indikatorn för rörligt medelkonvergensdivergens (MACD) mäter separationen mellan två rörliga medelvärden. Båda indikatorerna används på liknande sätt för handelsändamål, men de beräknas inte samma och ger olika signaler vid olika tidpunkter.
Begränsningarna av att använda True Strength Index (TSI)
Många av de signaler som tillhandahålls av TSI kommer att vara falska signaler. Det betyder att prisåtgärden kommer att vara annorlunda än väntat efter en handelssignal. Till exempel, under en trend, kan TSI korsa under mittlinjen flera gånger, men då fortsätter priset högre även om TSI indikerar att momentum har förskjutits.
Övergång av signallinjer inträffar också så ofta att de kanske inte ger mycket handelsfördelar. Sådana signaler måste filtreras starkt baserat på andra element i indikatorn eller genom andra former av analys. TSI kommer ibland också att ändra riktning utan att priset ändrar riktning, vilket resulterar i handelssignaler som ser bra ut på TSI men fortsätter att förlora pengar baserade på pris.
Divergens tenderar också att vara opålitlig på indikatorn. Divergens kan pågå så länge att det ger liten insikt om när en reversering faktiskt kommer att ske. Avvikelse är inte alltid när när prisförändringar faktiskt inträffar.
TSD ska endast användas i samband med andra former av analys, till exempel prishandsanalys och andra tekniska indikatorer.
Jämför investeringskonton Leverantörs namn Beskrivning Annonsörens upplysning × Erbjudandena som visas i denna tabell kommer från partnerskap från vilka Investopedia erhåller ersättning.