Universal Market Integrity Rules (UMIR)
Universal Market Integrity Rules (UMIR) är en uppsättning regler som reglerar handelspraxis i Kanada. Dessa regler fastställs av en oberoende tillsynsmyndighet, Investment Industry Regulatory Organization of Canada (IIROC). UMIR inrättades för att främja rättvisa, rättvisa och effektiva marknader. Innan UMIR bildades, var varje enskilt utbyte ansvarigt för att styra sina handelspraxis. Genom att göra denna praxis universell garanterar kanadensiska börser lika rättvisa och förbättrar investerarnas förtroende för alla börserna.
Förstå regler för Universal Market Integrity (UMIR)
IIROC bestämmer UMIR. IIROC är en nationell självreglerande organisation som övervakar alla investeringshandlare och handlar på skuld- och aktiemarknadsplatser i Kanada. IIROC skriver regler som sätter höga reglerings- och investeringsindustristandarder som UMIR, skärmar alla investeringsrådgivare anställda av IIROC-reglerade företag, granskar företagens ekonomiska efterlevnad och ställer minimikapitalkrav så att företag har tillräckligt med kapital för affärsverksamhet. Denna övervakning minskar antalet konkurser från alltför hävstångseffekt och riskfyllda affärsmetoder.
IIROC Compliance Reviews
IIROC genomför granskningar av efterlevnad för att kontrollera att företag korrekt övervakar hanteringen av kundkonton och att rådgivning och transaktioner på rätt sätt återspeglar kundens behov och instruktioner. IIROC-godkända rådgivare måste följa lämpligheten och ”känna din klient” -regler genom att känna till klientens ekonomiska situation, investeringsbehov, mål, investeringserfaring och tolerans för risk. IIROC genomför granskningar av överensstämmelse med handeln för att kontrollera handelsföretagens handelsförfaranden. Granskningarna bedömer om förfaranden för skrivbord överensstämmer med (UMIR) och tillämplig provinsiell värdepapperslagstiftning.
IIROC Marknadsövervakning
IIROC undersöker marknaden och analyserar handeln för att säkerställa att handeln överensstämmer med UMIR och tillämplig provinsiell värdepapperslagstiftning. IIROC ansvarar för att identifiera missförstånd från återförsäljare eller företag, godkända personer och andra marknadsaktörer och väcka disciplinära förfaranden som böter, upphävanden och permanenta förbud eller uppsägningar för enskilda och företag. Pengarna som har samlats in från böter och avräkningar läggs till IIROC: s begränsade fond och tillämpas på investeringar för lagstiftningsfrågor, investerare och branschutbildningsprojekt och andra användningsområden som godkänts enligt IIROC: s erkännandeorder.
Enligt den kanadensiska värdepappersbörsen (CSE) kan handlare som är medlemmar med ett bra resultat med IIROC och som också är registrerade hos en kanadensisk värdepappersmyndighet ansöka om att få tillgång till handel med CSE.
IIROC ändrar UMIR-regler från tid till annan. Under 2015 föreslog IIROC till exempel ändringar av reglerna efter ett förslag från Canada Securities Administrator (CSA) för att förtydliga tolkningen av en skyddad order. CSA föreslog att beställningar som implementerar en systematisk fördröjning av orderbehandling eller en "hastighetsbump" inte skulle betraktas som skyddade order.
Jämför investeringskonton Leverantörs namn Beskrivning Annonsörens upplysning × Erbjudandena som visas i denna tabell kommer från partnerskap från vilka Investopedia erhåller ersättning.