Nollränslån: varför du bör vara försiktig

Företag som erbjuder nollräntelån presenterar dem som förslag där låntagaren inte kan förlora. Ett stort köp som annars kan kräva en större kontantutbetalning kan spridas över 12 eller 24 månader gratis, vilket skapar en mycket mer smakfull kassaflödessituation. Det finns emellertid flera fallgropar med dessa lån, inklusive en större sannolikhet för att göra ett impulsköp, tendensen till överutgifter och stora avgifter för att överskrida lånets löptid.

Grunderna för nollintresse lån

Ett lån med nollränta är exakt hur det låter: ett lån där endast huvudsaldot måste återbetalas, förutsatt att låntagaren uppfyller villkoren för affären. Dessa villkor inkluderar vanligtvis en styv tidsfrist genom vilken hela saldot måste återbetalas. Överskridande av denna tidsfrist innebär inte bara en stor straff, utan i många fall upphäver långivaren nollprocentklausulen och tillämpar föråldrad ränta på lånet.

Nollräntelån är vanligt hos bilhandlare och i detaljhandlare som säljer elektronik och hushållsapparater. Lånen erbjuds via tredje part långivare, inte butikerna själva, och för att kvalificera kräver generellt en utmärkt FICO-poäng, t.ex. 720 eller högre. I de flesta fall kommer nollränta perk bara med kortare lån, till exempel 24 månader eller mindre i en butik eller 36 månader eller mindre hos en bilhandlare.

Nollräntelån och impulsköp

Ofta när bilförsäljningar kör kampanjer, översvämmer bilhandlare lokala radioluftsvågor med annonser som ger utlån till nollränta. Att finansiera en ny bil till 0% ränta snarare än till en högre ränta är ett kunnigt beslut, men bara om köparen faktiskt behöver en ny bil och är i en god ekonomisk ställning för att köpa en. Problemet är att dessa annonser kan vara så lockande att köpare som inte borde överväga en ny bil stiger ned på partiet och gör impulsköp.

Kampanjer för lån med nollränta lockar många fler köpare än de som faktiskt kvalificerar sig för sådana lån. Köparna som bara dyker upp för att få veta att deras kredit inte kvalificerar dem för 0% -räntan får fortfarande snygga försäljningsplatser som är utformade för att styra dem till lån som har ränta. Även om villkoren inte är gynnsamma kan det vara svårt att säga nej, särskilt om köparen redan har dragit en mental bild av att köra bort partiet i sin nya bil eller installera sin nya platt-TV.

Nollräntelån och överskott

Nollräntelån ger en bekväm ursäkt för att spendera mer pengar på en ny bil eller göra ett lyxköp som köparen annars inte kan göra. I stället för att köpa en perfekt fin $ 20.000 bil, handlar köparen upp till ett fordon på $ 25.000, vilket rationaliserar att han i alla fall skulle kunna betala minst $ 5.000 i ränta, fick han inte så utmärkta lånevillkor. Nu är hans likvida medel samma som med ett räntebärande lån, och han har ett fordon med endast marginellt bättre nytta.

Säljare utnyttjar kampanjer med nollränta genom att använda dem för att driva kunder till dyrare köp som betalar högre provisioner. Dessutom använder vissa återförsäljare nollränteavtal som hävstång under prisförhandlingar. När köparen får så mycket finansiering är det ofta mindre känt att säljaren sänker inköpspriset. Köpare bör vara försiktiga med att de inte använder räntebesparingar för att motivera överbetalning.

Nollintresse-påföljder och avgifter

Nollräntelån kan verka som en dröm, men de kan snabbt bli en mardröm för låntagare som inte läser villkoren och förstår dem fullt ut. Långivare kan snabbt avbryta bestämmelser om nollränta för bristande efterlevnad, ibland för en överträdelse lika liten som en enda försenad betalning. Detta gäller för roterande skulder, till exempel 0% årliga procentuella kreditkort (APR), och för avbetalningsskulder, till exempel ett billån. Låntagare som utnyttjar sådana erbjudanden bör förstå vad tidsfristerna är samt eventuella avgifter eller påföljder för att betala för sent eller överskrida lånets angivna löptid.